Fiducia della dinastia

Che cos'è un Dynasty Trust?

Un Dynasty Trust è un trust a lungo termine creato per trasmettere la ricchezza di generazione in generazione senza incorrere in tasse di trasferimento, come l'imposta sulle donazioni, l'imposta sulla successione o l'imposta sul trasferimento per salto di generazione (GSTT), finché i beni rimangono nel trust .

La caratteristica distintiva del trust della dinastia è la sua durata. Se è progettato correttamente, può durare per molte generazioni, forse per sempre.

Una fiducia della dinastia che è stabilita nello stato giusto può teoricamente durare per sempre.

Come funziona un Dynasty Trust

Storicamente, i trust potevano durare solo un certo numero di anni. Molti stati avevano una "regola contro le perpetuità" e stipulata quando un trust doveva cessare. Una regola comune era che un trust potesse continuare per 21 anni dopo la morte dell'ultimo beneficiario che era in vita quando il trust è stato istituito .

In tali circostanze, un trust potrebbe teoricamente durare per 100 anni circa. Alcuni stati, tuttavia, hanno eliminato le regole contro le perpetuità, consentendo a individui ricchi di creare trust dinastiali che possono durare per molte generazioni nel futuro .

I beneficiari immediati di un trust dinastico sono solitamente i figli del concedente (la persona i cui beni sono utilizzati per creare il trust). Dopo la morte dell'ultimo figlio, i beneficiari diventano generalmente i nipoti oi pronipoti del concedente. Il funzionamento del trust è controllato da un fiduciario nominato dal concedente. Il fiduciario è in genere una banca o un altro istituto finanziario.

La fiducia della dinastia è un tipo di fiducia irrevocabile. I concedenti possono stabilire regole rigide (o permissive) su come gestire e distribuire il denaro ai beneficiari. Ma una volta che il trust è stato finanziato, il concedente non avrà alcun controllo sui beni né potrà modificare i termini del trust. Lo stesso vale per i futuri beneficiari del trust.

I beni trasferiti a un trust di dinastia possono essere soggetti a tasse su donazioni, proprietà e GSTT solo quando viene effettuato il trasferimento e solo se i beni superano le esenzioni fiscali federali. A seguito del Tax Cuts and Jobs Act approvato nel 2017, l'esenzione dall'imposta federale sulla successione è di 11,58 milioni di dollari per il 2020 e di 11,7 milioni di dollari per il 2021. L'importo viene rettificato ogni anno per l'inflazione .

Naturalmente, il Congresso potrebbe anche aumentare o ridurre l'esenzione dall'imposta sulla successione negli anni futuri, o eliminare completamente l'imposta sulla successione. Quindi, per ora, un individuo può investire 11,58 milioni di dollari in un trust della dinastia per i suoi figli o nipoti (e, in effetti, i loro figli e nipoti) senza incorrere in queste tasse. Inoltre, i beni che entrano in un trust dinastico, così come qualsiasi apprezzamento su tali beni, vengono permanentemente rimossi dal patrimonio imponibile del concedente, fornendo un ulteriore livello di sgravio fiscale .

Un fiduciario può distribuire denaro dal trust per supportare i beneficiari come indicato nei termini del trust. Ma poiché i beneficiari non hanno il controllo sui beni del trust, questo non verrà conteggiato per le loro proprietà imponibili. Allo stesso modo, i beni del trust sono protetti dai crediti dei creditori di un beneficiario perché i beni appartengono al trust, non al beneficiario.

Tuttavia, l'imposta sul reddito si applicherà ancora a un trust della dinastia. Per ridurre al minimo l'onere dell'imposta sul reddito, le persone spesso trasferiscono beni a trust dinastiali che non producono reddito imponibile, come azioni senza dividendi e obbligazioni municipali esentasse.

Mette in risalto

• I trust della dinastia consentono alle persone facoltose di lasciare denaro alle generazioni future, senza incorrere in tasse di successione.

• I trust Dynasty sono irrevocabili e i loro termini non possono essere modificati una volta finanziati.

• In base alla legge attuale, un individuo può investire fino a 11,58 milioni di dollari in un trust della dinastia .