크로스오버 펀드

크로스오버 펀드란 무엇입니까?

공공 및 사모 투자 를 모두 보유하는 투자 펀드입니다 . 크로스오버 펀드는 상장 기업과 비상장 기업 모두에 투자합니다.

크로스오버 펀드에 대한 이해

크로스오버 펀드는 뮤추얼 펀드 투자자에게 잠재적으로 더 높은 수익을 제공합니다. 대부분의 뮤추얼 펀드는 시간이 지남에 따라 안정적인 수익을 제공하도록 설계되었지만 크로스오버 펀드는 높은 수익률과 높은 성장을 위해 설계되었습니다. 그러나 크로스오버 펀드는 위험이 더 높습니다.

이러한 유형의 펀드는 위험이 높기 때문에 특정 투자자, 특히 은퇴 연령에 가까운 투자자에게는 권장되지 않습니다. 크로스오버 펀드는 단기 투자보다 장기 투자가 더 나은 것으로 간주됩니다. 크로스오버 펀드의 투자자는 상당한 변동성 을 받아들일 준비가 되어 있어야 합니다.

사모 펀드 vs. 퍼블릭 에쿼티 투자

대부분의 뮤추얼 펀드는 공개 지분 투자를 보유합니다. 공개 주식은 뉴욕 증권 거래소 또는 나스닥과 같은 증권 거래소에서 공개적으로 거래되는 회사를 말합니다. 상장 기업은 투자자에게 몇 가지 이점이 있습니다. 공개 주식 투자자는 주식 위험 프리미엄 수익 동인 에 액세스할 수 있습니다 . 또한 상장 기업은 증권 거래 위원회 의 규제 를 받으며 동시에 모든 사람에게 특정 정보를 공개해야 합니다 .

사모펀드는 사적으로 소유되고 공개 거래소에서 거래되지 않는 회사를 말합니다. 이로 인해 개인 투자자가 비상장 기업에 접근하기가 어렵습니다.

사모 펀드 투자는 주로 기관 투자자 와 공인 투자자로부터 이루어지며 장기간에 걸쳐 상당한 금액을 투자할 수 있습니다. 많은 경우 사모펀드 투자에는 상당히 긴 보유 기간이 필요합니다. 부실기업을 회생시키거나 기업공개(IPO) 또는 상장기업 매각과 같은 유동성 행사를 가능하게 하려면 충분한 시간이 필요하다.

크로스오버 펀드 리턴 드라이버

크로스오버 펀드는 사모펀드 이면의 위험 프리미엄을 활용하는 동시에 공개 주식 시장의 유동성을 일부 제공합니다. 자기자본 위험 프리미엄은 주식 시장에 투자하는 것이 무위험 수익률보다 높은 초과 수익을 제공하는 것을 말합니다 . 이 초과 수익은 주식 투자의 상대적으로 더 높은 위험을 감수하는 투자자를 보상합니다. 프리미엄의 크기는 특정 포트폴리오의 위험 수준에 따라 달라지며 시장 위험이 변동함에 따라 시간이 지남에 따라 변경됩니다. 일반적으로 고위험 투자는 더 높은 프리미엄으로 보상됩니다.

공모 및 사모 펀드 모두 주식 위험 프리미엄을 활용하지만 사모 펀드 투자자는 유동성 위험 및 운용사 위험을 포함한 다른 위험에 대한 보상도 기대합니다.

하이라이트

• 펀드의 위험성이 더 높기 때문에 은퇴가 임박한 투자자보다 장기적인 안목을 가진 투자자에게 더 나은 선택입니다.

• 크로스오버 펀드는 상장 기업과 비상장 기업 모두에 투자하는 일종의 뮤추얼 펀드입니다.

• 크로스오버 펀드는 투자자에게 더 높은 수익의 가능성을 제공하지만 그만큼 더 높은 위험을 수반하도록 구성됩니다.