하향 추세

하락세란 무엇입니까?

하락 추세는 주식이나 상품의 가격이나 가치, 또는 금융 시장 활동의 점진적인 하락입니다. 하락 추세는 상승 추세 와 대조될 수 있습니다 .

하락세 이해하기

가격이 간헐적으로 높거나 낮을 수 있지만 하락세는 시간이 지남에 따라 더 낮은 고점 과 더 낮은 저점 을 특징 으로 합니다. 기술 분석가는 하락추세에 주의를 기울입니다. 하락추세는 무작위 연패 이상을 나타내기 때문입니다. 하락 추세에 있는 증권은 일부 시장 상황이 바뀔 때까지 하락 추세를 지속할 가능성이 더 큰 것으로 보이며, 이는 하락 추세가 근본적으로 악화되는 조건임을 암시합니다.

상승 추세에서 하락 추세로 바뀌는 증권은 한 곳에서 다른 곳으로 순간적으로 바뀌는 경우가 거의 없습니다. 대신, 상승 추세의 가격 행동은 긴장의 징후를 보여주고 하락 추세가 점진적으로 시작됩니다. 상승 및 하락 추세는 모두 최고점과 최저점( 스윙 고점 및 스윙 저점 이라고도 함 )과 이러한 추세가 진행되는 것처럼 보이는 일반적인 방향으로 표시됩니다. 다음 그림은 일련의 최고점과 최저점을 보여줍니다(최고점은 짝수이고 최저점은 홀수임).

이 그림에 표시된 역학은 상향에서 하향으로의 모든 추세 변화를 반영합니다. 세부 사항은 인스턴스마다 다르지만 이 변경 사항의 세 가지 특징은 공통적입니다.

1. 가격 움직임이 가장 최근의 저점 아래로 떨어졌습니다(1-3번 항목 참조).

2. 다음 피크가 이전 피크보다 높게 상승하지 못함(포인트 3-5)

3. 하락 추세가 계속될 가능성을 높입니다(5-7점).

하락 추세의 첫 번째 신호는 공급이 수요를 초과하는 가격 행동의 한 지점을 나타냅니다. 사용 가능한 판매자의 수와 판매하려는 유가 증권의 수량은 준비된 구매자의 수와 구매하려는 수량보다 많습니다. 시장 참가자들은 유가 증권의 가격이 너무 높아서는 안 된다고 지시하고 있습니다.

두 번째 징후는 더 이상 유가 증권을 소유해서는 안 된다고 확신하는 시장 참가자의 수가 증가하고 있다는 것입니다. 판매자의 수는 구매자의 수 감소와 동시에 증가합니다.

세 번째 신호는 일반적으로 시장을 철수하기로 결정했거나 더 이상 유가 증권 구매를 고려하지 않는 사람들의 의심을 확인하는 뉴스 또는 새로운 정보를 동반합니다. 더 많은 구매자가 뒤로 물러나고 추가 판매자는 이익을 얻거나 손실을 제한하기를 열망하게 됩니다.

거래 하락세

장기 거래 만 하기 때문에 하락 추세를 피하려고 합니다. 하락세는 분, 일, 주, 월 또는 년에 관계없이 모든 거래 시간대에서 찾을 수 있습니다. 거래자는 가능한 한 빨리 하락세를 식별할 수 있는 방법을 찾습니다. 일부 거래자는 장단기 거래를 선호하므로 새로운 거래 기회에 대한 하락 추세를 식별합니다.

매수 포지션 에 진입할 때 신중하게 진행하는 것이 가장 좋다는 것을 알고 있습니다. 이러한 주저함은 수요 감소에 기여하여 하락세를 악화시킵니다. 롱과 숏을 모두 거래하는 트레이더는 그 반대, 즉 하락세에서 이익을 얻을 수 있는 새로운 기회를 인식합니다.

공매도자는 주식을 차입했다가 나중에 다시 매입하기로 약정하고 즉시 매도함으로써 하락세에서 이익을 얻습니다. 이를 공매도 또는 공매도 라고 합니다. 자산 가격이 계속 하락하면 거래자는 즉시 판매 가격과 더 낮은 미래 환매 가격 간의 차액에서 이익을 얻습니다. 공매도는 판매 주문을 입력하여 가격 조치에 추가하여 하락 추세를 가속화합니다. 이러한 트레이더는 계속해서 하락하는 추세를 인내심 있게 기다리면서 다음 낮은 스윙에서 이익을 보려고 합니다.

트레이더는 종종 기술적 지표 와 차트 패턴을 사용하여 하락세를 식별하고 확인합니다. 이동 평균 은 전체 추세를 식별하는 데 사용할 수 있습니다. 가격이 이동 평균보다 낮 으면 주가가 하락 추세에 있고 그 반대의 경우 상승 추세에있을 가능성이 있습니다. 상대 강도 지수 (RSI) 또는 평균 방향 지수 (ADX) 와 같은 기술 지표 도 주어진 지점에서 하락 추세의 크기나 강도를 표시할 수 있으며, 이는 거래자가 숏 포지션에 진입할지 여부를 결정하는 데 도움이 됩니다.

장기 하락 추세의 예

제너럴 일렉트릭의 장기간 하락세 (GE) 주가는 회사의 문제가 원래 예상했던 것보다 더 깊었고 정리해고, 분사, 공장 폐쇄 및 제품 취소가 GE가 준비하지 않은 경제 환경의 주요 변화를 시사하고 있음을 보여줍니다.

이 차트에서 주식은 최종 고점을 만들고 다음 저점은 이전 저점보다 낮게 이동합니다(삽입 그림 참조). 이 낮은 저점은 투자자들이 팔고자 하는 주식의 공급이 투자자들이 그 주식을 그 가격에 사야 하는 수요를 초과하는 순간과 일치합니다. 앞에서 언급한 첫 번째 징후의 예인 이러한 초기 약점의 징후는 회사의 문제에 대한 뉴스와 함께 제공되지 않았습니다. 투자자들은 회사의 전망이 하락하고 있음을 확인할 수 있었습니다.

뒤따르는 더 낮은 고점과 저점은 나머지 시장이 일반적으로 더 높게 움직이던 2년 이상 지속되는 장기간의 하락세를 보여줍니다. 첫 번째 저점에서 붕괴 된 후 주식에 대해 약세 입장을 취한 거래자들은 수익성 있는 거래를 위한 많은 기회를 찾았을 것입니다. 또는 롱 트레이더가 하락세 초반에 이익을 고정했다가 주가가 반등 의 조짐을 보인 후 다시 롱 포지션에 진입했을 수 있습니다 .

##하이라이트

• 매수하려는 투자자의 수요에 비해 투자자가 매도하고자 하는 주식의 공급이 변화하여 하락세를 촉발합니다.

• 하락 추세는 더 낮은 고점과 저점이 특징이며 투자자 인식의 변화를 모방합니다.

• 하락세는 거시경제적이든 회사의 비즈니스 활동과 관련된 것이든 보안을 둘러싼 변화에 대한 반응입니다.