사이드웨이즈 마켓 / 사이드웨이즈 드리프트

Sideways Market / Sideways Drift란?

횡보 시장 또는 횡보 드리프트는 증권 가격이 일정 기간 동안 뚜렷한 추세를 형성하지 않고 상당히 안정적인 범위 내에서 거래될 때 발생 합니다. 가격 행동 은 대신 수평 범위 또는 채널에서 진동하며 황소나 곰이 가격을 통제하지 않습니다.

횡보 시장의 반대는 추세 시장 입니다.

Sideways Market / Sideways Drift 이해하기

일정 기간 동안 수요와 공급 의 힘이 거의 같을 때 발생하는 상대적으로 수평적인 가격 움직임으로 구성됩니다 . 이것은 일반적으로 가격이 이전 추세를 계속하거나 새로운 추세로 반전되기 전에 통합 기간 동안 발생합니다 .

지지선 과 저항선 사이를 오가는 가격의 결과입니다 . 수평 추세가 더 높거나 더 낮은 새로운 추세를 시작하기 전에 장기간 특정 자산의 가격 행동을 지배하는 것을 보는 것은 드문 일이 아닙니다. 이러한 통합 기간은 장기간에 걸쳐 큰 가격 변동이 지속되는 것이 거의 불가능하기 때문에 장기간 추세 동안 종종 필요합니다.

거래량 은 강세장 과 약세장 사이에서 균등하게 균형을 이루기 때문에 횡보 시장에서 대부분 평평하게 유지 됩니다. 브레이크아웃(또는 브레이크다운)이 발생할 것으로 예상될 때 한 방향으로 급격히 상승(또는 하강)합니다.

기술 지표 와 차트 패턴을 살펴보고 가격이 어디로 향하고 있는지, 언제 브레이크 아웃 또는 고장이 발생할 수 있는지에 대한 지표를 제공해야 합니다.

횡보 시장은 일련의 오르내림이 있지만 계속해서 평균 수준으로 되돌아가는 경우 고르지 못한 시장 또는 비 추세 시장이라고 할 수 있습니다. 횡보가 장기간 지속될 것으로 예상되는 경우 투자자는 만기일이 다가오면서 콜옵션과 풋옵션을 매도하여 이익을 얻을 수 있습니다.

Sideways Markets / Sideways Drift 수익 창출

특성에 따라 횡보 추세에서 이익을 얻는 방법은 다양합니다. 일반적으로 거래자는 기술적 지표 또는 차트 패턴의 형태로 브레이크아웃 또는 고장 확인을 찾거나 다양한 전략을 사용하여 횡보 가격 움직임 자체를 활용하려고 합니다.

거래 범위 위 또는 아래에서 돌파를 예상하거나 횡보 드리프트 내에서 지지와 저항 사이에서 가격이 움직일 때 이익을 얻으려고 시도함으로써 횡보 시장을 활용할 수 있습니다. 범위 제한 전략을 사용하는 거래자는 횡보 시장이 최소 2:1의 위험-보상 비율을 설정할 수 있을 만큼 충분히 넓은지 확인해야 합니다.

많은 거래자는 횡보 추세를 포함하는 수평 가격 채널을 식별하는 데 중점을 둡니다. 가격이 지지선과 저항선에서 정기적으로 반등했다면 트레이더는 가격이 지지선에 가까워졌을 때 증권을 사고 저항선에 가까워지면 매도를 시도할 수 있습니다. 브레이크 아웃이 발생할 경우를 대비하여 손절매 수준이 이 수준 바로 위 또는 아래에 배치될 수 있습니다.

자격을 갖춘 거래자는 옵션 전략을 사용하여 횡보 가격 변동에서 이익을 얻을 수도 있습니다. 예를 들어, 스트래들 과 스트 랭글 은 가격이 특정 범위 내에서 유지될 것이라고 예측하는 옵션 거래자가 사용할 수 있습니다.

동일한 행사가와 만기 월에 동일한 기초 자산에 대해 등가격 콜과 풋 옵션을 모두 포함하는 스 트래들을 매도할 수 있습니다 . 옵션의 만기일이 다가옴에 따라 옵션 프리미엄은 시간의 붕괴 에 의해 잠식되며,. 궁극적으로 시장이 횡보 상태를 유지하면 0으로 붕괴됩니다. 그러나 이러한 옵션은 주식이 이러한 범위를 넘어 이동하면 모든 가치를 잃을 수 있으므로 해당 전략이 주식을 사고 파는 것보다 더 위험하다는 점에 유의하는 것이 중요합니다.

Sideways Market / Sideways Drift 거래의 이점

명확한 진입 및 퇴장: 횡보 시장은 일반적으로 진입 및 퇴장 위치에 대한 모호성을 제거하는 명확하게 정의된 지지 및 저항 수준을 가지고 있습니다. 예를 들어, 거래자는 가격 테스트가 지지할 때 유가 증권을 매수하고 이익 목표 를 저항으로 설정할 수 있습니다. 횡보 시장의 지지 수준보다 약간 낮은 손절매 주문은 거래의 하방을 최소화합니다.

위험 및 통제: 트레이더는 횡보 시장을 거래할 때 더 적은 이익을 쫓습니다. 따라서 각 거래는 일반적으로 며칠 또는 몇 주 이상 열리지 않습니다. 이렇게 하면 약세장 이나 테러 사건과 같은 예기치 않은 뉴스 이벤트 로 인해 포지션이 부정적인 영향을 받을 가능성이 줄어듭니다 . 횡보 시장에서의 거래를 통해 거래자는 수익 보고서 와 같은 회사 발표 전에 열린 포지션을 청산 하고 유가 증권의 가격이 지원 수준으로 돌아올 때 다시 진입할 수 있습니다.

Sideways Market / Sideways Drift 거래의 한계

높은 거래 비용: 횡보 시장 거래는 일반적으로 추세 거래보다 더 많은 거래 기회를 제공합니다. 유가 증권의 가격이 범위 내에서 움직이면 거래자는 계속해서 지지선에서 매수하고 저항선에서 매도할 수 있습니다. 빈번한 거래 는 거래자의 이익을 잠식 하는 커미션 을 생성합니다. 범위 제한 전략을 사용하는 거래자는 수수료를 상쇄하기 위해 수익을 올릴 수 있는 이점이 없습니다.

시간 소모: 횡보 시장에서 이익을 찾기 위해 유가 증권을 자주 사고 파는 것은 시간 소모적입니다. 거래자는 진입 및 퇴장을 결정하고 손절매 주문을 해야 합니다. 거래를 입력한 후에는 올바른 실행을 보장하기 위해 주의 깊게 모니터링해야 합니다. 많은 거래자들은 하루 종일 모니터 앞에 앉아 있어야 하는 것을 피하기 위해 거래 전략을 자동화했습니다.

하이라이트

• 횡보시장이라고도 하는 횡보 시장은 자산 가격이 어떤 방향으로 움직이지 않고 장기간에 걸쳐 좁은 범위 내에서 변동하는 경우를 말합니다.

• 횡보 시장 거래는 까다로울 수 있지만 특정 옵션 전략은 이러한 상황에서 수익을 극대화합니다.

• 횡보 시장은 일반적으로 가격이 변동하는 가격 지지 및 저항 영역으로 설명됩니다.