Kadar Faedah Nominal

Apakah Kadar Faedah Nominal?

Kadar faedah nominal merujuk kepada kadar faedah sebelum mengambil kira inflasi. Nominal juga boleh merujuk kepada kadar faedah yang diiklankan atau dinyatakan ke atas pinjaman, tanpa mengambil kira sebarang yuran atau pengkompaunan faedah.

Takeawys Utama

Kadar faedah nominal merujuk kepada kadar faedah sebelum mengambil kira inflasi.

Kadar dana persekutuan, kadar faedah yang ditetapkan oleh Rizab Persekutuan, ialah kadar faedah nominal jangka pendek yang menjadi asas bagi kadar faedah lain yang dikenakan oleh bank dan institusi kewangan.

Untuk mengelakkan hakisan kuasa beli melalui inflasi, pelabur mempertimbangkan kadar faedah sebenar, bukannya kadar faedah nominal.

APY (hasil peratusan tahunan) ialah kadar faedah berkesan yang cenderung lebih relevan kepada peminjam dan pemberi pinjaman daripada kadar faedah nominal, atau dinyatakan.

Memahami Kadar Faedah Nominal

Bank pusat menetapkan kadar faedah nominal jangka pendek, yang menjadi asas bagi kadar faedah lain yang dikenakan oleh bank dan institusi kewangan. Kadar faedah nominal mungkin dipegang pada paras rendah buatan selepas kemelesetan besar untuk merangsang aktiviti ekonomi melalui kadar faedah sebenar yang rendah, yang menggalakkan pengguna untuk membuat pinjaman dan membelanjakan wang. Walau bagaimanapun, syarat yang perlu untuk langkah rangsangan tersebut ialah inflasi tidak seharusnya menjadi ancaman semasa atau jangka terdekat. Di Amerika Syarikat, kadar dana persekutuan, kadar faedah yang ditetapkan oleh Rizab Persekutuan, juga boleh dirujuk sebagai kadar nominal.

Sebaliknya, semasa zaman inflasi, bank pusat cenderung untuk menetapkan kadar nominal yang tinggi. Malangnya, mereka mungkin melebihkan tahap inflasi dan mengekalkan kadar faedah nominal terlalu tinggi. Kadar faedah yang meningkat yang terhasil mungkin mempunyai kesan ekonomi yang serius, kerana ia cenderung untuk menghentikan perbelanjaan.

Kadar nominal cenderung tinggi semasa tempoh inflasi tinggi.

Kadar faedah nominal wujud berbeza dengan kadar faedah sebenar dan kadar faedah berkesan. Kadar faedah sebenar cenderung penting kepada pelabur dan pemberi pinjaman, manakala kadar berkesan adalah penting untuk peminjam serta pelabur dan pemberi pinjaman.

Walaupun kadar nominal ialah kadar yang dinyatakan yang dikaitkan dengan pinjaman, ia biasanya bukan kadar yang dibayar oleh pengguna. Sebaliknya, pengguna membayar kadar berkesan yang berbeza-beza berdasarkan yuran dan kesan pengkompaunan. Untuk itu, kadar peratusan tahunan (APR) berbeza daripada kadar nominal, kerana ia mengambil kira yuran dan hasil peratusan tahunan (APY) mengambil kedua-dua yuran dan pengkompaunan.

Kadar faedah nominal (n) untuk tempoh tertentu, apabila kadar faedah berkesan diketahui, boleh dikira sebagai:

n = m × [ ( 1 + e)^1/m - 1 ]

di mana:

e = kadar berkesan
m = bilangan tempoh pengkompaunan

Walau bagaimanapun, kebanyakan peminjam biasanya ingin mengetahui kadar berkesan kerana kadar nominal selalunya adalah kadar yang dinyatakan. Formula untuk kadar faedah berkesan (e) ialah:

e = (1 + n/m)^m - 1

di mana:

n = kadar nominal
m = bilangan tempoh pengkompaunan

Sebagai contoh, jika kadar (nominal) pinjaman yang dinyatakan ialah 8% dan ia dikompaun setiap setengah tahun maka kadar faedah efektif (e) ialah:

e = [1 + .08/2]² - 1 = 8.16%

Sekuriti Terlindung Inflasi Perbendaharaan (TIPS) membolehkan pelabur mengekalkan simpanan mereka tanpa kehilangan nilai kepada inflasi.

nominal lwn. Kadar Faedah Sebenar

Tidak seperti kadar nominal, kadar faedah sebenar mengambil kira kadar inflasi. Persamaan yang menghubungkan kadar faedah nominal dan benar boleh dianggarkan sebagai kadar nominal = kadar faedah sebenar + kadar inflasi, atau kadar nominal - kadar inflasi = kadar faedah sebenar.

Untuk mengelakkan hakisan kuasa beli melalui inflasi, pelabur mempertimbangkan kadar faedah sebenar, bukannya kadar nominal. Satu cara untuk menganggarkan kadar pulangan sebenar di Amerika Syarikat adalah dengan memerhatikan kadar faedah pada Sekuriti Dilindungi Inflasi Perbendaharaan (TIPS). Perbezaan antara hasil bon Perbendaharaan dan hasil pada TIPS kematangan yang sama memberikan anggaran jangkaan inflasi dalam ekonomi.

Sebagai contoh, jika kadar faedah nominal yang ditawarkan pada deposit tiga tahun ialah 4% dan kadar inflasi dalam tempoh ini ialah 3%, kadar pulangan sebenar pelabur ialah 1%. Sebaliknya, jika kadar faedah nominal ialah 2% dalam persekitaran inflasi tahunan 3%, kuasa beli pelabur terhakis sebanyak 1% setahun.

##Soalan Lazim

Mengapa Pelabur Lebih Mementingkan Kadar Faedah Sebenar?

Bagaimana Anda Mengira Kadar Berkesan Jika Kadar Nominal Diketahui?

Kadar berkesan, yang menjadi faktor dalam pengkompaunan, boleh dikira daripada kadar nominal yang selalunya kadar yang dinyatakan. Formula untuk kadar faedah berkesan (e) ialah:e = (1 + n/m)^m - 1(di mana n = kadar nominal dan m = bilangan tempoh pengkompaunan)

Apakah Perbezaan Antara Kadar Nominal dan APY?

APY ( hasil peratusan tahunan ) ialah kadar faedah berkesan yang cenderung lebih relevan kepada peminjam dan pemberi pinjaman. Pengguna, biasanya peminjam, membayar kadar berkesan yang berbeza daripada kadar nominal (dinyatakan) berdasarkan yuran dan kesan pengkompaunan. Untuk itu, kadar berkesan (APY) selalunya lebih tinggi daripada kadar nominal.

Apakah Perbezaan Antara Kadar Faedah Nominal dan Benar?

Kadar faedah nominal tidak mengambil kira inflasi manakala kadar faedah sebenar. Sebagai contoh, di Amerika Syarikat kadar dana persekutuan, kadar faedah yang ditetapkan oleh Rizab Persekutuan, boleh menjadi asas untuk kadar faedah nominal yang ditawarkan. Faedah sebenar, bagaimanapun, ialah kadar faedah nominal tolak kadar inflasi, biasanya diukur oleh CPI (Indeks harga pengguna).