Bungkus Akaun

Apakah Akaun Bungkus?

Akaun bungkus ialah portfolio pelaburan yang diuruskan secara profesional oleh firma broker dengan bayaran tetap yang dikenakan setiap suku tahun atau tahunan. Yuran adalah berdasarkan jumlah aset di bawah pengurusan (AUM). Ia komprehensif, meliputi semua perbelanjaan pentadbiran, komisen dan pengurusan untuk akaun tersebut.

Yuran bungkus berjulat daripada kira-kira 1% hingga 3% daripada AUM.

Bagi kebanyakan pelabur, akaun bungkus terbukti lebih murah dari semasa ke semasa daripada akaun pembrokeran yang mengenakan komisen untuk aktiviti perdagangan. Walau bagaimanapun, pelabur beli dan tahan yang jarang menjual pegangan mungkin lebih baik dengan struktur yuran berasaskan komisen.

Memahami Akaun Bungkus

Akaun bungkus mempunyai kelebihan untuk melindungi pelabur daripada terlebih dagangan, yang boleh berlaku jika broker membeli dan menjual aset dalam akaun secara berlebihan untuk menjana lebih banyak pendapatan komisen. Ini dikenali sebagai "memukul."

Dalam akaun bungkus, broker dibayar yuran peratusan berdasarkan jumlah aset dalam akaun dan dengan itu diberi insentif untuk mendapatkan pulangan tertinggi yang mungkin bagi jumlah yang dilaburkan.

Balut Akaun Lwn. Akaun Tradisional

Akaun bungkus menawarkan akses pelabur individu kepada pengurus wang profesional yang bekerja terutamanya dengan institusi dan individu bernilai tinggi. Syarikat dana bersama juga menawarkan akaun bungkus dengan akses kepada banyak pilihan dana bersama.

Akaun bungkus mungkin memerlukan pelaburan minimum $25,000 hingga $50,000. Akaun dana bersama dengan yuran bungkus biasanya mempunyai keperluan pelaburan awal yang jauh lebih rendah.

Pelabur yang membeli dan memegang saham jangka panjang mungkin lebih baik dengan struktur yuran tradisional.

Yuran membayar kos pemasaran dan pengedaran serta bayaran kepada broker yang menjual dana dan bekerja dengan pelanggan. Yuran ini adalah caj tambahan kepada pelabur akaun bungkus dana bersama .

Pertimbangan Khas

Akaun bungkus berfungsi paling baik untuk pelabur yang mahukan tahap pengurusan dan nasihat secara langsung. Pelabur yang menggunakan strategi beli dan tahan untuk portfolio saham mungkin lebih baik membayar yuran dagangan sekali-sekala yang ditanggung oleh akaun.

Sebagai contoh, pelabur berorientasikan pendapatan mungkin memegang portfolio saham dan bon yang membayar dividen, dan membuat sedikit jika ada perubahan selama bertahun-tahun. Jika pelabur kemudiannya menjual saham, cukai keuntungan modal yang besar mungkin terhutang kerana asas kos setiap saham mungkin jauh di bawah harga pasaran semasa.

Pelabur mungkin lebih baik memegang portfolio untuk memperoleh pendapatan dividen. Tiada cukai keuntungan modal ditanggung, dan tiada komisen atau yuran bungkus yang perlu dibayar.

Dalam kes ini, memindahkan aset ke dalam akaun bungkus akan menjana lebih banyak kos dan mengurangkan jumlah pulangan pelabur.

##Sorotan

• Untuk pelabur aktif, akaun bungkus mungkin lebih murah daripada akaun yang mengenakan komisen untuk setiap dagangan.

• Akaun bungkus ialah bayaran tetap untuk perkhidmatan pembrokeran berdasarkan jumlah aset di bawah pengurusan.

• Dalam akaun bungkus, insentif broker adalah untuk memaksimumkan keuntungan daripada menjana yuran dagangan.