Stabilt verdifond

Hva er et stabilt verdifond?

Et stabilt verdifond er en portefølje av obligasjoner som er forsikret for å beskytte investoren mot fall i avkastning eller tap av kapital. Eieren av et verdistabilt fond vil fortsatt motta de avtalte rentebetalingene uavhengig av økonomiens tilstand.

Fond med stabil verdi er et vanlig alternativ i noen pensjonsordninger som selskapets 401(k)-planer, spesielt rettet mot de sparere som nærmer seg pensjonisttilværelsen.

Forstå Stable Value Fund

stabil verdi investerer i stats- og selskapsobligasjoner av høy kvalitet, kortsiktig og mellomlang. De er ikke forskjellige fra alle obligasjonsfond, bortsett fra at de er forsikret. Et forsikringsselskap eller en bank er kontraktsmessig forpliktet til å beskytte fondets investorer mot tap av kapital eller renter.

Obligasjonene i et slikt fond kalles noen ganger «wrapped» obligasjoner, med henvisning til at de er forsikret. Forsikringen utstedes vanligvis i form av en såkalt syntetisk garantert investeringssertifikat ( GIC ).

Et fond med stabil verdi er i seg selv en like trygg investering som et pengemarkedsfond. Historisk sett gir slike fond litt høyere avkastning enn pengemarkedsfond.

Fordeler og ulemper med stabile obligasjonsfond

Fond med stabil verdi forblir nettopp det: stabile. De vokser ikke over tid, men de mister heller ikke verdi.

I tider med lavkonjunktur eller volatilitet i aksjemarkedet er fond med stabil verdi garantert. Mens mange andre investeringer faller i verdi, fortsetter eieren av et stabilt obligasjonsfond å motta de avtalte rentebetalingene og mister aldri hovedstolen uavhengig av økonomiens tilstand. Assurandøren skal erstatte fondet for eventuelle tap.

På grunn av forsikringen kommer imidlertid disse midlene med ekstra forvaltningskostnader og honorarer, noe som kan være en belastning på den allerede lavere avkastningen som disse investeringene gir på grunn av deres lave risiko.

Hvordan investere i et stabilt obligasjonsfond

Et stabilt verdifond er ofte et investeringsalternativ i kvalifiserte pensjonsordninger som 401(k) -planer. Et fond med stabil verdi kan også være et attraktivt alternativ til lavere avkastningsmidler som pengemarkedsfond for den delen av en investors portefølje som brukes til å motvirke markedsvolatilitet. Fond med stabil verdi kan gi de essensielle elementene av balanse og stabilitet i en portefølje vektet i vekstinvesteringer.

Det er imidlertid en fare dersom en portefølje vektes for tungt i lavere avkastningsinvesteringer som fond med stabil verdi. Investoren risikerer å bli presset av inflasjon nedover veien. En pensjonsinntekt som i utgangspunktet virker tilstrekkelig, kan gradvis bli utilstrekkelig ettersom årene går og inflasjonen øker.

De fleste profesjonelle finansielle rådgivere anbefaler en portefølje som er en blanding av trygge, men lavavkastende investeringer og risikable, men potensielt givende investeringer, med en gradvis omvekting mot sikkerhet når investoren nærmer seg pensjonsalderen.

Investorer bør også sjekke utgiftene knyttet til fond med stabil verdi. Historisk sett har gebyrene deres vært i det lave området sammenlignet med de fleste aksjefond. Imidlertid har forsikringsselskapene økt sine avgifter på grunn av den opplevde risikoen for et mer volatilt marked.

Høydepunkter

– Et fond med stabil verdi er en forsikret obligasjonsportefølje, populær blant investorer som har lav risikotoleranse.

– Et stabilt verdifond er et alternativ i mange pensjonsordninger, men gir ofte lavere avkastning og høyere gebyrer.

– Forsikringsbiten til disse midlene gjør dem nesten like trygge som pengemarkedsfond.