Fondo de valor estable
驴Qu茅 es un fondo de valor estable?
Un fondo de valor estable es una cartera de bonos que est谩n asegurados para proteger al inversionista contra una disminuci贸n en el rendimiento o una p茅rdida de capital. El propietario de un fondo de valor estable seguir谩 recibiendo los pagos de intereses acordados independientemente del estado de la econom铆a.
Los fondos de valor estable son una opci贸n com煤n en algunos planes de jubilaci贸n como los planes 401(k) de la empresa, especialmente dirigidos a aquellos ahorradores que se acercan a la jubilaci贸n.
Comprender el fondo de valor estable
fondos de valor estable invierten en bonos gubernamentales y corporativos de alta calidad, a corto y mediano plazo. No son diferentes de cualquier fondo de bonos, excepto que est谩n asegurados. Una compa帽铆a de seguros o un banco est谩n obligados por contrato a proteger a los inversores del fondo de cualquier p茅rdida de capital o inter茅s.
Los bonos de dicho fondo a veces se denominan bonos "envueltos", en referencia al hecho de que est谩n asegurados. El seguro se emite com煤nmente en forma de un certificado sint茅tico de inversi贸n garantizada ( GIC ).
Un fondo de valor estable es inherentemente una inversi贸n tan segura como un fondo del mercado monetario. Hist贸ricamente, dichos fondos proporcionan una tasa de rendimiento ligeramente m谩s alta que los fondos del mercado monetario.
Ventajas y desventajas de los fondos de bonos estables
Los fondos de valor estable siguen siendo solo eso: estables. No crecen con el tiempo, pero tampoco pierden valor.
En tiempos de recesi贸n o volatilidad del mercado de valores, se garantizan fondos de valor estable. Mientras que muchas otras inversiones pierden valor, el propietario de un fondo de bonos estable contin煤a recibiendo los pagos de intereses acordados y nunca pierde el principal, independientemente del estado de la econom铆a. El asegurador debe indemnizar al fondo por cualquier p茅rdida.
Sin embargo, debido al seguro, estos fondos vienen con costos y tarifas de administraci贸n adicionales, lo que puede ser un lastre para los rendimientos ya m谩s bajos que ofrecen estas inversiones debido a su bajo riesgo.
C贸mo invertir en un fondo de bonos estables
Un fondo de valor estable suele ser una opci贸n de inversi贸n en planes de jubilaci贸n calificados, como los planes 401(k). Un fondo de valor estable tambi茅n puede ser una alternativa atractiva a los veh铆culos de menor rendimiento, como los fondos del mercado monetario, para la parte de la cartera de un inversor que se utiliza para contrarrestar la volatilidad del mercado. Los fondos de valor estable pueden proporcionar los elementos esenciales de equilibrio y estabilidad en una cartera ponderada en inversiones de crecimiento.
Sin embargo, existe el peligro si una cartera se pondera demasiado en inversiones de menor rendimiento, como los fondos de valor estable. El inversor corre el riesgo de verse presionado por la inflaci贸n en el futuro. Un ingreso de jubilaci贸n que inicialmente parece suficiente puede volverse inadecuado gradualmente a medida que pasan los a帽os y aumenta la inflaci贸n.
La mayor铆a de los asesores financieros profesionales recomiendan una cartera que sea una combinaci贸n de inversiones seguras pero de bajo rendimiento e inversiones arriesgadas pero potencialmente gratificantes, con una revalorizaci贸n gradual hacia la seguridad a medida que el inversor se acerca a la edad de jubilaci贸n.
Los inversores tambi茅n deben comprobar los gastos asociados con los fondos de valor estable. Hist贸ricamente, sus tarifas han estado en el rango bajo en comparaci贸n con la mayor铆a de los fondos mutuos. Sin embargo, las compa帽铆as de seguros han estado aumentando sus tarifas debido a los riesgos percibidos de un mercado m谩s vol谩til.
Reflejos
Un fondo de valor estable es una cartera de bonos asegurados, popular entre los inversores que tienen una baja tolerancia al riesgo.
Un fondo de valor estable es una opci贸n en muchos planes de jubilaci贸n, pero a menudo conlleva rendimientos m谩s bajos y tarifas m谩s altas.
La parte de seguro de estos fondos los hace casi tan seguros como los fondos del mercado monetario.
