modelagem financeira

O que é modelagem financeira?

A modelagem financeira é o processo de criação de um resumo das despesas e ganhos de uma empresa na forma de uma planilha que pode ser usada para calcular o impacto de um evento ou decisão futura.

Um modelo financeiro tem muitos usos para os executivos da empresa. Os analistas financeiros costumam usá-lo para analisar e antecipar como o desempenho das ações de uma empresa pode ser afetado por eventos futuros ou decisões executivas.

Entendendo a modelagem financeira

A modelagem financeira é uma representação em números das operações de uma empresa no passado, presente e futuro previsto. Tais modelos devem ser usados como ferramentas de tomada de decisão. Os executivos da empresa podem usá-los para estimar os custos e projetar os lucros de um novo projeto proposto.

Analistas financeiros os usam para explicar ou antecipar o impacto de eventos nas ações de uma empresa, desde fatores internos, como uma mudança de estratégia ou modelo de negócios, até fatores externos, como uma mudança na política econômica ou na regulamentação.

Modelos financeiros são usados para estimar a avaliação de uma empresa ou para comparar empresas com seus pares na indústria. Eles também são usados no planejamento estratégico para testar vários cenários, calcular o custo de novos projetos, decidir sobre orçamentos e alocar recursos corporativos.

Exemplos de modelos financeiros podem incluir análise de fluxo de caixa descontado, análise de sensibilidade ou avaliação aprofundada.

Exemplo do mundo real

Os melhores modelos financeiros fornecem aos usuários um conjunto de premissas básicas. Por exemplo, um item de linha comumente previsto é o crescimento das vendas. O crescimento das vendas é registrado como o aumento (ou diminuição) das vendas brutas no trimestre mais recente em relação ao trimestre anterior. Essas são as duas únicas entradas que um modelo financeiro precisa para calcular o crescimento das vendas.

O modelador financeiro cria uma célula para as vendas do ano anterior, célula A, e uma célula para as vendas do ano atual, célula B. A terceira célula, célula C, é usada para uma fórmula que divide a diferença entre as células A e B por célula A. Esta é a fórmula de crescimento. A célula C, a fórmula, é codificada no modelo. As células A e B são células de entrada que podem ser alteradas pelo usuário.

Nesse caso, o objetivo do modelo é estimar o crescimento das vendas caso uma determinada ação seja tomada ou um possível evento ocorra.

Claro, este é apenas um exemplo do mundo real de modelagem financeira. Em última análise, um analista de ações está interessado no crescimento potencial. Qualquer fator que afete ou possa afetar esse crescimento pode ser modelado.

Além disso, comparações entre empresas são importantes na conclusão de uma compra de ações. Vários modelos ajudam um investidor a decidir entre vários concorrentes em um setor.

##Destaques

• A modelagem financeira é uma representação numérica de alguns ou todos os aspectos das operações de uma empresa.

• Existem vários modelos que podem produzir resultados diferentes. Um modelo é tão bom quanto as entradas e suposições que entram nele.

• Modelos financeiros são usados para estimar a avaliação de um negócio ou para comparar empresas com seus concorrentes do setor.

##PERGUNTAS FREQUENTES

Que tipos de negócios usam modelagem financeira?

Profissionais em uma variedade de negócios confiam na modelagem financeira. Aqui estão apenas alguns exemplos: banqueiros o usam em vendas e negociações, pesquisa de ações e bancos comerciais e de investimento, contadores públicos o usam para due diligence e avaliações, e instituições aplicam modelos financeiros em private equity, gerenciamento de portfólio e pesquisa.

Como um modelo financeiro é validado?

Erros na modelagem financeira podem causar erros caros. Por esta razão, um modelo financeiro pode ser enviado a uma parte externa para validar a informação que contém. Bancos e outras instituições financeiras, promotores de projetos, corporações que buscam fundos, casas de ações e outros podem solicitar a validação do modelo para garantir ao usuário final que os cálculos e suposições dentro do modelo estão corretos e que os resultados produzidos pelo modelo são confiáveis.

Para que serve a modelagem financeira?

Um modelo financeiro é usado para tomada de decisão e análise financeira por pessoas dentro e fora das empresas. Algumas das razões pelas quais uma empresa pode criar um modelo financeiro incluem a necessidade de levantar capital, expandir o negócio organicamente, vender ou alienar unidades de negócios, alocar capital, orçamento, previsão ou valor de um negócio.

Quais informações devem ser incluídas em um modelo financeiro?

Para criar um modelo útil que seja fácil de entender, você deve incluir seções sobre suposições e direcionadores, uma demonstração de resultados, um balanço patrimonial, uma demonstração de fluxo de caixa, cronogramas de suporte, avaliações, análise de sensibilidade, gráficos e gráficos.