Capital de risco
O que é capital de risco?
O capital de risco é um investimento temporário de quase capital ou capital fornecido a pequenas empresas e empresas iniciantes que devem ter crescimento a longo prazo. Os investimentos convencionais nas empresas são feitos por meio do mercado de ações, com as empresas recebendo as finanças por meio dos acionistas. Mas para startups e pequenas empresas que não têm acesso ao mercado de capitais, o capital de risco torna-se uma fonte essencial de financiamento.
Definição mais profunda
Uma das principais caracterÃsticas desse tipo de investimento é o alto risco. A maioria dos investimentos de capital de risco são feitos com empresas e setores industriais que são novos e, portanto, não possuem dados históricos e de retorno. É difÃcil estimar a probabilidade de sucesso de tais empresas. A falta de informações sobre as startups também dificulta a avaliação de seu valor de mercado atual.
Os empresários também têm riscos. Eles podem perder o controle de seus negócios, com os investidores acabando por ser donos da empresa ou ter voz nas decisões cruciais.
Para minimizar os riscos do investimento, as instituições de capital de risco certificam-se de avaliar adequadamente a startup antes de emprestar dinheiro. A avaliação é geralmente semelhante às avaliações de projetos que os bancos comerciais fazem antes de emprestar dinheiro.
Existem diferentes etapas para o financiamento de capital de risco de uma organização. Estes são:
O estágio de semente. Os recursos investidos nesta fase são usados para pesquisa de mercado e desenvolvimento de produtos.
O estágio inicial é o financiamento das operações que antecedem a produção comercial.
O estágio de financiamento formativo é o financiamento do financiamento do estágio inicial e inicial.
Financiamento em estágio posterior é o financiamento concedido antes de uma oferta pública inicial, ou IPO.
O financiamento de capital de risco é geralmente um compromisso de longo prazo. Os fundos de capital de risco geralmente devem ser mantidos por alguns anos. Por esse motivo, o financiamento de capital de risco normalmente não oferece aos investidores a opção de sacar no curto prazo. Os financiadores podem desinvestir de um empreendimento apenas comprando ou por meio de IPOs.
Outra caracterÃstica comum dessa forma de capital é que as finanças fornecidas pelos investidores geralmente são na forma de debêntures inconversÃveis ou empréstimos para garantir que tenham rendimento fixo.
Exemplo de capital de risco
Uma das maiores vantagens do financiamento de capital é que ele promove ideias de negócios e empreendedores viáveis. A maioria dos negócios baseados em ideias originais é iniciada por empresas que não têm financiamento para levar seus projetos ao próximo nÃvel. No entanto, através do financiamento de capital de risco, os empreendedores têm a oportunidade de concretizar as suas ideias.
Ao promover startups e pequenas empresas, as instituições de capital de risco promovem o autoemprego e, assim, ajudam a reduzir as taxas de desemprego. Apoiar startups significa apoiar a invenção e a inovação. Portanto, as instituições de capital de risco desempenham um papel importante para manter os mercados vivos e competitivos, apoiando novos produtos e empresas.
##Destaques
Os fundos de capital de risco gerenciam investimentos agrupados em oportunidades de alto crescimento em startups e outras empresas em estágio inicial e normalmente estão abertos apenas a investidores credenciados.
O capital de risco evoluiu de uma atividade de nicho no final da Segunda Guerra Mundial para uma indústria sofisticada com múltiplos atores que desempenham um papel importante no estÃmulo à inovação.
O financiamento de capital de risco é o financiamento concedido a empresas e empreendedores. Ele pode ser fornecido em diferentes estágios de sua evolução, embora muitas vezes envolva financiamento inicial e inicial.
##PERGUNTAS FREQUENTES
Por que o capital de risco é importante?
Inovação e empreendedorismo são os núcleos de uma economia capitalista. Novos negócios, no entanto, muitas vezes são empreendimentos de alto risco e custos intensivos. Como resultado, o capital externo é frequentemente procurado para espalhar o risco de fracasso. Em troca de assumir esse risco por meio do investimento, os investidores em novas empresas podem obter ações e direitos de voto por centavos de dólar potencial. O capital de risco, portanto, permite que as startups decolem e os fundadores cumpram sua visão.
Quão arriscado é fazer um investimento de capital de risco?
Novas empresas geralmente não conseguem, e isso significa que os primeiros investidores podem perder todo o dinheiro que investiram nelas. Uma regra prática comum é que para cada 10 startups, três ou quatro irão falhar completamente. Outros três ou quatro perdem algum dinheiro ou apenas devolvem o investimento original, e um ou dois produzem retornos substanciais.
Qual a porcentagem de uma empresa que os capitalistas de risco assumem?
Dependendo do estágio da empresa, suas perspectivas, quanto está sendo investido e o relacionamento entre os investidores e os fundadores, os VCs normalmente detêm entre 25 e 50% da propriedade de uma nova empresa.
Qual é a diferença entre Venture Capital e Private Equity?
O capital de risco é um subconjunto do capital privado. Além do capital de risco, o private equity também inclui aquisições alavancadas, financiamento mezanino e colocações privadas.
Como um VC difere de um investidor anjo?
Embora ambos forneçam dinheiro para empresas iniciantes, os capitalistas de risco são tipicamente investidores profissionais que investem em um amplo portfólio de novas empresas e fornecem orientação prática e alavancam suas redes profissionais para ajudar a nova empresa. Os investidores-anjo, por outro lado, tendem a ser indivÃduos ricos que gostam de investir em novas empresas mais como hobby ou projeto paralelo e podem não fornecer a mesma orientação especializada. Os investidores-anjo também tendem a investir primeiro e depois são seguidos pelos VCs.
