Reserva voluntária
Reserva voluntária: uma visão geral
Uma reserva voluntária é uma quantia em dinheiro que é mantida por uma companhia de seguros além de qualquer mínimo exigido pelos reguladores governamentais.
Os regulamentos estaduais estabelecem exigências de reservas mínimas para companhias de seguros que se destinam a garantir que permaneçam solventes. As reservas voluntárias, também conhecidas como ativos líquidos detidos adicionalmente, são registradas como tal nas demonstrações financeiras da empresa.
Os reguladores estaduais têm requisitos de reserva semelhantes para instituições financeiras dentro de suas jurisdições. Assim como as seguradoras, essas instituições podem ter reservas voluntárias.
Como funciona uma reserva voluntária
Os reguladores estaduais usam ferramentas fornecidas pelo Insurance Regulatory Information System (IRIS), que é gerenciado pela National Association of Insurance Commissioners (NAIC), para determinar a solvência das companhias de seguros em suas jurisdições e a quantidade adequada de dinheiro que elas devem ter em reserva.
A IRIS extrai informações financeiras arquivadas por cada seguradora para determinar quais seguradoras podem enfrentar problemas de solvência. O órgão regulador determina uma faixa de valores de índice de liquidez que são considerados aceitáveis para cada empresa. Valores atípicos indicam que uma seguradora deve ser examinada mais de perto pelos reguladores.
Determinando o valor da reserva
As companhias de seguros têm considerações concorrentes ao decidir sobre o tamanho de uma reserva voluntária.
Uma grande quantidade de dinheiro em caixa é um sinal da estabilidade da empresa e sua capacidade de atender às demandas de qualquer catástrofe. Mas também diminui o valor disponível para reinvestir no negócio ou recompensar os acionistas.
No entanto, existem poucas restrições ao uso de uma reserva voluntária. A empresa pode optar por pagar qualquer despesa inesperada ou, nesse caso, usá-la para financiar um dividendo para os acionistas.
Várias leis tributárias e práticas contábeis desencorajam as seguradoras de propriedades e acidentes, em particular, de reservar dinheiro em excesso, mesmo para catástrofes.
A reserva voluntária de uma companhia de seguros é separada de sua reserva de sinistro,. que é uma quantia de dinheiro orçada para sinistros do segurado que ainda não foram apresentados.
Padrão
Os níveis padrão de reservas na indústria variam de 8% a 12% do faturamento total da empresa. Os requisitos variam de acordo com o tipo de risco que uma empresa assume.
exigências de reserva são um campo em mudança para os reguladores. Em 2016, um relatório do NAIC concluiu que as fórmulas de reservas existentes eram excessivas em alguns casos e inadequadas em outros, dependendo das circunstâncias e da clientela da empresa. Os padrões, descobriu, não refletiam a crescente variedade e complexidade de produtos financeiros que agora são vendidos por companhias de seguros de vida.
Reservas de seguro de vida
O relatório recomendou “reservas baseadas em princípios” para companhias de seguros de vida. Esse afastamento da prática anterior baseia as exigências de reservas em uma combinação altamente individualizada de fatores que incluem a demografia dos clientes da empresa, o desempenho financeiro da empresa e sua solidez financeira.
Como resultado, pelo menos 46 estados mudaram suas fórmulas que determinam as reservas obrigatórias.
##Destaques
A reserva voluntária de uma seguradora é o dinheiro em caixa que excede os mínimos estabelecidos pelos reguladores estaduais.
Os padrões para contas de reserva variam de 8% a 12% da receita.
Os mínimos destinam-se a garantir que a empresa permaneça solvente.
