Банковское страхование жизни (BOLI)

Что такое банковское страхование жизни?

Банковское страхование жизни (BOLI) — это продукт, в котором банк является бенефициаром полиса и, как правило, владельцем. Такое страхование используется в качестве налогового убежища для финансовых учреждений, которые используют свои безналоговые сбережения в качестве механизмов финансирования выплат работникам.

Этот полис постоянного страхования жизни часто приобретается для высокооплачиваемых лиц и/или членов правления банка, который оплачивает полис и пособия после смерти застрахованного лица. Банки не оформляют принадлежащее банку страхование жизни для каждого работающего на них сотрудника, а только для тех ключевых игроков, чья смерть может привести к потере денег банком.

Банковское страхование жизни — это тип страхования жизни, созданный в интересах банка, а не страхователей или их выгодоприобретателей. Сотрудникам банка может быть предложен традиционный план страхования жизни на работе для покрытия их близких в случае их смерти в рамках пакета льгот на рабочем месте.

Как работает банковское страхование жизни (BOLI)

Банки в основном используют контракты BOLI для финансирования вознаграждений сотрудников ниже, чем они могли бы выплачивать в противном случае. В типичном сценарии банк заключает контракт, а затем производит платежи в специализированный фонд, выделенный в качестве страхового фонда. Полис покупается на жизнь руководителя.

Все вознаграждения работникам, которые должны быть выплачены конкретным работникам, охваченным планом, выплачиваются из этого фонда. Все взносы в фонд и прирост капитала не облагаются налогом для банка. Таким образом, банки могут использовать систему BOLI для безналогового финансирования вознаграждений работникам.

Как поясняет Управление валютного контролера (OCC) Министерства финансов США, банкам разрешено приобретать полисы BOLI «в связи с компенсационными и льготными планами сотрудников, страхованием ключевых лиц, страхованием для возмещения затрат на предоставление предварительных и выплаты работникам после выхода на пенсию, страхование заемщиков и страховка принимаются в качестве обеспечения по кредитам ». Кроме того, OCC может также разрешать другие виды использования, говорится в сообщении, «в каждом конкретном случае».

Если вы работаете в банке или корпорации, предлагающей банковское страхование жизни, и ваш работодатель просит вас зарегистрироваться, знайте, что вы не обязаны выполнять какие-либо обязательства. Сотрудники должны согласиться с политикой.

Три типа счетов BOLI

Существует три типа (общая, гибридная и отдельная) страховки Боли, доступной для банков и корпораций. General - самый распространенный (и самый старый) продукт из трех типов. Когда банки инвестируют в продукт общего счета, в основном это инвестиции в облигации и недвижимость, носитель этого вида страхования имеет кредитный рейтинг, который может меняться.

Инвестиционный депозит банка используется как часть общего счета перевозчика. Подробная информация об инвестициях в общей учетной записи представлена в общих чертах, а не в подробностях, представленных в отдельной учетной записи.

Отдельный счет позволяет страховой компании разделить активы общего счета на инвестиции, которыми управляют управляющие фондами. Эти менеджеры предоставляют банку подробную информацию о банковском портфеле, а кредитный рейтинг этих счетов использует отношение доходности к наихудшей. Тем не менее, нет гарантированного минимального кредитного рейтинга в качестве общего счета.

Гибридный счет сочетает в себе аспекты общего и отдельного типа Боли. С гибридом банки и корпорации получают гарантированный кредитный рейтинг и подробную информацию об инвестиционных активах, как в отдельном аккаунте. Раздельное и гибридное страхование также изолированы от кредиторов (в отличие от общего страхования), что защищает банки, которые налагают эти виды боли на своих сотрудников.

Страхование жизни, принадлежащее банку, является своего рода налоговым убежищем, предоставляющим средства (не облагаемые налогом) банку для покрытия расходов.

Плюсы и минусы банковского страхования жизни

По данным BoliColi.com, который помогает управлять корпоративными и банковскими портфелями страхования жизни, этот тип страхования традиционно сочетался с планами вознаграждения для новых руководителей высшего звена, но они становятся все более распространенными, поскольку все больше банков приобретают полисы для компенсации расходов на вознаграждения сотрудников. .

Налоговые льготы

Как уже отмечалось, к преимуществам BOLI относятся его налоговые льготы и возможность получать прибыль, компенсирующую расходы, связанные с программами льгот для сотрудников. Еще один плюс заключается в том, что даже если сотрудник уходит или увольняется из банка, страховой полис остается в силе, поэтому средства из полиса могут помочь банку продолжать выплачивать другие выплаты сотрудникам.

Сданные политики

Минусы могут быть. Например, если контракт сдается из-за того, что они не могут поспевать за премиями, эта политика будет облагаться налогом, а на любую прибыль налагается штраф в размере 10%. Кроме того, большое значение имеет кредитное качество кредитного рейтинга страховой компании BOLI.

Кроме того, поскольку BOLI является неликвидным активом, если банк покупает полис у компании с плохим кредитным рейтингом, это подвергает банк риску, особенно если он не куплен, поскольку полис с единой премией приносит наиболее значительную прибыль.

Нижняя линия

Банки, использующие BOLI в качестве налогового убежища и средства финансирования пенсионных планов для всех сотрудников, растут. Этот полис постоянного страхования жизни позволяет банкам покрывать ценных сотрудников и членов правления и использовать средства для компенсации программ льгот.

BOLI может помочь банкам конкурировать с планами пособий других работодателей, и даже если сотрудник, охватываемый BOLI, увольняется или увольняется, политика остается в рамках компании. Пока банки пользуются услугами авторитетных страховщиков с высокими стандартами кредитоспособности, использование BOLI может быть выгодным как для сотрудников, так и для самого банка.

Особенности

• Даже если сотрудник, подпадающий под действие BOLI, увольняется или увольняется, политика в отношении него остается в силе.

• Полис покупается на жизнь руководителя, а не облагаемые налогом льготы выплачиваются в случае его смерти.

• Банки используют его в качестве налогового убежища и для финансирования выплат сотрудникам.

• Серьезную озабоченность у банков вызывает кредитное качество эмитента BOLI.

• Банковское страхование жизни (BOLI) – это форма страхования жизни, используемая в банковской сфере.

ЧАСТО ЗАДАВАЕМЫЕ ВОПРОСЫ

Могу ли я купить страхование жизни, принадлежащее банку?

Нет. Физические лица не могут приобретать для себя страхование жизни, принадлежащее банку. Это только для банков и корпораций, которые покупают его для конкретных сотрудников, часто руководителей.

Почему банки покупают BOLI?

BOLI предлагает банкам налоговую защиту и возможность финансировать пенсионные планы. Взносы, уплачиваемые в фонд, в дополнение ко всему приросту капитала,. не облагаются налогом для банка. Таким образом, банки могут использовать систему BOLI для финансирования вознаграждений работникам на безналоговой основе.

Когда выплачиваются пособия?

Поскольку политика распространяется на жизнь руководителя, в случае смерти руководителя выплачиваются не облагаемые налогом пособия.

Сколько BOLI принадлежит банкам?

Согласно отчету за 2020 год (последние доступные данные), две трети банков США владеют активами BOLI, а общая выкупная стоимость всех полисов наличными составляет 182,2 миллиарда долларов.