Функция плотности вероятности (PDF)
Что такое функция плотности вероятности (PDF)?
Функция плотности вероятности (PDF) — это статистическое выражение, которое определяет распределение вероятности (вероятность исхода) для дискретной случайной величины (например, акции или ETF) в отличие от непрерывной случайной величины.
Отличие дискретной случайной величины в том, что можно определить точное значение переменной. Например, значение переменной, например, цена акции, выходит за пределы десятичного знака только на два десятичных знака (например, 52,55), в то время как непрерывная переменная может иметь бесконечное количество значений (например, 52,5572389658…).
Когда PDF изображается графически, область под кривой будет указывать интервал, в который попадает переменная. Суммарная площадь на этом интервале графика равна вероятности появления дискретной случайной величины. Точнее, поскольку абсолютная вероятность того, что непрерывная случайная величина примет любое конкретное значение, равна нулю из-за бесконечного множества доступных возможных значений, значение PDF можно использовать для определения вероятности попадания случайной величины в определенный диапазон. ценностей.
Основы функций плотности вероятности (PDF)
PDF-файлы используются для оценки риска конкретной ценной бумаги, такой как отдельная акция или ETF. Обычно они изображаются на графике, где нормальная колоколообразная кривая указывает на нейтральный рыночный риск, а колокольчики на обоих концах указывают на больший или меньший риск/вознаграждение. Колокольчик с правой стороны кривой предполагает большее вознаграждение, но с меньшей вероятностью, в то время как колокол слева указывает на меньший риск и меньшее вознаграждение.
Инвесторам следует использовать PDF-файлы в качестве одного из многих инструментов для расчета общего соотношения риска и вознаграждения в своих портфелях.
Пример функции плотности вероятности (PDF)
Как указывалось ранее, PDF-файлы представляют собой визуальный инструмент, отображаемый на графике на основе исторических данных. Нейтральная PDF — наиболее распространенная визуализация, где риск равен вознаграждению по всему спектру.
Тот, кто готов пойти на ограниченный риск, будет рассчитывать только на ограниченную прибыль и попадет на левую сторону кривой нормального распределения ниже. Инвестор, готовый пойти на более высокий риск в поисках более высокой прибыли, будет находиться на правой стороне кривой нормального распределения. Большинство из нас, стремящихся к средней доходности и среднему риску, оказались бы в центре кривой нормального распределения.
Особенности
PDF-файлы строятся на графике, обычно напоминающем кривую нормального распределения, с вероятностью результатов, лежащих ниже кривой.
PDF-файлы можно использовать для оценки потенциального риска/вознаграждения конкретной ценной бумаги или фонда в портфеле.
Дискретная переменная может быть измерена точно, а непрерывная переменная может иметь бесконечные значения.
Функции плотности вероятности — это статистическая мера, используемая для оценки вероятного результата дискретного значения (например, цены акции или ETF).
