Personal Equity Plan (PEP)
Vad var en personlig aktieplan (PEP)?
En personal equity plan (PEP) var en investeringsplan som infördes i Storbritannien som uppmuntrade personer över 18 Är att investera i brittiska företag. Deltagarna kan investera i aktier, auktoriserade aktiefonder eller investeringsfonder och fÄ bÄde inkomst och kapitalvinster skattefria.
PEP ersattes med individuella sparkonton (ISA) 1999.
FörstÄ en personlig aktieplan (PEP)
PEP utformades för att uppmuntra privatpersoners investeringar. MÄnga planer krÀvde ett minimibelopp för att investeras, till exempel £250 eller £1 000, beroende pÄ typen av plan och planchefens krav. Bland de incitament som presenterades för allmÀnheten för att uppmuntra deras deltagande i en PEP var utsikterna till inkomst- och kapitaltillvÀxt i högre takt Àn vissa andra investeringsinstrument, till exempel om de etablerade ett inlÄningskonto hos en byggnadsförening.
IntÀkterna frÄn en PEP var skattefria, sÄ lÀnge de investerade medlen fanns kvar i planen. Liksom med andra typer av aktieinvesteringar kan vÀrdet pÄ de aktier som investeras i genom en PEP stiga eller minska med marknadsfluktuationer.
Man trodde att för att fÄ den bÀsta avkastningen pÄ investeringen frÄn en PEP borde fonderna ha varit kvar i uppÄt fem Är, om inte tio Är. PÄ grund av vissa förvaltningsavgifter och andra avgifter som kan ha tillÀmpats, kunde ett uttag av medel i förtid ha motverkat de vinster som de uppstÄtt.
PEP-investeringar mÄste göras genom en auktoriserad planansvarig, som ansvarade för all planens administration.
1999 avbröts PEP till förmÄn för ISA, ett annat skatteeffektivt omslag som erbjöd större variation, inklusive möjligheten att parkera kapital pÄ ett skattefritt kontantsparkonto. NÀr PEPS fasades ut, omvandlades alla ÄterstÄende planer 2008 till ISA.
GrÀnser och regler för personliga aktieplaner (PEP)
Det fanns en Ärlig bidragsgrÀns pÄ £6 000 för allmÀnna, sjÀlvvalda PEP:er. Enstaka företags PEPs hade under tiden en grÀns pÄ £3 000 pund i Ärliga bidrag. Under en PEP med ett enda företag kunde endast ett företag investeras i per beskattningsÄr. Med allmÀnna sjÀlvvalsplaner hade individer en mÀngd olika alternativ för sina investeringar, sÄsom aktier, investeringsbolag med öppet slut, företagsobligationer och investeringsfonder.
Investeringarna som gjordes under sjÀlvvalsplaner styrdes av individen, Àven om det fortfarande behövdes en chef eller ett företag för att underlÀtta planen, vilket gjorde planÀgaren ansvarig för att bestÀmma var deras medel skulle anvÀndas. Managed PEPs, Ä andra sidan, övervakades av en professionell förvaltare som satte ihop investeringsportföljer för fonderna. SÄdana fÀrdiga planer gjorde det möjligt för individer utan marknadsexpertis att investera genom PEP.
Höjdpunkter
PEP ersattes av Individual Savings Accounts (ISA) 1999 och erbjuds inte lÀngre.
Personal equity plan (PEP) var ett brittiskt initiativ utformat för att uppmuntra privatpersoners inhemska investeringar.
PEP gav vissa skatteincitament för att frÀmja individuella investeringar i aktier.
