Privilegio de descuento acumulativo
¿Qué es el privilegio de descuento acumulativo?
El privilegio de descuento acumulativo es una forma en que los inversionistas de fondos mutuos califican para tarifas más bajas para un fondo en particular en función del monto total invertido en varios fondos ofrecidos por la misma compañÃa de fondos mutuos, generalmente de la misma familia de fondos.
Generalmente, las tarifas por invertir en un fondo mutuo disminuyen según el monto total invertido. Algunos fondos han establecido mÃnimos de inversión requeridos para recibir tarifas más bajas. El privilegio de descuento acumulativo otorga a los inversores este descuento basado en un mÃnimo que se aplica a todos los fondos relacionados, en lugar de a un fondo en particular.
A veces, los inversores también califican para el privilegio de descuento acumulativo al aceptar realizar varias inversiones en un fondo o familia de fondos durante un perÃodo de tiempo definido.
Comprender el privilegio de descuento acumulativo
Los privilegios de descuento acumulativo son algo comunes y, a veces, también se aplican a fondos de cobertura y otras inversiones ofrecidas por asesores registrados.
Say Bird Mutual Fund Company cobra un 0,75 % anual por su Robin Fund, sobre la base de una inversión mÃnima de $20 000. Sin embargo, cobra 0.50% al año por un mÃnimo de $100,000 invertidos. También ofrece un fondo Woodpecker y un Blue Jay Fund con los mismos mÃnimos. Bird Mutual ofrece un privilegio de descuento acumulativo de $150,000.
Los inversionistas califican para tarifas de 0.50% en los tres fondos, siempre que inviertan $150,000 colectivamente en los tres fondos. Si Bird Mutual extiende la tarifa anual más baja del 0,50 % a los clientes dispuestos a invertir $110 000 por adelantado, siempre que acepten invertir $10 000 por trimestre durante cada uno de los próximos cuatro trimestres, esto también representa el privilegio del descuento acumulativo.
Ventajas y desventajas del privilegio de descuento acumulativo
Siempre que el privilegio de descuento acumulativo se establezca claramente y se aplique de manera uniforme para todos los clientes, muchos inversores lo considerarán justo, aunque algunos clientes más pequeños a veces se resisten a pagar tarifas más altas en función del monto en sus respectivas cuentas.
Sin embargo, el privilegio de descuento acumulativo refleja una reducción en el costo de mercadeo para la compañÃa de fondos mutuos. Simplemente, a una compañÃa de fondos mutuos le cuesta más dar servicio a dos cuentas de $75,000 que a una cuenta de $150,000.
Lo que no es justo es cuando las reglas relativas al privilegio de descuento acumulativo no son claras. Algunas compañÃas en la industria de fondos mutuos tienen tarifas sencillas, mientras que otras tienden a oscurecer las reglas con un lenguaje complejo.
Los fondos mutuos siempre detallan todas las tarifas de fondos relacionadas en el prospecto. Cada fondo necesita actualizar el prospecto una vez al año, para que esté siempre actualizado. No es una lectura agradable, pero es el mejor lugar para comprender completamente el desglose de las tarifas de un fondo.
Reflejos
A veces, los inversores también califican para el privilegio de descuento acumulativo al aceptar realizar varias inversiones en un fondo o familia de fondos durante un perÃodo definido.
Lea el prospecto de cualquier fondo para comprender su estructura de tarifas, ya que algunos fondos mutuos tienen tarifas sencillas, mientras que otros oscurecen las reglas con un lenguaje complejo.
El privilegio de descuento acumulativo permite a los inversionistas de fondos mutuos calificar para tarifas más bajas en función del monto total invertido en varios fondos ofrecidos por la misma compañÃa de fondos mutuos.
El privilegio de descuento acumulativo otorga a los inversores un descuento basado en un mÃnimo que se aplica a todos los fondos relacionados, en lugar de a un fondo en particular.
