Sociedad de Inversión Extranjera Pasiva (PFIC)

¿Qué es una Sociedad de Inversión Extranjera Pasiva (PFIC)?

Una empresa de inversión extranjera pasiva (PFIC) es una corporación, ubicada en el extranjero, que exhibe una de dos condiciones, en función de los ingresos o los activos:

1. Al menos el 75% del ingreso bruto de la corporación es "pasivo", es decir, inversiones derivadas u otras fuentes no relacionadas con las operaciones comerciales regulares.

2. Al menos el 50% de los activos de la empresa son inversiones que producen ingresos en forma de intereses devengados, dividendos o ganancias de capital .

Entendiendo una Compañía de Inversión Extranjera Pasiva—PFIC

Las PFIC se reconocieron por primera vez a través de las reformas fiscales aprobadas en 1986. Los cambios se diseñaron para cerrar una laguna fiscal que algunos contribuyentes estadounidenses estaban utilizando para proteger las inversiones en el extranjero de los impuestos. Las reformas tributarias instituidas no solo buscaron cerrar esta laguna de evasión fiscal y someter dichas inversiones a la tributación estadounidense, sino también gravar dichas inversiones con tasas altas, para desalentar a los contribuyentes de seguir esta práctica.

Los ejemplos típicos de PFIC incluyen fondos mutuos con sede en el extranjero y nuevas empresas que existen dentro del alcance de la definición de PFIC. Los fondos mutuos extranjeros generalmente se consideran PFIC si son corporaciones extranjeras que generan más del 75% de sus ingresos de fuentes pasivas, como ganancias de capital y dividendos .

PFIC están sujetas a pautas impositivas estrictas y extremadamente complicadas por parte del Servicio de Rentas Internas, delineadas en las Secciones 1291 a 1298 del código de impuestos sobre la renta de los EE. transacciones relacionadas con la PFIC, como la base del costo de las acciones, los dividendos recibidos y los ingresos no distribuidos que la PFIC pueda ganar.

Las pautas relativas a la base de costos brindan un ejemplo del tratamiento fiscal estricto que se aplica a las acciones en una PFIC. Con prácticamente cualquier otro valor negociable u otro activo, el IRS permite que una persona que hereda acciones aumente la base del costo de las acciones al valor justo de mercado en el momento de la herencia. Sin embargo, el incremento en la base de costos normalmente no se permite en el caso de acciones en una PFIC. Además, determinar la base de costo aceptable para las acciones en una PFIC suele ser un proceso desafiante y confuso .

PFIC y Estrategias Fiscales

Los inversionistas estadounidenses que poseen acciones de una PFIC deben presentar el Formulario 8621 del IRS. Este formulario se usa para informar distribuciones y ganancias reales, junto con ingresos y aumentos en las elecciones de QEF. El formulario de impuestos 8621 es un formulario largo y complicado que el propio IRS estima que puede tomar más de 40 horas para completar. Por esta razón, generalmente se recomienda a los inversores de PFIC que tengan un profesional de impuestos que se encargue de completar el formulario.

En un año en el que no hay ingresos que declarar, no necesitan preocuparse por sanciones fiscales específicas. Sin embargo, la falta de registro puede dejar incompleta una declaración de impuestos completa.

Existen algunas opciones para un inversionista en una PFIC que pueden reducir la tasa impositiva sobre las acciones. Una de esas opciones es buscar que una inversión de PFIC sea reconocida como un fondo de elección calificado (QEF). Sin embargo, hacerlo puede causar otros problemas fiscales a los accionistas .

Los inversores estadounidenses que posean acciones de una PFIC adquirida antes de 1997 no están sujetos al régimen fiscal y de intereses de sus acciones .

Ejemplo del mundo real de una empresa de inversión extranjera pasiva (PFIC)

Las reglas de PFIC fueron modificadas por la Ley de Empleos y Reducción de Impuestos de 2017 (TCJA). Los cambios involucraron una excepción relacionada con la industria de seguros. Para los años tributarios que comiencen después del 31 de diciembre de 2017, la excepción de seguro PFIC establece que los ingresos de una corporación extranjera atribuibles a un negocio de seguros no se considerarán ingresos pasivos, a menos que las obligaciones de seguros aplicables constituyan más del 25% de sus activos totales según lo informado en el el estado financiero aplicable de la corporación .

En diciembre de 2018, el IRS y el Departamento del Tesoro de EE. UU. propusieron cambios en las pautas para gravar las PFIC. Si se aprueba, la nueva regulación reducirá algunas de las reglas existentes de la Ley de Cumplimiento Tributario de Cuentas Extranjeras (FATCA) y definirá con mayor precisión una entidad de inversión. En julio de 2019 se publicaron más cambios propuestos, que buscan aclarar la excepción de seguro anterior.

Reflejos

• Los inversores estadounidenses que posean acciones de una PFIC deben presentar el Formulario 8621 del IRS .

• Una corporación extranjera se considera una compañía de inversión extranjera pasiva (PFIC) si el 75% o más de su ingreso bruto proviene de actividades operativas no comerciales (la prueba de ingresos), o al menos el 50% de su porcentaje promedio de activos se mantiene para la producción de ingresos pasivos (la prueba de activos).

• Las PFIC están sujetas a directrices fiscales estrictas y extremadamente complicadas por parte del Servicio de Rentas Internas.