reasegurador
¿Qué es un reasegurador?
Una reaseguradora es una empresa que brinda protección financiera a las compañías de seguros. Las reaseguradoras manejan riesgos que son demasiado grandes para que las compañías de seguros los manejen por sí solas y hacen posible que las aseguradoras obtengan más negocios de los que de otro modo podrían obtener. Las reaseguradoras también hacen posible que las aseguradoras primarias mantengan menos capital disponible para cubrir pérdidas potenciales.
Comprender a un reasegurador
Una aseguradora primaria, que es la compañía de seguros a la que una persona o empresa compra una póliza, transfiere el riesgo a una reaseguradora a través de un proceso llamado cesión. Así como los asegurados pagan primas a las compañías de seguros, las compañías de seguros pagan primas a los reaseguradores. El precio del reaseguro, como el precio del seguro, depende de la cantidad de riesgo. Las reaseguradoras suelen tener la palabra "Re" en sus nombres (p. ej., Allianz Re, General Re, Swiss Re).
Las reaseguradoras también ayudan a distribuir el riesgo de asegurar desastres naturales como terremotos y huracanes. Tal evento podría resultar en más reclamos de los que un asegurador principal podría pagar sin declararse en bancarrota, ya que no solo habría una gran cantidad de reclamos en dólares, sino que todos se realizarían en el mismo período de tiempo.
Al transferir parte del riesgo (y parte de las primas) del seguro contra estos eventos a varias reaseguradoras, las personas y las empresas pueden comprar un seguro para estos peligros y las compañías de seguros pueden mantenerse solventes. Históricamente, ha habido muchos casos en los que varias compañías de seguros han quebrado después de una catástrofe porque no eran lo suficientemente solventes para pagar el seguro de sus pólizas.
El reaseguro es un gran negocio donde, en 2018, las 10 principales compañías de reaseguros del mundo representaron dos tercios de las primas emitidas en el mercado de reaseguros, excluyendo los seguros de vida. Las dos compañías de reaseguros más grandes del mundo, Munich Re (MURGF) y Swiss Re (SSREF), representaron el 30% de eso.
En general, las razones principales por las que una compañía de seguros buscaría comprar reaseguros son para hacer crecer el negocio de la compañía de seguros, brindar estabilidad a las pólizas suscritas, recaudar capital a través de financiamiento, buscar protección contra catástrofes, desinvertir en un tipo específico de negocio de seguros, adquirir experiencia, y distribuir el riesgo.
Configuración de reaseguros
La transacción de reaseguro no es simple, ya que hay muchos factores a considerar al seleccionar un reasegurador. Por ejemplo, las agencias calificadoras no tratan a todas las reaseguradoras por igual; sus modelos de capital varían según las calificaciones de solidez financiera de la reaseguradora. Las mejores prácticas para comprar reaseguros deben incluir un cargo por riesgo basado en la calidad crediticia del reasegurador, la exposición al riesgo de mortalidad y la concentración de riesgo reasegurado de la compañía cedente para el reasegurador. Las compañías de reaseguros a menudo compran reaseguros ellas mismas, un término conocido como retrocesión.
Muchas pólizas se reparten entre múltiples reaseguradoras. En este caso, la transacción involucraría a un reasegurador líder que negociaría los términos de la póliza en la que participarían otros reaseguradores. El reasegurador líder establecería los términos y cualquier modificación después de la firma, pero no tiene que asumir la mayor parte del riesgo Los otros reaseguradores se conocen como seguidores.
Tipos de reaseguro que ofrecen las reaseguradoras
Las reaseguradoras ofrecen cuatro tipos principales de pólizas: facultativas, de tratado, proporcionales y no proporcionales.
Reaseguro facultativo: Este seguro se usa cuando un solo contrato de seguro es tan grande que requiere su propio reaseguro, como una póliza de seguro de vida grande para una persona extremadamente rica.
Reaseguro por tratado: El reaseguro por tratado se utiliza cuando un contrato de reaseguro puede cubrir una gran cantidad de riesgos similares.
Reaseguro proporcional: Este tipo de reaseguro permite que las aseguradoras y reaseguradoras directas compartan una parte proporcional de las primas y los riesgos.
Reaseguro No Proporcional: Con el reaseguro no proporcional, el reasegurador cubre las pérdidas en función de su tamaño.
Reflejos
La transferencia de riesgo de una compañía de seguros a una aseguradora se conoce como cesión.
Hacer negocios con un reasegurador le permite a una compañía de seguros hacer más negocios por sí misma al poder asumir más riesgos de los que permitiría su balance general.
Las compañías de reaseguros también pueden comprar reaseguros por sí mismas, término conocido como retrocesión.
Los riesgos de una compañía de seguros se reparten comprando seguros a reaseguradoras.
Un reasegurador proporciona seguros a las compañías de seguros.
Las compañías de seguros pagan las primas de los reaseguradores de la misma manera que los individuos pagan las primas de las compañías de seguros.
