लोड-माफ़्ड फ़ंड

लोड-माफ किए गए फंड क्या हैं?

माफ़्ड फ़ंड एक म्यूचुअल फ़ंड का एक शेयर वर्ग है जो आमतौर पर अपने निवेशकों (जैसे फ्रंट-एंड लोड) से ली जाने वाली लोड फीस माफ करता है। लोड-माफ किए गए फंड में शेयरों का स्वामित्व निवेशकों के लिए एक लाभ है क्योंकि यह उन्हें फीस के एक हिस्से को खोने के बजाय अपने सभी निवेश की वापसी को बनाए रखने की अनुमति देता है। ज्यादातर मामलों में, म्यूचुअल फंड कंपनियां लोड-माफ किए गए फंडों की संख्या को सीमित कर देंगी और उन्हें केवल कुछ निवेशकों के लिए ही उपलब्ध कराएंगी।

लोड-माफ किए गए फंड को समझना

लोड-माफ फंड की खरीद कभी-कभी परिभाषित योगदान सेवानिवृत्ति योजनाओं में भाग लेने वालों के लिए और उन निवेशकों के लिए भी प्रतिबंधित होती है जो म्यूचुअल फंड कंपनी के फंड (जैसे संस्थागत निवेशक) में पर्याप्त राशि का निवेश करते हैं।

इन विशेष म्यूचुअल फंड शेयरों में आमतौर पर फंड के नाम के अंत में एक "LW" होता है और उन्हें अलग करने के लिए टिकर होता है।

फंड के नाम के अंत में अक्षर लोड प्रकार का वर्णन करता है: शेयर क्लास ए फंड फ्रंट-लोडेड हैं, क्लास बी फंड बैक-लोडेड हैं, और एलडब्ल्यू फंड लोड-वेव्ड फंड हैं।

लोड-माफ्ड फंड बनाम नो-लोड फंड

नो-लोड फंड और लोड-वेव्ड फंड म्यूचुअल फंड लोड नहीं लेते हैं। हालाँकि, दोनों के बीच एक अंतर है। जबकि लोड-वेव्ड फंड एक सलाहकार या ब्रोकर द्वारा पेश किया गया एक फंड है जो लोड शुल्क को हटा सकता है (छोड़ सकता है) लेकिन दूसरों को रख सकता है, जैसे कि 12b-1 शुल्क, एक सच्चा नो-लोड फंड कोई भी लोड नहीं लेता है और करता है 12b-1 शुल्क सहित कोई शुल्क नहीं है।

नो-लोड फंड अनिवार्य रूप से एक म्यूचुअल फंड है जिसमें शेयर बिना कमीशन या बिक्री शुल्क के बेचे जाते हैं। फीस का यह अभाव इसलिए होता है क्योंकि शेयरों को सीधे निवेश कंपनी द्वारा वितरित किया जाता है,. बजाय एक माध्यमिक पार्टी के माध्यम से जाने के।

दूसरी ओर, लोड-माफ़ किए गए फंड म्यूचुअल फंड शेयर क्लास विकल्प हैं, जैसे कि क्लास ए शेयर फंड। आमतौर पर ये फंड 401 (के) योजनाओं में पेश किए जाते हैं ।

नो-लोड फंड में आमतौर पर लोड-माफ किए गए फंडों की तुलना में कम औसत व्यय अनुपात होता है। कम खर्च अक्सर निवेशक को उच्च रिटर्न में तब्दील करते हैं, खासकर लंबी अवधि में।

इंडेक्स फंड फीस और लोड

एक इंडेक्स फंड उन निवेशकों के लिए एक और विकल्प है जो फीस में कटौती करना चाहते हैं। एक इंडेक्स फंड एक प्रकार का म्यूचुअल फंड होता है, जिसका निर्माण एक मार्केट इंडेक्स के घटकों से मेल खाने या ट्रैक करने के लिए किया जाता है, जैसे कि स्टैंडर्ड एंड पूअर्स 500 इंडेक्स (S&P 500)।

इंडेक्स फंड नो-लोड और वेव्ड फंड के समान ही कुछ लाभ प्रदान करते हैं, और आमतौर पर कम परिचालन खर्च होते हैं। इंडेक्स फंड, जैसे कि वेंगार्ड द्वारा पेश किए गए, व्यापक बाजार जोखिम और कम पोर्टफोलियो कारोबार भी प्रदान करते हैं। ये फंड विशिष्ट नियमों या मानकों का पालन करते हैं (जैसे, कुशल कर प्रबंधन या ट्रैकिंग त्रुटियों को कम करना) जो बाजार की स्थिति से कोई फर्क नहीं पड़ता।

इंडेक्स फंड में निवेश निष्क्रिय निवेश का एक रूप है। ऐसी रणनीति का प्राथमिक लाभ इंडेक्स फंड पर कम प्रबंधन व्यय अनुपात है।

हाइलाइट्स

• आम तौर पर इस तरह के फंड पर लगाए जाने वाले शुल्क में फ्रंट-एंड लोड शामिल होता है, जिसका अर्थ है कि फंड खरीदते समय शुल्क, और बैक-एंड लोड, जब एक बैक-लोडेड फंड बेचा जाता है।

• लोड-माफ किए गए फंड आमतौर पर किसी प्रकार की योग्यता परिस्थितियों के कारण शुल्क माफ करते हैं, जैसे कि 401 (के) के माध्यम से पेश किया जा रहा है जिसमें अन्यथा लोड किए गए फंड शामिल नहीं होंगे।

• जो निवेशक या तो लोड-वेव्ड फंड या नो-लोड फंड चुनते हैं, वे अपने रिटर्न का एक बड़ा हिस्सा रखते हुए लाभान्वित होते हैं।

• लोड-माफ किए गए फंड नो-लोड फंड से अलग होते हैं, जो कोई शुल्क नहीं लेते हैं; लोड-माफ़्ड फ़ंड अभी भी एक वार्षिक विपणन और वितरण शुल्क लेगा, जिसे 12b-1 कहा जाता है। नो-लोड में कम व्यय अनुपात भी होता है।

• लोड-माफ किए गए फंड म्यूचुअल फंड होते हैं जो सामान्य रूप से कुछ शुल्क लेते हैं, जैसे कि लोड किए गए फंड, लेकिन इसके बजाय निवेशकों को उन खर्चों का भुगतान करने की आवश्यकता नहीं होती है।