Фонды без нагрузки

Что такое фонды без нагрузки?

Фонды с освобождением от нагрузки — это класс акций взаимного фонда,. который отказывается от комиссий за загрузку, обычно взимаемых с его инвесторов (например, за предварительную загрузку). Владение акциями в фонде освобождения от нагрузки является преимуществом для инвесторов, поскольку позволяет им сохранить весь доход от своих инвестиций, а не терять часть его на комиссионные. В большинстве случаев компании взаимных фондов ограничивают количество фондов без нагрузки и делают их доступными только для определенных инвесторов.

Понимание фондов без нагрузки

Покупка фондов с освобождением от нагрузки иногда ограничивается теми, кто участвует в пенсионных планах с установленными взносами, а также инвесторами, которые вкладывают значительные суммы в фонды компании взаимного фонда (например, институциональные инвесторы).

Эти специальные акции взаимных фондов обычно имеют букву «LW» в конце названия фонда и тикера, чтобы их можно было отличить.

Буква в конце названия фонда описывает тип загрузки: фонды акций класса A имеют авансовую загрузку, фонды класса B закладываются задним числом, а фонды LW представляют собой фонды без нагрузки.

Фонды без нагрузки и фонды без нагрузки

Фонды без нагрузки и фонды без нагрузки не взимают нагрузку паевого инвестиционного фонда. Однако между ними есть разница. В то время как фонд без нагрузки — это фонд, предлагаемый консультантом или брокером, который может удалить (отказаться) от комиссии за нагрузку, но сохранить другие, такие как комиссия 12b-1, настоящий фонд без нагрузки вообще не взимает никакой нагрузки и не не имеют никаких сборов, включая сборы 12b-1.

Фонд без нагрузки — это, по сути, взаимный фонд, в котором акции продаются без комиссии или платы за продажу. Это отсутствие сборов происходит потому, что акции распределяются непосредственно инвестиционной компанией,. а не через вторичную сторону.

С другой стороны, фонды с отказом от нагрузки представляют собой альтернативу загруженным фондам класса акций взаимных фондов, например паевые фонды класса А. Обычно эти средства предлагаются в планах 401(k).

Фонды без нагрузки обычно имеют более низкие средние коэффициенты расходов, чем фонды без нагрузки. Более низкие расходы часто приводят к более высокой прибыли для инвестора, особенно в долгосрочной перспективе.

Комиссии и нагрузки индексного фонда

Индексный фонд — еще одна альтернатива для инвесторов, желающих сократить комиссию. Индексный фонд — это тип взаимного фонда с портфелем, построенным таким образом, чтобы соответствовать или отслеживать компоненты рыночного индекса, такого как индекс Standard & Poor's 500 (S&P 500).

Индексные фонды предлагают некоторые из тех же преимуществ, что и фонды без нагрузки и фонды отказа, и, как правило, имеют низкие операционные расходы. Индексные фонды, такие как предлагаемые Vanguard, также обеспечивают широкое присутствие на рынке и низкую оборачиваемость портфеля. Эти фонды придерживаются определенных правил или стандартов (например, эффективного управления налогами или сокращения ошибок отслеживания), которые остаются в силе независимо от состояния рынков.

Инвестирование в индексный фонд является формой пассивного инвестирования. Основным преимуществом такой стратегии является более низкий коэффициент расходов на управление индексным фондом.

Особенности

• Сборы, обычно взимаемые с этих видов фондов, включают предварительную нагрузку, то есть комиссию в момент покупки фонда, и конечную нагрузку, взимаемую при продаже фонда с задним числом.

• Фонды с освобождением от нагрузки обычно не облагаются комиссией из-за каких-либо квалификационных обстоятельств, например, предложение через 401 (k), которое в противном случае не включало бы загруженные средства.

• Инвесторы, которые выбирают либо фонды без нагрузки, либо фонды без нагрузки, получают выгоду, сохраняя большую часть своей прибыли.

• Фонды без нагрузки отличаются от фондов без нагрузки, которые вообще не взимают комиссию; фонды без нагрузки по-прежнему будут взимать ежегодную плату за маркетинг и распространение, называемую 12b-1. Незагруженные также имеют более низкие коэффициенты расходов.

• Фонды без нагрузки — это взаимные фонды, которые обычно взимают определенную комиссию, как и фонды с нагрузкой, но вместо этого не требуют, чтобы инвесторы оплачивали эти расходы.