Skilyrt varasjóður

Hvað eru skilyrtir varasjóðir?

Skilyrt varasjóði er haldið af vátryggingafélögum til að standa undir skuldbindingum í stuttan tíma og er mikilvægur mælikvarði á getu fyrirtækis til að standa straum af útgjöldum. Vátryggingafélög reikna út fjárhæðina sem þau þurfa á hendi til að mæta tryggingakröfum sem viðskiptavinir leggja fram sem hluta af viðskiptum sínum; Hins vegar, til að standa straum af óvæntum kostnaði, halda vátryggingafélög einnig skilyrtum varasjóðum.

Hvernig skilyrtir varasjóðir virka

Líta má á skilyrtan varasjóð sem rigningardagasjóð fyrir tryggingafélög til að hjálpa til við að standa straum af ófyrirséðum útgjöldum á tímum fjárhagsálags. Vátryggjendur verða að vera reiðubúnir til að standa við skuldbindingar sínar á hverjum tíma og ef vátryggingafélag er ekki undirbúið með því að hafa ekki nægt fé til hliðar með viðunandi lausafé getur það leitt til þess að félagið verði gjaldþrota.

Til að verjast þessum möguleika krefjast tryggingaumboð ríkisins og tryggingaábyrgðarfélög tryggingafélaga um að viðhalda ákveðnum varasjóðum, sem ekki er hægt að nota sem venjulegar eignir, og ennfremur að skilyrta varasjóði sé skráð sérstaklega í fjárhagsskýrslum sínum.

Fjárhagsskýrslur og hlutföll

Skilyrtir varasjóðir eru skráðir sérstaklega á fjárhagsskýrslum til að styrkja þörfina fyrir lausafé þar sem vátryggingafélög gætu þurft að nota forðann til að mæta óvæntum framtíðarskuldbindingum. Þær eru lagðar til hliðar og ekki notaðar í fjárfestingar með langan líftíma eða meiri áhættu vegna þess að tilvist þeirra er vísbending um að vátryggingafélagið sé ólíklegra til að verða skert eða gjaldþrota.

Sem dæmi um skilyrta varasjóði má nefna afgang frá óheimilum endurtryggingum, ótilgefinn arður til vátryggingartaka og annan varasjóð sem stofnað er af fúsum og frjálsum vilja og í samræmi við lög.

Tryggingafélög greiddu út 90 milljarða dala árið 2020 í Bandaríkjunum sem er 15% aukning frá 2019, sem er mesta aukning milli ára síðan 1918.

Eftirlitsaðilar treysta á mörg kennitölur til að ákvarða hversu vel vátryggingafélag er varið gegn möguleikanum á hraðri aukningu tjóna. Skilyrt varasjóður er dreginn frá heildarskuldum og borinn saman við hvers kyns vátryggingarafgang sem eitt dæmi um algengt hlutfall. Öll fyrirtæki sem treysta of mikið á varasjóð sinn eins og hann er reiknaður með þessu hlutfalli má skoða betur. Lausafjárpróf ber saman reiðufé og verðbréf fyrirtækis við hreinar skuldir þess.

Sérfræðingar endurskoða breytingar á skilyrtum varasjóði fyrirtækis með tímanum, sérstaklega í tengslum við skuldbindingar sem tengjast núverandi stefnuskrá og tengdri áhættu þeirra.

Sérstök atriði

Í Bandaríkjunum einum voru yfir 640 gjaldþrot vátryggingafélaga á 30 ára tímabili frá 1969 til 1998. Samkvæmt National Organization of Life & Health Insurance Guaranty Associations var fjöldi tryggingafélaga á 20 ára tímabili sem hófst árið 2000. Gjaldþrotum hefur fækkað að magni, alls 39. Félag verður gjaldþrota þegar eiginfé þess rýrnar að því marki að félagið getur ekki staðið undir vátryggingarskuldbindingum sínum.

Financial Strength Ratings (IFSR) er viðmið sem sýnir núverandi álit hinna ýmsu matsfyrirtækja á fjárhagslegu öryggi tiltekins vátryggingafélags. Stóru þrjú matsfyrirtækin veita yfir 95% af öllum einkunnum og samanstanda af Moody's Investor Services, Standard & Poor's og Fitch Ratings.

Hápunktar

• Tryggingastofnun ríkisins og tryggingasamtök krefjast þess að vátryggingafélög haldi ákveðnum varasjóðum, sem ekki er hægt að nota sem venjulegar eignir.

• Sem dæmi um skilyrta varasjóði má nefna afgang frá óheimilum endurtryggingum, ótilgefinn arður til vátryggingataka og annan varasjóð sem stofnað er af fúsum og frjálsum vilja og í samræmi við lög.

• Líta má á skilyrtan varasjóð sem rigningardagasjóð fyrir tryggingafélög til að standa straum af ófyrirséðum útgjöldum á tímum fjárhagsálags.

• Skilyrt varasjóði er haldið af vátryggingafélögum til að standa undir skuldbindingum í stuttan tíma og er mikilvægur mælikvarði á getu fyrirtækis til að standa straum af útgjöldum.

• Skilyrt varasjóðir eru skráðir sérstaklega á fjárhagsskýrslum til að styrkja þörfina fyrir lausafé.

Algengar spurningar

Hvernig reikna tryggingafélög út forða?

Venjulega reiknar tryggingafélag forðann út frá fyrri sögu. Ef það er engin saga getur vátryggingafélag reiknað varasjóð sinn með því að reikna út væntanlegt tjónahlutfall.

Hvað er kröfuvarasjóður?

Tjónavarasjóðir eru peningar sem vátryggingafélag leggur til hliðar til að nota til að greiða fyrir framtíðarkröfur sem hafa verið lagðar fram eða búist er við að verði lagðar fram af vátryggingartaka.

Er varasjóður eign eða skuld?

Tjónavarasjóður vátryggingafélaga er skráður sem skuld í efnahagsreikningi. Ástæðan er sú að þær tákna hugsanlegar kröfur sem gætu þurft að greiða til viðskiptavina.

Hvað eru neikvæðir varasjóðir í vátryggingum?

Með neikvæðum varasjóði er átt við líftryggingasamning þar sem verðmæti framtíðariðgjalda er hærra en verðmæti þeirra bóta sem greiða skal út að viðbættum kostnaði vátryggingartaka. Fyrir vátryggingafélag er þessi tegund samnings eign.