Rannsóknarfræðingur

Hvað er rannsóknarfræðingur?

Greiningarfræðingur er sérfræðingur sem útbýr rannsóknarskýrslur um verðbréf eða eignir til notkunar innanhúss eða viðskiptavina. Önnur nöfn fyrir þessa aðgerð eru meðal annars verðbréfasérfræðingur, fjárfestingarsérfræðingur, hlutabréfasérfræðingur, matssérfræðingur eða einfaldlega „ sérfræðingur “.

Vinnan á vegum greiningaraðilans er viðleitni til að kanna, skoða, finna eða endurskoða staðreyndir, meginreglur og kenningar til innri notkunar fyrir fjármálastofnun eða utanaðkomandi fjármálaviðskiptavin. Skýrslan sem sérfræðingur útbýr felur í sér athugun á opinberum skrám yfir verðbréf fyrirtækja eða atvinnugreina og lýkur oft með tilmælum um "kaupa", "selja" eða "halda".

Ef greiningaraðilinn er í tengslum við fjárfestingarbanka eða verðbréfafyrirtæki sem er undir stjórn aðildarsamtaka Fjármálaiðnaðarins ( FINRA ) gæti þurft að skrá sig hjá sjálfseftirlitsstofnun (SRO) og/eða taka ákveðin próf. .

Grunnatriði þess að vera rannsóknarfræðingur

Greiningardeildum er venjulega skipt í tvo hópa: „kauphlið“ og „söluhlið“. Kauphlið (miðlunar) greiningaraðili er venjulega starfandi hjá eignastýringarfyrirtæki og mælir með verðbréfum til fjárfestingar fyrir peningastjóra sjóðsins sem ræður þau. Rannsóknir sérfræðings á söluhlið (fjárfestingarfyrirtækis) hafa tilhneigingu til að seljast kauphliðinni. Söluhliðarrannsóknir eru einnig gefnar viðskiptavinum ókeypis gegn endurgjaldi, svo sem til að reyna að vinna viðskipti. Slíkar rannsóknir geta nýst til að kynna fyrirtæki.

Kauphlið sérfræðingur vinnur venjulega fyrir fagfjárfesta eins og vogunarsjóði, lífeyrissjóði eða verðbréfasjóði. Kauphliðarrannsóknarsérfræðingar eru oft taldir faglegri, fræðilegri og virtari miðað við söluhliðina. Sölurannsóknarstörfum er oft líkt við markaðssetningu og borga stundum hærri laun .

Sérfræðingar á kauphlið munu ákvarða hversu vænleg fjárfesting virðist og hversu vel hún falli að fjárfestingarstefnu sjóðsins. Söluaðilar eru þeir sem gefa út ráðleggingar um „sterk kaup“, „afkasta“, „hlutlaus“ eða „selja“.

Greiningaraðilar geta starfað hjá ýmsum fyrirtækjum, svo sem hjá eignastýringarfyrirtækjum, fjárfestingarbönkum, tryggingafélögum, vogunarsjóðum, lífeyrissjóðum, verðbréfamiðlum eða hvaða fyrirtæki sem er sem þarf að kreista gögn til að koma auga á þróun eða ákveða verðmat, fjárfesta. ákvörðun, eða spá fyrir um horfur fyrirtækis eða eignar. Samkvæmt Glassdoor eru meðallaun grunnlauna greiningaraðila $56.893, á bilinu $40.000 til $84.000 .

##Rannsóknagreinandi Hæfni

Fyrirtæki sem sérfræðingar í rannsóknum krefjast stundum meistaragráðu í fjármálum eða tilnefningar sem löggiltur fjármálafræðingur (CFA) ofan á nokkrar eftirlitshindranir. Rannsóknarsérfræðingar gætu þurft að taka Series 86/87 prófin ef þeir taka þátt í aðildarsamtökum .

Önnur verðbréfaleyfi þurfa oft að innihalda 7. flokk almenna verðbréfafulltrúa og 63. samræmda verðbréfaumboðsleyfi. FINRA leyfi eru venjulega tengd sölu á tilteknum verðbréfum sem skráður fulltrúi fyrirtækis. Fjárfestingarsérfræðingar geta einnig reynt að fá löggiltan fjármálasérfræðing (CFA) vottun .

Fjármálafræðingur vs. Rannsóknarfræðingur

Fjármálafyrirtæki í Bandaríkjunum setja í raun ekki fram samræmda skilgreiningu á hvoru starfi. Sumir fjármálasérfræðingar eru í raun bara rannsakendur sem safna og skipuleggja markaðsgögn, á meðan aðrir setja saman sérstakar tillögur um verðbréfafjárfestingar hjá stórum stofnanaviðskiptavinum. Að sama skapi eru sumir rannsóknarsérfræðingar dýrðir markaðssérfræðingar á meðan aðrir beita félagshagfræðilegum eða pólitískum innsýnum og flokkast líklega betur sem stjórnunarráðgjafar.

Það er hægt að þrengja muninn á greiningaraðilum og fjármálasérfræðingum. Almennt séð leggja fjármálasérfræðingar áherslu á að greina fjárfestingar og markaðsafkomu. Þeir treysta á grundvallarskilning á verðmati fyrirtækja og hagfræðilegum meginreglum til að búa til skýrslur og gera tillögur; þeir eru sérfræðingarnir á bakvið tjöldin. Greiningaraðilar gegna minna fyrirskipunarhlutverki en fjármálasérfræðingar. Í stað þess að horfa í gegnum gleraugun víðtækra hagfræðilegra meginreglna, einblína þeir meira á stærðfræðilíkön til að gefa hlutlæg svör um söguleg gögn.

Fjármálasérfræðingar safna og greina gögn en alltaf í samhengi við fyrirfram fráleitan skilning á því hvernig markaðir ættu að virka. Hugsun þeirra er kerfisbundin og, sérstaklega á eldri stigum, huglæg. Rannsóknarsérfræðingar hafa tilhneigingu til að einbeita sér að rekstri. Gefðu rannsóknarsérfræðingi röð af aðföngum, og þeir geta reiknað út skilvirkustu leiðina til að hámarka framleiðsluna. Ef greiningarmaðurinn vinnur í verðbréfaviðskiptum er líklegt að ráðleggingar séu gerðar byggðar á einhverjum fyrirfram ákveðnum forsendum.

##Hápunktar

• Helsti munurinn á greiningaraðilum á kauphlið og söluhlið er hvers konar fyrirtæki hefur þá í vinnu og fólkið sem þeir gera tillögur til.

• Skýrslan sem sérfræðingur útbýr felur í sér athugun á opinberum skrám yfir verðbréf fyrirtækja eða atvinnugreina og lýkur oft með tilmælum um "kaupa", "selja" eða "halda".

• Greiningarfræðingur er sérfræðingur sem útbýr rannsóknarskýrslur um verðbréf eða eignir til notkunar innanhúss eða viðskiptavina.