Analityk

Kim jest analityk badawczy?

Analityk badawczy to profesjonalista, który przygotowuje raporty dochodzeniowe dotyczące papierów wartościowych lub aktywów do użytku wewnętrznego lub klienta. Inne nazwy tej funkcji to: analityk papierów wartościowych, analityk inwestycyjny, analityk akcji, analityk ratingowy lub po prostu „ analityk ”.

Praca prowadzona przez analityka badawczego ma na celu zbadanie, zbadanie, znalezienie lub zrewidowanie faktów, zasad i teorii na użytek wewnętrzny instytucji finansowej lub zewnętrznego klienta finansowego. Przygotowywany przez analityka raport obejmuje badanie publicznych rejestrów papierów wartościowych spółek lub branż i często kończy się rekomendacją „kupuj”, „sprzedaj” lub „trzymaj”.

Jeśli analityk badawczy jest związany z bankiem inwestycyjnym lub firmą papierów wartościowych kontrolowaną przez organizację członkowską Urzędu Regulacji Przemysłu Finansowego (FINRA), może być zobowiązany do zarejestrowania się w organizacji samoregulacyjnej (SRO) i/lub podjęcia pewnych egzaminy .

Podstawy bycia analitykiem badawczym

Analitycy badań są zwykle podzieleni na dwie grupy: analitycy po stronie kupującego i analitycy po stronie sprzedaży. Analityk ds. badań po stronie kupującego (maklerski) jest zwykle zatrudniony przez firmę zarządzającą aktywami i rekomenduje papiery wartościowe do inwestycji zarządzającym pieniędzmi funduszu, który je zatrudnia. Badania analityka po stronie sprzedającej (firmy inwestycyjnej) są zwykle sprzedawane stronie kupującej. Badania po stronie sprzedaży są również udostępniane klientom za darmo odpłatnie, na przykład w celu zdobycia biznesu. Takie badania można wykorzystać do promocji firm.

Analityk po stronie kupującego zwykle pracuje dla inwestorów instytucjonalnych, takich jak fundusze hedgingowe, fundusze emerytalne lub fundusze inwestycyjne. Analitycy zajmujący się badaniami po stronie kupującego są często uważani za bardziej profesjonalnych, akademickich i cieszących się dobrą reputacją w porównaniu do strony sprzedającej. Prace badawcze po stronie sprzedaży są często porównywane do marketingu i czasami płacą wyższe pensje .

Analitycy po stronie kupującego określą, jak obiecująca wydaje się inwestycja i jak dobrze pokrywa się ze strategią inwestycyjną funduszu. Analitycy po stronie sprzedaży to ci, którzy wydają rekomendacje „silnego kupowania”, „przewyższania wyników”, „neutralnego” lub „sprzedaży”.

Analitycy mogą pracować w różnych firmach, np. w firmach zarządzających aktywami, bankach inwestycyjnych, towarzystwach ubezpieczeniowych, funduszach hedgingowych, funduszach emerytalnych, domach maklerskich lub każdej firmie, która musi analizować dane, aby dostrzec trendy lub podjąć decyzję o wycenie, dokonaniu inwestycji decyzji lub prognozy perspektyw firmy lub zasobu. Według Glassdoor średnia pensja podstawowa dla analityka badawczego wynosi 56 893 USD, wahając się od 40 000 do 84 000 USD .

Kwalifikacje analityka badawczego

Firmy zatrudniające analityków badawczych czasami wymagają tytułu magistra finansów lub dyplomu Chartered Financial Analyst (CFA) oprócz kilku przeszkód regulacyjnych. Analitycy badań mogą być zobowiązani do przystąpienia do egzaminów z serii 86/87,. jeśli są zaangażowani w organizację członkowską .

Inne licencje na papiery wartościowe często są wymagane, aby zawierać ogólną licencję reprezentanta papierów wartościowych serii 7 oraz jednolitą licencję agenta papierów wartościowych serii 63. Licencje FINRA są zwykle związane ze sprzedażą określonych papierów wartościowych jako zarejestrowany przedstawiciel firmy. Analitycy inwestycyjni mogą również starać się o uzyskanie certyfikatu Chartered Financial Analyst (CFA).

Analityk finansowy kontra analityk ds. badań

Firmy finansowe w Stanach Zjednoczonych tak naprawdę nie przedstawiają jednolitej definicji żadnej pracy. Niektórzy analitycy finansowi to tak naprawdę tylko badacze, którzy zbierają i porządkują dane rynkowe, podczas gdy inni przygotowują konkretne propozycje inwestycji w papiery wartościowe z dużymi klientami instytucjonalnymi. Podobnie niektórzy analitycy badań są gloryfikowanymi specjalistami od marketingu, podczas gdy inni stosują spostrzeżenia społeczno-ekonomiczne lub polityczne i prawdopodobnie są lepiej klasyfikowani jako konsultanci zarządzania.

Możliwe jest zawężenie różnic między analitykami badawczymi a analitykami finansowymi. Ogólnie rzecz biorąc, analitycy finansowi skupiają się na analizie inwestycji i wyników rynkowych. Opierają się na podstawowym zrozumieniu wyceny biznesowej i zasad ekonomicznych przy tworzeniu raportów i formułowaniu rekomendacji; są zakulisowymi ekspertami. Analitycy zajmujący się badaniami zajmują mniej nakazową rolę niż analitycy finansowi. Zamiast patrzeć przez pryzmat ogólnych zasad ekonomicznych, skupiają się bardziej na modelach matematycznych, aby uzyskać obiektywne odpowiedzi na temat danych historycznych.

Analitycy finansowi zbierają i analizują dane, ale zawsze w kontekście wcześniejszego dedukcyjnego zrozumienia, jak rynki powinny funkcjonować. Ich myślenie jest systemowe, a zwłaszcza na wyższych poziomach subiektywne. Analitycy zajmujący się badaniami są zwykle skoncentrowani na operacjach. Daj analitykowi badawczemu szereg danych wejściowych, aby mógł obliczyć najbardziej efektywny sposób maksymalizacji wyników. Jeśli analityk pracuje w branży papierów wartościowych, prawdopodobnie rekomendacje mogą być formułowane na podstawie z góry określonych kryteriów.

Przegląd najważniejszych wydarzeń

• Główne różnice między analitykami po stronie kupującej i sprzedającej to rodzaj firmy, która ich zatrudnia oraz ludzie, którym wydają rekomendacje.

• Raport, który przygotowuje analityk, obejmuje badanie publicznych rejestrów papierów wartościowych spółek lub branż i często kończy się rekomendacją „kupuj”, „sprzedaj” lub „trzymaj”.

• Analityk badawczy to profesjonalista, który przygotowuje raporty dochodzeniowe dotyczące papierów wartościowych lub aktywów do użytku wewnętrznego lub klienta.