Associazione dei consulenti per gli investimenti (IAA)
Che cos'è l'Investment Adviser Association (IAA)?
L'Investment Adviser Association (IAA) (precedentemente nota come Investment Counsel Association of America o ICAA) è un'organizzazione senza scopo di lucro i cui membri lavorano nella professione di consulente per gli investimenti. L'Investment Counsel Association of America rappresenta gli interessi dei suoi membri presso gli organismi di regolamentazione, come la Securities and Exchange Commission (SEC).
Stabilisce inoltre standard e principi volti a governare le azioni dei suoi membri, comprese quelle che implicano doveri fiduciari. L'ICAA ha svolto un ruolo attivo nel Congresso degli Stati Uniti con la creazione dell'Investment Advisers Act del 1940,. una legge federale che disciplina i consulenti e i professionisti degli investimenti .
Capire l'Investment Adviser Association (IAA)
Fondata nel 1937, l'Investment Counsel Association of America (ICAA), come era conosciuta all'epoca, ha svolto un ruolo importante nell'emanazione di diversi atti legislativi federali che regolano il consulente per gli investimenti e il settore degli investimenti. Nel 2005, l'organizzazione ha cambiato nome in Investment Adviser Association (IAA).
Oggi, l'adesione crescente dell'IAA è composta da oltre 650 aziende che gestiscono $ 25 trilioni di asset per un'ampia varietà di clienti, inclusi privati, trust, società di investimento, fondi privati, piani pensionistici, governi statali e locali, fondi di dotazione, fondazioni e società .
comprende più di 300 società di consulenza per gli investimenti che gestiscono collettivamente le attività dei clienti superiori a $ 4 trilioni.I consulenti per gli investimenti gestiscono le attività per una vasta gamma di clienti tra cui individui, famiglie, istituzioni come piani pensionistici pubblici e privati, fondi aziendali, fondi comuni di investimento, hedge fondi, organizzazioni di beneficenza e donazioni.
Tutte le società costituenti IAA possono presentarsi come "consulenti per gli investimenti" ai sensi della sezione 208 (c) dell'Advisers Act. In quanto tali, i membri IAA sono limitati a vendere ai clienti solo servizi di consulenza e gestione degli investimenti, ma non possono riscuotere alcuna commissione o generare profitti dalle transazioni che facilitano. I membri dell'IAA possono essere compensati rigorosamente sulla base di commissioni negoziate per i servizi di investimento resi, laddove il denaro che raccolgono è principalmente una funzione di una percentuale del patrimonio in gestione (AUM).
Nel 2005, dopo 68 anni di esistenza, l'ICAA ha cambiato nome in Investment Adviser Association (IAA).
Regolamento dell'Associazione dei consulenti per gli investimenti
Sebbene le regole specifiche che i membri dell'IAA devono seguire siano granulari, in generale, abbracciano un dovere fiduciario nei confronti dei clienti, con la premessa di base di formulare raccomandazioni adeguate per i loro clienti. E per statuto, i membri IAA devono aderire ai seguenti regolamenti:
Tutte le norme ei regolamenti che la Securities and Exchange Commission ha emesso ai sensi dell'Advisers Act
Tutte le regole e gli statuti creati dal Municipal Securities Rulemaking Board (MSRB)
I consulenti che non rispettano le regole e i regolamenti sono soggetti a una serie di sanzioni civili e penali .
Mette in risalto
L'Investment Adviser Association (IAA) è un'associazione del settore finanziario incaricata di servire gli interessi della professione di consulente per gli investimenti registrata alla SEC.
Fondata originariamente nel 1937 come Investment Counsel Association of America (ICAA), ha iniziato ad operare con il soprannome IAA nel 2005.
L'IAA fornisce vari servizi e vantaggi ai suoi membri, inclusa la rappresentanza degli interessi dei consulenti per gli investimenti davanti al Congresso, alla SEC, alle legislature statali e ad altri organi.
