Media mobile semplice (SMA)

Che cos'è una media mobile semplice (SMA)?

Una media mobile semplice (SMA) calcola la media di un intervallo selezionato di prezzi, solitamente i prezzi di chiusura, dal numero di periodi in quell'intervallo.

Comprendere la media mobile semplice (SMA)

Una media mobile semplice (SMA) è una media mobile aritmetica calcolata sommando i prezzi recenti e quindi dividendo tale cifra per il numero di periodi di tempo nella media di calcolo. Ad esempio, si potrebbe aggiungere il prezzo di chiusura di un titolo per un numero di periodi di tempo e quindi dividere questo totale per lo stesso numero di periodi. Le medie a breve termine rispondono rapidamente alle variazioni del prezzo del titolo sottostante, mentre le medie a lungo termine reagiscono più lentamente. Esistono altri tipi di medie mobili, tra cui la media mobile esponenziale (EMA) e la media mobile ponderata (WMA).

La formula per SMA è:

$\begin &\text=\dfrac{A_1 + A_2 + ... + A_n} \ &\textbf\ &A_n= \text n\ &n=\text\ \end$

Ad esempio, questo è il modo in cui si calcola la media mobile semplice di un titolo con i seguenti prezzi di chiusura su un periodo di 15 giorni.

Settimana uno (5 giorni): 20, 22, 24, 25, 23

Seconda settimana (5 giorni): 26, 28, 26, 29, 27

Terza settimana (5 giorni): 28, 30, 27, 29, 28

Una media mobile di 10 giorni farebbe la media dei prezzi di chiusura dei primi 10 giorni come primo punto dati. Il punto dati successivo abbasserebbe il prezzo più antico, aggiungerebbe il prezzo il giorno 11, quindi prenderebbe la media e così via. Allo stesso modo, una media mobile di 50 giorni accumulerebbe dati sufficienti per una media di 50 giorni consecutivi di dati su base continuativa.

Una media mobile semplice è personalizzabile perché può essere calcolata per un numero diverso di periodi di tempo. Questo viene fatto sommando il prezzo di chiusura del titolo per un numero di periodi di tempo e quindi dividendo questo totale per il numero di periodi di tempo, che fornisce il prezzo medio del titolo nel periodo di tempo.

Una semplice media mobile attenua la volatilità e semplifica la visualizzazione dell'andamento del prezzo di un titolo. Se la media mobile semplice punta verso l'alto, significa che il prezzo del titolo è in aumento. Se punta verso il basso, significa che il prezzo del titolo sta diminuendo. Più lungo è l'intervallo di tempo per la media mobile, più liscia sarà la media mobile semplice. Una media mobile a breve termine è più volatile, ma la sua lettura è più vicina ai dati di origine.

Una delle medie mobili semplici più popolari è la SMA a 200 giorni. Tuttavia, c'è il pericolo di seguire la folla. Come spiega il The Wall Street Journal, dal momento che migliaia di trader basano le proprie strategie sulla SMA a 200 giorni, esiste la possibilità che queste previsioni possano autoavverarsi e limitare la crescita dei prezzi.

Considerazioni speciali

Significato analitico

Le medie mobili sono un importante strumento analitico utilizzato per identificare le tendenze attuali dei prezzi e il potenziale di cambiamento di una tendenza stabilita. L'uso più semplice di una SMA nell'analisi tecnica è utilizzarla per determinare rapidamente se un asset è in una tendenza al rialzo o al ribasso.

Un altro uso analitico popolare, anche se leggermente più complesso, consiste nel confrontare una coppia di medie mobili semplici con ciascuna che copre diversi intervalli di tempo. Se una media mobile semplice a breve termine è al di sopra di una media a lungo termine, è previsto un trend rialzista. D'altra parte, se la media a lungo termine è al di sopra di una media a breve termine, il risultato atteso potrebbe essere una tendenza al ribasso.

Modelli di trading popolari

Due modelli di trading popolari che utilizzano semplici medie mobili includono la croce della morte e una croce d'oro. Un death cross si verifica quando la SMA a 50 giorni incrocia al di sotto della SMA a 200 giorni. Questo è considerato un segnale ribassista, indicando che sono in serbo ulteriori perdite. La croce d'oro si verifica quando una SMA a breve termine supera una SMA a lungo termine. Rinforzato da elevati volumi di scambio, questo può indicare che sono in serbo ulteriori guadagni.

Media mobile semplice e media mobile esponenziale

La principale differenza tra una media mobile esponenziale (EMA) e una media mobile semplice è la sensibilità che ciascuna mostra ai cambiamenti nei dati utilizzati nel suo calcolo. In particolare, l'EMA attribuisce una ponderazione maggiore ai prezzi recenti, mentre la SMA assegna una ponderazione uguale a tutti i valori.

Le due medie sono simili perché sono interpretate allo stesso modo e sono entrambe comunemente utilizzate dai trader tecnici per attenuare le fluttuazioni dei prezzi. Poiché gli EMA attribuiscono una ponderazione maggiore ai dati recenti rispetto a quelli meno recenti, sono più reattivi alle ultime variazioni di prezzo rispetto agli SMA, il che rende i risultati degli EMA più tempestivi e spiega perché l'EMA è la media preferita da molti trader.

Limiti della media mobile semplice

Non è chiaro se si debba o meno porre maggiore enfasi sui giorni più recenti nel periodo di tempo o su dati più distanti. Molti trader credono che i nuovi dati rifletteranno meglio l'attuale tendenza con cui si sta muovendo il titolo. Allo stesso tempo, altri trader ritengono che privilegiare determinate date rispetto ad altre influenzerà la tendenza. Pertanto, la SMA potrebbe fare troppo affidamento su dati obsoleti poiché tratta l'impatto del 10° o 200° giorno come il primo o il secondo giorno.

Allo stesso modo, la SMA si basa interamente su dati storici. Molte persone (compresi gli economisti) credono che i mercati siano efficienti, ovvero che gli attuali prezzi di mercato riflettano già tutte le informazioni disponibili. Se i mercati sono davvero efficienti, l'utilizzo dei dati storici non dovrebbe dirci nulla sulla direzione futura dei prezzi delle attività.

Mette in risalto

Una media mobile semplice può essere migliorata come media mobile esponenziale (EMA) che è maggiormente ponderata sulla recente azione dei prezzi.
Le medie mobili semplici calcolano la media di un intervallo di prezzi in base al numero di periodi all'interno di tale intervallo.
Una media mobile semplice è un indicatore tecnico che può aiutare a determinare se il prezzo di un asset continuerà o se invertirà un trend rialzista o ribassista.

FAQ

Come vengono utilizzate le medie mobili semplici nell'analisi tecnica?

I trader utilizzano le medie mobili semplici (SMA) per tracciare la traiettoria a lungo termine di un'azione o di un altro titolo, ignorando il rumore dei movimenti quotidiani dei prezzi. Ciò consente ai trader di confrontare le tendenze a medio e lungo termine su un orizzonte temporale più ampio. Ad esempio, se la SMA a 200 giorni di un titolo scende al di sotto della SMA a 50 giorni, ciò viene generalmente interpretato come un pattern cross-morte ribassista e un segnale di ulteriori ribassi. Il modello opposto, la croce d'oro, indica il potenziale per un rally del mercato.

Come si calcola una media mobile semplice?

Per calcolare una media mobile semplice, il numero di prezzi in un periodo di tempo viene diviso per il numero di periodi totali. Ad esempio, considera le azioni di Tesla chiuse a $ 10, $ 11, $ 12, $ 11, $ 14 in un periodo di cinque giorni. La media mobile semplice delle azioni Tesla sarebbe pari a $ 10 + $ 11 + $ 12 + $ 11 + $ 14 divisa per 5, pari a $ 11,6.

Qual è la differenza tra una media mobile semplice e una media mobile esponenziale?

Mentre una media mobile semplice dà lo stesso peso a ciascuno dei valori in un periodo di tempo, una media mobile esponenziale attribuisce un peso maggiore ai prezzi recenti. Le medie mobili esponenziali sono generalmente viste come un indicatore più tempestivo di una tendenza dei prezzi e, per questo motivo, molti trader preferiscono utilizzarlo rispetto a una semplice media mobile. Le medie mobili esponenziali comuni a breve termine includono le medie mobili a 12 e 26 giorni. Le medie mobili esponenziali a 50 e 200 giorni vengono utilizzate per indicare le tendenze a lungo termine.