Finanza della catena di approvvigionamento
Che cos'è il finanziamento della catena di approvvigionamento?
Supply chain finance (SCF) è un termine che descrive un insieme di soluzioni basate sulla tecnologia che mirano a ridurre i costi di finanziamento e migliorare l'efficienza aziendale per acquirenti e venditori collegati in una transazione di vendita. Le metodologie SCF funzionano automatizzando le transazioni e monitorando i processi di approvazione e regolamento delle fatture, dall'inizio al completamento. In questo paradigma, gli acquirenti accettano di approvare le fatture dei loro fornitori per il finanziamento da parte di una banca o altro finanziatore esterno, spesso indicati come "fattori". E fornendo credito a breve termine che ottimizza il capitale circolante e fornisce liquidità a entrambe le parti, SCF offre vantaggi distinti a tutti i partecipanti. Mentre i fornitori ottengono un accesso più rapido al denaro dovuto, gli acquirenti hanno più tempo per saldare i propri saldi. Su entrambi i lati dell'equazione, le parti possono utilizzare il denaro a disposizione per altri progetti per mantenere le rispettive operazioni senza intoppi.
Come funziona il finanziamento della catena di approvvigionamento
Il finanziamento della catena di approvvigionamento funziona meglio quando l'acquirente ha un rating creditizio migliore rispetto al venditore e può di conseguenza reperire capitale da una banca o da un altro fornitore finanziario a un costo inferiore. Questo vantaggio consente agli acquirenti di negoziare condizioni migliori da parte del venditore, ad esempio programmi di pagamento estesi. Nel frattempo, il venditore può scaricare i suoi prodotti più rapidamente, per ricevere il pagamento immediato dall'ente finanziatore intermediario.
Il finanziamento della catena di approvvigionamento, spesso indicato come "finanziamento del fornitore" o "fattorizzazione inversa", incoraggia la collaborazione tra acquirenti e venditori. Questo contrasta filosoficamente la dinamica competitiva che tipicamente sorge tra queste due parti. Dopotutto, in circostanze tradizionali, gli acquirenti tentano di ritardare il pagamento, mentre i venditori cercano di essere pagati il prima possibile.
Esempio di finanza della catena di approvvigionamento
Una tipica transazione di debiti estesi funziona come segue: Supponiamo che l'acquirente, la società ABC, acquisti beni dal venditore, il fornitore XYZ. In circostanze tradizionali, il fornitore XYZ spedisce la merce, quindi invia una fattura alla società ABC, che approva il pagamento con condizioni di credito standard di 30 giorni. Ma se il fornitore XYZ ha un disperato bisogno di contanti, può richiedere il pagamento immediato, con uno sconto, dall'istituto finanziario affiliato della società ABC. Se ciò viene concesso, l'istituto finanziario emette il pagamento al Fornitore XYZ e, a sua volta, estende il periodo di pagamento per la Società ABC, per ulteriori ulteriori 30 giorni, per un periodo di credito totale di 60 giorni, anziché i 30 giorni imposti dal Fornitore XYZ.
Il finanziamento della catena di approvvigionamento è stato guidato principalmente dalla crescente globalizzazione e complessità della catena di approvvigionamento, in particolare nei settori automobilistico e manifatturiero.
Considerazioni speciali
Secondo il Global Supply Chain Finance Forum, un consorzio di associazioni di settore, SCF ha recentemente rallentato a causa del complicato trattamento contabile e patrimoniale associato a questa pratica, principalmente in risposta all'aumento dei requisiti normativi e di rendicontazione.
Mette in risalto
Il finanziamento della catena di approvvigionamento è un insieme di processi aziendali e finanziari basati sulla tecnologia che riducono i costi e migliorano l'efficienza per le parti coinvolte in una transazione.
Il finanziamento della catena di approvvigionamento fornisce credito a breve termine che ottimizza il capitale circolante sia per gli acquirenti che per i venditori.
Il finanziamento della catena di approvvigionamento funziona meglio quando l'acquirente ha un rating creditizio migliore rispetto al venditore e può quindi accedere al capitale a un costo inferiore.
