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홀딩스란?

뮤추얼 펀드 나 연기금 과 같이 개인이나 법인이 보유한 투자 포트폴리오의 내용입니다 . 포트폴리오 보유 에는 주식, 채권, 뮤추얼 펀드, 옵션, 선물 및 상장지수펀드(ETF)를 포함한 광범위한 투자 상품 이 포함될 수 있습니다.

홀딩스 이해하기

내 보유 주식의 수와 유형은 포트폴리오 의 다양화 정도에 기여합니다 . 분산 투자는 포트폴리오 내에서 다양한 투자를 혼합하는 위험 관리 전략입니다. 다양한 종류의 자산으로 구성된 포트폴리오는 평균적으로 더 높은 장기 수익률을 제공하고 개인 보유 또는 유가 증권의 위험을 낮춥니다.

잘 분산된 포트폴리오에는 고유한 자산 유형과 투자 수단이 혼합되어 있습니다. 예를 들어, 다양한 부문의 주식 혼합, 다양한 만기 의 채권 및 기타 투자가 있습니다. 단일 섹터 내 소수의 주식에 집중된 포트폴리오는 분산화가 매우 제한적임을 나타냅니다. 포트폴리오 내 보유 지분의 비율은 전체 수익 에 상당한 영향을 미칩니다. 포트폴리오 내에서 가장 큰 보유 종목의 성과는 포트폴리오의 중소 규모 보유 종목보다 전체 포트폴리오 수익률에 더 큰 영향을 미칩니다.

개인 투자자들은 정기적으로 최고 머니 매니저의 자산 목록을 샅샅이 뒤져 자신의 거래(그리고 희망적으로는 성공)를 편승합니다. 투자자는 운용사가 매수 포지션을 개시하거나 기존 포지션에 크게 추가된 주식을 매수하고 운용사가 지분을 청산했을 때 포지션을 매도함으로써 가장 성공적인 포트폴리오 운용사의 거래 활동을 모방할 수 있습니다. 이 전략은 운용사가 거래를 완료하는 시점과 펀드의 보유 자산이 일반 대중에게 공개되는 시점 사이에 상당한 시차를 고려할 때 일반 투자자에게 항상 성공적인 것은 아닙니다.

유명하고 소규모 펀드 매니저의 보유 주식은 13F로 알려진 증권 거래 위원회 (SEC) 신고서를 통해 분기별로 게시됩니다. 투자자는 분기말까지 45일 이내에 이전 분기의 보유 자산을 보고해야 합니다. 이 요구 사항은 주식 매수 포지션에만 적용되며, 매도 포지션, 옵션 및 해외 보유 주식과 같은 기타 보유 종목은 공개되지 않습니다.

지주회사 vs. 지주회사

지주 회사는 다른 회사의 발행 주식을 보유한 회사 유형입니다. 지주회사는 일반적으로 상품이나 서비스를 생산하는 것과 같은 다른 서비스를 제공하거나 직접 비즈니스에 참여하지 않습니다. 오히려 지주 회사는 다른 회사 또는 투자의 소유권 수단으로만 사용됩니다. 때로는 순수 지주 회사를 의도하는 회사가 이름 끝에 "Holding"또는 "Holdings"라는 단어를 추가하여 자신을 식별합니다.

지주 회사의 유명한 예 는 Warren Buffett을 회장 겸 CEO로 둔 네브래스카주 오마하에 본사를 둔 Berkshire Hathaway Inc. 입니다. Berkshire Hathaway는 19세기 초에 섬유 제조 회사로 시작했습니다. 이 회사는 처음 수십 년 동안 성공했지만 제1차 세계 대전 이후 섬유 산업의 쇠퇴와 함께 어려움을 겪었습니다.

1960년대에 버핏은 버크셔 해서웨이에서 주식을 사기 시작했습니다. 그는 결국 회사의 주식을 충분히 구입하여 회사를 통제하고 회사의 현재 소유자를 축출할 수 있었습니다. 처음에는 버핏이 버크셔 해서웨이의 핵심 섬유 사업을 유지했지만 1985년 마지막 섬유 사업이 문을 닫았습니다. 수십 년 동안 버크셔 해서웨이는 버핏이 다른 회사에 대한 다양한 투자를 인수, 보유 및 판매하는 데 사용하는 지주 회사일 뿐입니다. Berkshire Hathaway의 주요 지분 중 일부에는 Kraft Heinz Company, American Express, The Coca-Cola Company 및 Bank of America가 있습니다.

경우에 따라 투자자는 모든 투자를 소유할 수 있는 유한 책임 회사(LLC)를 만들 수 있습니다. 그들은 위험에 대한 개인적 노출을 줄이고 세금을 최소화하거나 사업 동료 또는 가족과 같은 다른 사람들과 투자를 공동으로 수행하기 위해 그렇게 할 수 있습니다.

하이라이트

• 포트폴리오 보유는 주식, 채권, 뮤추얼 펀드, 옵션, 선물 및 상장지수펀드(ETF)를 포함한 광범위한 투자 상품을 포함할 수 있습니다.

• 보유 자산은 뮤추얼 펀드나 연기금과 같이 개인이나 법인이 보유하고 있는 투자 포트폴리오의 내용입니다.

• 다각화는 포트폴리오 내에서 다양한 투자를 혼합하는 위험 관리 전략입니다. 다양한 종류의 자산으로 구성된 포트폴리오는 평균적으로 더 높은 장기 수익률을 제공하고 개인 보유 또는 유가 증권의 위험을 낮춥니다.

• 포트폴리오 내 보유 종목의 수와 유형은 포트폴리오의 다각화 정도에 기여합니다.