Syarikat Pelaburan Terkawal (RIC)

Apakah Itu Syarikat Pelaburan Terkawal (RIC)

Syarikat pelaburan terkawal (RIC) boleh menjadi salah satu daripada beberapa entiti pelaburan. Contohnya, ia mungkin dalam bentuk dana bersama atau dana dagangan bursa (ETF), amanah pelaburan hartanah (REIT), atau amanah pelaburan unit (UIT). Mana-mana bentuk yang diandaikan oleh RIC, struktur tersebut mesti dianggap layak oleh Perkhidmatan Hasil Dalam Negeri (IRS) untuk melalui cukai untuk keuntungan modal, dividen atau faedah yang diperolehi kepada pelabur individu.

Syarikat pelaburan terkawal layak untuk lulus pendapatan di bawah Peraturan M IRS,. dengan peraturan khusus untuk kelayakan sebagai RIC dinyatakan dalam kod AS, tajuk 26, bahagian 851 hingga 855, 860 dan 4982.

Asas Syarikat Pelaburan Terkawal (RIC).

Tujuan menggunakan pendapatan lulus atau aliran melalui adalah untuk mengelakkan senario cukai dua kali seperti yang berlaku jika kedua-dua syarikat pelaburan dan pelaburnya membayar cukai ke atas pendapatan dan keuntungan syarikat. Konsep pendapatan lulus juga dirujuk sebagai teori saluran,. kerana syarikat pelaburan berfungsi sebagai saluran untuk menyampaikan keuntungan modal, dividen dan faedah kepada pemegang saham individu.

Syarikat pelaburan terkawal tidak membayar cukai ke atas pendapatan mereka.

Tanpa elaun syarikat pelaburan terkawal, kedua-dua syarikat pelaburan dan pelaburnya perlu membayar cukai ke atas keuntungan atau pendapatan modal syarikat. Dengan pendapatan lulus, syarikat tidak perlu membayar cukai pendapatan korporat ke atas keuntungan yang diluluskan kepada pemegang saham. Satu-satunya cukai pendapatan yang dikenakan adalah ke atas pemegang saham individu.

Keperluan untuk Layak sebagai RIC

Untuk melayakkan diri sebagai syarikat pelaburan terkawal, perniagaan perlu memenuhi perimeter tertentu.

1. Wujud sebagai sebuah syarikat, atau entiti lain, yang biasanya mempunyai cukai yang dinilai sebagai sebuah syarikat.

2. Berdaftar sebagai syarikat pelaburan dengan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC).

3. Memilih untuk disifatkan sebagai RIC oleh Akta Syarikat Pelaburan 1940 selagi sumber pendapatan dan kepelbagaian asetnya memenuhi keperluan yang ditetapkan.

Selain itu, RIC mesti memperoleh sekurang-kurangnya 90% daripada pendapatannya daripada keuntungan modal, faedah atau dividen yang diperoleh daripada pelaburan. Selanjutnya, RIC mesti mengagihkan sekurang-kurangnya 90% daripada pendapatan pelaburan bersihnya dalam bentuk faedah, dividen atau keuntungan modal kepada para pemegang sahamnya. Sekiranya RIC tidak mengagihkan bahagian pendapatan ini, ia mungkin tertakluk kepada cukai eksais oleh IRS.

Akhir sekali, untuk melayakkan diri sebagai syarikat pelaburan terkawal, sekurang-kurangnya 50% daripada jumlah aset syarikat mestilah dalam bentuk tunai, setara tunai atau sekuriti. Tidak lebih daripada 25% daripada jumlah aset syarikat boleh dilaburkan dalam sekuriti penerbit tunggal melainkan pelaburan itu adalah sekuriti kerajaan atau sekuriti RIC lain.

Contoh Dunia Nyata

Presiden Obama menandatangani Akta Pemodenan Syarikat Pelaburan Terkawal 2010 menjadi undang-undang 22 Dis 2010. Ia membuat perubahan kepada peraturan yang mengawal layanan cukai syarikat pelaburan terkawal (RIC), termasuk dana bersama terbuka, dana tertutup dan kebanyakan dana dagangan bursa. Kemas kini terakhir kepada peraturan yang mengawal RIC ialah Akta Pembaharuan Cukai 1986.

Sebab utama Akta Pemodenan RIC 2010 adalah disebabkan oleh perubahan besar dalam industri dana bersama dalam tempoh 25 tahun antara 1986 dan 2010. Selanjutnya, banyak peraturan cukai yang terpakai kepada RIC menjadi usang, menimbulkan beban pentadbiran atau menyebabkan ketidakpastian.

Sorotan

• Syarikat pelaburan terkawal boleh terdiri daripada sebarang jenis entiti pelaburan termasuk dana bersama, ETF dan REITS.

• Untuk layak, sekurang-kurangnya 50% daripada jumlah aset syarikat mestilah dalam bentuk tunai, setara tunai atau sekuriti.

• Presiden Obama menandatangani Akta Pemodenan Syarikat Pelaburan Terkawal 2010 menjadi undang-undang 22 Dis 2010.

• RIC mesti memperoleh sekurang-kurangnya 90% daripada pendapatannya daripada keuntungan modal, faedah atau dividen yang diperoleh daripada pelaburan.