Sociedad de Inversión Regulada (RIC)
驴Qu茅 es una Sociedad de Inversi贸n Regulada (RIC)?
Una sociedad de inversi贸n regulada (RIC) puede ser cualquiera de varias entidades de inversi贸n. Por ejemplo, puede tomar la forma de un fondo mutuo o fondo cotizado (ETF), un fideicomiso de inversi贸n en bienes ra铆ces (REIT) o un fideicomiso de inversi贸n de unidad (UIT). Cualquiera que sea la forma que asuma el RIC, el Servicio de Impuestos Internos (IRS) debe considerar que la estructura es elegible para transferir impuestos por ganancias de capital, dividendos o intereses ganados a los inversionistas individuales.
Una compa帽铆a de inversi贸n regulada est谩 calificada para traspasar ingresos seg煤n la Regulaci贸n M del IRS,. con las regulaciones espec铆ficas para calificar como RIC delineadas en el c贸digo de EE. UU., t铆tulo 26, secciones 851 a 855, 860 y 4982.
Principios b谩sicos de las sociedades de inversi贸n reguladas (RIC)
El prop贸sito de utilizar ingresos traspasados o traspasados es evitar un escenario de doble imposici贸n como ser铆a el caso si tanto la sociedad de inversi贸n como sus inversores pagaran impuestos sobre los ingresos y beneficios generados por la sociedad. El concepto de transferencia de ingresos tambi茅n se conoce como la teor铆a del conducto,. ya que la sociedad de inversi贸n funciona como un conducto para transferir las ganancias de capital, los dividendos y los intereses a los accionistas individuales.
Las sociedades de inversi贸n reguladas no pagan impuestos sobre sus ganancias.
Sin la asignaci贸n de la sociedad de inversi贸n regulada, tanto la sociedad de inversi贸n como sus inversores tendr铆an que pagar impuestos sobre las ganancias de capital o las ganancias de la empresa. Con los ingresos traspasados, la empresa no est谩 obligada a pagar impuestos sobre la renta de sociedades sobre las ganancias traspasadas a los accionistas. El 煤nico impuesto sobre la renta gravado es sobre los accionistas individuales.
Requisitos para calificar como RIC
Para calificar como una compa帽铆a de inversi贸n regulada, el negocio debe cumplir con per铆metros espec铆ficos.
Existir como una corporaci贸n, u otra entidad, que normalmente tendr铆a impuestos evaluados como una corporaci贸n.
Estar registrado como una compa帽铆a de inversi贸n en la Comisi贸n de Bolsa y Valores (SEC).
Elegir ser considerado como RIC por la Ley de Sociedades de Inversi贸n de 1940 siempre que su fuente de ingresos y la diversificaci贸n de activos cumplan con los requisitos especificados.
Adem谩s, un RIC debe obtener un m铆nimo del 90% de sus ingresos de las ganancias de capital, intereses o dividendos obtenidos de las inversiones. Adem谩s, un RIC debe distribuir un m铆nimo del 90% de sus ingresos netos de inversi贸n en forma de intereses, dividendos o ganancias de capital a sus accionistas. Si el RIC no distribuye esta parte de los ingresos, puede estar sujeta a un impuesto especial por parte del IRS.
Finalmente, para calificar como una empresa de inversi贸n regulada, al menos el 50% de los activos totales de una empresa deben estar en forma de efectivo, equivalentes de efectivo o valores. No se puede invertir m谩s del 25% de los activos totales de la empresa en valores de un solo emisor, a menos que las inversiones sean valores gubernamentales o valores de otras RIC.
Ejemplo del mundo real
El presidente Obama promulg贸 la Ley de Modernizaci贸n de Compa帽铆as de Inversi贸n Reguladas de 2010 y se convirti贸 en ley el 22 de diciembre de 2010. Hizo cambios en las reglas que rigen el tratamiento fiscal de las compa帽铆as de inversi贸n reguladas (RIC), incluidos los fondos mutuos abiertos, los fondos cerrados y la mayor铆a de los fondos cotizados en bolsa. La 煤ltima actualizaci贸n de las normas que rigen las RIC fue la Ley de Reforma Fiscal de 1986.
La raz贸n principal de la Ley de Modernizaci贸n de RIC de 2010 se debi贸 a los grandes cambios en la industria de fondos mutuos en los 25 a帽os entre 1986 y 2010. Adem谩s, muchas de las normas fiscales aplicables a los RIC quedaron obsoletas, crearon cargas administrativas o causaron incertidumbre.
Reflejos
Una sociedad de inversi贸n regulada puede ser cualquier tipo de entidad de inversi贸n, incluidos fondos mutuos, ETF y REIT.
Para calificar, al menos el 50% de los activos totales de una empresa deben estar en forma de efectivo, equivalentes de efectivo o valores.
El presidente Obama promulg贸 la Ley de Modernizaci贸n de Empresas de Inversi贸n Regulada de 2010 y se convirti贸 en ley el 22 de diciembre de 2010.
Un RIC debe obtener un m铆nimo del 90% de sus ingresos de las ganancias de capital, intereses o dividendos obtenidos de las inversiones.
