Regulierte Investmentgesellschaft (RIC)

Was ist eine regulierte Investmentgesellschaft (RIC)

Eine regulierte Investmentgesellschaft (RIC) kann eine von mehreren Investmentgesellschaften sein. Beispielsweise kann es sich um einen Investmentfonds oder börsengehandelten Fonds (ETF), einen Real Estate Investment Trust (REIT) oder einen Unit Investment Trust (UIT) handeln. Unabhängig davon, welche Form das RIC annimmt, muss die Struktur vom Internal Revenue Service (IRS) als berechtigt angesehen werden, Steuern für Kapitalgewinne, Dividenden oder Zinserträge an die einzelnen Anleger weiterzuleiten.

Eine regulierte Investmentgesellschaft ist gemäß Regulation M des IRS berechtigt, Erträge weiterzuleiten,. wobei die spezifischen Vorschriften für die Qualifizierung als RIC im US-Code, Titel 26, Abschnitte 851 bis 855, 860 und 4982 beschrieben sind.

Grundlagen einer regulierten Investmentgesellschaft (RIC).

Der Zweck der Nutzung von Pass-Through- oder Flow-Through-Erträgen besteht darin, ein Doppelbesteuerungsszenario zu vermeiden, wie es der Fall wäre, wenn sowohl die Investmentgesellschaft als auch ihre Anleger Steuern auf die vom Unternehmen erzielten Erträge und Gewinne entrichten würden. Das Konzept der Durchlauferträge wird auch als Conduit-Theorie bezeichnet, da die Investmentgesellschaft als Kanal für die Weitergabe von Kapitalgewinnen, Dividenden und Zinsen an einzelne Anteilseigner fungiert.

Regulierte Investmentgesellschaften zahlen keine Steuern auf ihre Gewinne.

Ohne den regulierten Investmentgesellschaftsfreibetrag müssten sowohl die Investmentgesellschaft als auch ihre Anleger Steuern auf die Veräußerungsgewinne oder Gewinne der Gesellschaft zahlen. Bei Pass-Through-Erträgen muss das Unternehmen keine Körperschaftssteuern auf Gewinne zahlen, die an die Anteilseigner weitergegeben werden. Die einzige Einkommenssteuer, die auferlegt wird, wird von einzelnen Anteilseignern erhoben.

Anforderungen, um sich als RIC zu qualifizieren

Um sich als regulierte Investmentgesellschaft zu qualifizieren, muss das Unternehmen bestimmte Anforderungen erfüllen.

1. Als Körperschaft oder andere Körperschaft existieren, die normalerweise als Körperschaft veranlagt würde.

2. Als Investmentgesellschaft bei der Securities and Exchange Commission (SEC) registriert sein.

Investment Company Act von 1940 als RIC betrachtet zu werden, solange seine Einkommensquelle und die Diversifizierung der Vermögenswerte die festgelegten Anforderungen erfüllen.

Darüber hinaus muss ein RIC mindestens 90 % seines Einkommens aus Kapitalgewinnen, Zinsen oder Dividenden aus Anlagen beziehen. Darüber hinaus muss ein RIC mindestens 90 % seiner Nettoanlageerträge in Form von Zinsen, Dividenden oder Kapitalgewinnen an seine Anteilseigner ausschütten. Sollte das RIC diesen Ertragsanteil nicht ausschütten, unterliegt er möglicherweise einer Verbrauchsteuer durch den IRS.

Um sich als regulierte Investmentgesellschaft zu qualifizieren, müssen schließlich mindestens 50 % des Gesamtvermögens einer Gesellschaft in Form von Zahlungsmitteln, Zahlungsmitteläquivalenten oder Wertpapieren bestehen. Nicht mehr als 25 % des Gesamtvermögens der Gesellschaft dürfen in Wertpapiere eines einzigen Emittenten investiert werden, es sei denn, es handelt sich bei den Anlagen um Staatspapiere oder Wertpapiere anderer RICs.

Beispiel aus der realen Welt

Präsident Obama unterzeichnete am 22. Dezember 2010 den Regulated Investment Company Modernization Act von 2010. Er nahm Änderungen an den Regeln für die steuerliche Behandlung von regulierten Investmentgesellschaften (RICs) vor, einschließlich offener Investmentfonds, geschlossener Fonds und die meisten börsengehandelten Fonds. Die letzte Aktualisierung der Vorschriften für RICs war das Steuerreformgesetz von 1986.

Der Hauptgrund für das RIC-Modernisierungsgesetz von 2010 waren die enormen Veränderungen in der Investmentfondsbranche in den 25 Jahren zwischen 1986 und 2010. Darüber hinaus wurden viele der für RICs geltenden Steuervorschriften veraltet, verursachten Verwaltungsaufwand oder verursachten Unsicherheit.

Höhepunkte

• Eine regulierte Investmentgesellschaft kann jede Art von Investmentgesellschaft sein, einschließlich Investmentfonds, ETFs und REITs.

• Um sich zu qualifizieren, müssen mindestens 50 % des Gesamtvermögens eines Unternehmens in Form von Zahlungsmitteln, Zahlungsmitteläquivalenten oder Wertpapieren bestehen.

• Präsident Obama unterzeichnete am 22. Dezember 2010 den Regulated Investment Company Modernization Act von 2010.

• Ein RIC muss mindestens 90 % seines Einkommens aus Kapitalgewinnen, Zinsen oder Dividenden aus Anlagen beziehen.