Debt Cancellation Contract (DCC)

Hva er en gjeldsannulleringskontrakt (DCC)?

En gjeldsslettekontrakt (DCC) er en kontraktsmessig ordning som endrer lånevilkårene. Under DCC samtykker en bank i å kansellere hele eller deler av en kundes forpliktelse til å tilbakebetale et lån eller kreditt. Disse kontraktene trer i kraft ved forekomsten av en spesifisert hendelse som skrevet inn i kontrakten, og de fleste kobler dem til kredittkortgjeld.

Et produkt der gjeld er suspendert i en viss periode på grunn av formildende omstendigheter er kjent som en gjeldssuspensjonsavtale (DSA). I DSA-er kanselleres ikke gjeldsbetaling og gjenopptas etter at de formildende omstendighetene har passert. Begge produktene faller under kontroll og tilsyn av Office of the Comptroller of the Currency (OCC).

Forstå gjeldsslettekontrakter

En gjeldsslettekontrakt (DCC) sørger for kansellering av lånebetalinger når det blir vanskelig, eller umulig, for låntakeren å foreta betalinger. Disse hendelsene kan omfatte en ulykke eller tap av liv, helse eller inntekt. Andre grunner til gjeldsslette inkluderer militærtjeneste, ekteskap og skilsmisse. Eventuell gjenværende gjeld under lånet eller kreditten eller avtalen kanselleres i sin helhet.

Banker og andre finansinstitusjoner vil tilby DCC-er i stedet for en kredittforsikringsplan. Kredittforsikring er en type forsikring kjøpt av en låntaker som betaler ned en eller flere eksisterende gjeld ved dødsfall, uførhet eller i sjeldne tilfeller arbeidsledighet. DCC fungerer som kredittforsikring, men kan også skrives for å dekke hendelser i livet til låntakerens ektefelle eller andre husstandsmedlemmer. Denne produktfunksjonen anerkjenner at i mange husholdninger bidrar ulike familiemedlemmer til den totale husholdningsinntekten.

DCC-er gir en fleksibel måte for låntakere å beskytte seg mot en rekke hendelser som kan påvirke deres evne til å foreta gjeldsbetalinger. De tillater også låntakere å kjøpe bare den beskyttelsen de trenger, basert på deres økonomiske situasjon og deres utestående gjeld. Følgelig er DCC-er - så vel som gjeldssuspensjonsavtaler (DSA) - ofte en mer egnet form for gjeldsbeskyttelse for låntakere enn kredittforsikring.

Tips

Kredittforsikring tilbys vanligvis med butikkkort og tradisjonelle kredittkort, med dekning som vanligvis koster noen få dollar i måneden.

Tilgjengelighet og regulering av gjeldsettergivelsesprodukter

DCC-er er tilgjengelige for forbrukslån, inkludert avdragslån, billån, boliglån, boliglån (HELOC) og leieavtaler. Låntakeren betaler et gebyr til en kreditor som mottar den gitte beskyttelsen. Føderale bankregulatorer, føderale domstoler og de fleste stater anerkjenner DCC-er som bankprodukter fordi de ikke har egenskapene til forsikring.

DCC-er er tilgjengelige fra føderale og statlige charterde depositarinstitusjoner, så vel som av ikke-depositorkreditorer. DCC-er er underlagt omfattende regulering av føderale og statlige bankregulatorer. DCC-er kan oppstå enten med den underliggende kreditttransaksjonen, eller etter lukking eller etablering av et lån eller en kredittlinje.

Overføring av risiko som ligger i kredittforsikring krever regulering av produktet som forsikring. Denne forskriften beskytter banken ved insolvens. Den samme sikringen er imidlertid ikke til stede med et gjeldssletteprodukt.

Med en DCC beholder kreditor all risiko for kansellering eller suspensjon av betaling. I tillegg selges ikke DCC-er gjennom forsikringsagenter, meglere eller andre mellommenn. De er en funksjon av forlengelsen av kreditt, gitt av en utlåner som kunden kan kansellere når som helst. Banker og bilbyråer tilbyr gjeldssletteavtaler (DCA), i stedet for forsikring, i bytte mot et gebyr og en egenandel.

Merk

Gap insurance,. som ofte kreves for høykostkjøretøyer som avskrives raskt, er en form for gjeldssletteavtale.

Eksempel på gjeldssletteavtale

Gjeldsslettingsavtaler (DCAs) kan variere basert på stat og jurisdiksjon. For eksempel spesifiserer Texas Office of Consumer Credit Commissioner (OCCC) kontraktskrav for DCAer levert av bilbyråer til forbrukere. Blant de mer interessante kravene er det faktum at kjøperen har eiendomsforsikring for kjøretøyet mens det er under deres eierskap. Vanligvis anses DCA som et alternativ til forsikring. Kravet til forsikring dreier seg imidlertid om verdifall på bilen.

Viktig

Hvis du har en klage eller bekymring angående et gjeldssletteprodukt, foreslår Consumer Financial Protection Bureau at du kontakter din statlige forsikringsavdeling eller kommisjonær.

Hvis du sliter med å betale tilbake gjeld

Når du har problemer med å holde tritt med billån, kredittkort eller andre typer gjeld, og gjeldssletting ikke er et alternativ, er det viktig å vurdere alle løsningene som er tilgjengelige for deg. Å søke gjeldslette, for eksempel, kan tillate deg å dra nytte av ting som gjeldsordning eller gjeldskonsolidering for å håndtere utestående forpliktelser.

Hvis du vurderer å bruke et gjeldssaneringsselskap, er det viktig å gjøre undersøkelser først. De beste gjeldslette selskapene har generelt rimelige kostnader og et sterkt rykte for utmerket service. Å ta deg tid til å sammenligne tjenestene som tilbys og gebyrene du måtte betale, kan hjelpe deg med å velge et anerkjent selskap å jobbe med.

Tips

Før du ansetter et gjeldsletteselskap, sjekk med Federal Trade Commission, Consumer Financial Protection Bureau og Better Business Bureau for å se om det er inngitt noen klager mot det.

Høydepunkter

• DCC-er legger risikobyrden på utstedende byrå, noe som ofte kommer låntakere til gode.

• En gjeldsslettekontrakt (DCC) kansellerer hele eller deler av et lån på grunn av endrede forhold for låntakeren.

• Banker og andre finansinstitusjoner tilbyr gjeldsslettekontrakter i stedet for kredittforsikringsplaner.