Globalny fundusz hedgingowy makro

Co to jest globalny fundusz hedgingowy makro?

Globalne fundusze hedgingowe makro to aktywnie zarządzane fundusze, które próbują czerpać zyski z szerokich wahań rynkowych spowodowanych wydarzeniami politycznymi lub gospodarczymi. Globalne fundusze hedgingowe makro to zakłady rynkowe wokół wydarzeń gospodarczych. Inwestorzy wykorzystują instrumenty finansowe do tworzenia krótkich lub długich pozycji w oparciu o wyniki, które przewidują w wyniku swoich badań. Zakład rynkowy na wydarzenie może obejmować szeroką gamę aktywów i instrumentów, w tym opcje,. kontrakty futures, waluty, fundusze indeksowe, obligacje i towary. Celem jest znalezienie odpowiedniej kombinacji aktywów, aby zmaksymalizować zwroty, jeśli wystąpi przewidywany wynik.

Zrozumienie globalnych funduszy hedgingowych makro

Globalne fundusze hedgingowe makro mogą pozycjonować się wokół określonego wyniku lub mogą po prostu tworzyć pozycje, aby czerpać zyski z globalnych zmienności rynku,. gdy nie mają zaufania do prognoz, ale wiedzą, że wynik binarny jest nieuchronny. Menedżerowie portfeli, którzy korzystają z globalnych strategii makro, zwykle koncentrują się na strategiach walutowych, stóp procentowych i indeksów giełdowych.

Przykład globalnego funduszu makro hedgingowego

Przykłady globalnej działalności funduszy hedgingowych były widoczne przed głosowaniem w sprawie Brexitu w 2016 r., kiedy Wielka Brytania głosowała za wyjściem z Unii Europejskiej (UE). Globalne fundusze hedgingowe makro, które były przekonane, że Wielka Brytania zagłosuje za wyjściem z UE, zajęły długie pozycje w bezpiecznych aktywach, takich jak złoto, i wybrały krótkie pozycje wobec europejskich akcji i funta brytyjskiego. Globalne fundusze hedgingowe makro, które były niepewne wyniku, zajęły długie pozycje w bezpiecznych przystaniach i innych instrumentach, które wypłacają w czasie zmienności rynku. Niektórzy niewątpliwie źle zgadli i ponieśli straty na długiej pozycji w europejskich indeksach giełdowych, gdy brytyjski funt i inne aktywa spadły natychmiast po poznaniu wyników.

Ponieważ fundusze są zazwyczaj zarządzane aktywnie, zwykle wymagają większych inwestycji początkowych i wyższych opłat dożywotnich niż fundusze zarządzane pasywnie.

Uwagi specjalne

Globalne fundusze hedgingowe makro oferują inwestorom ekspozycję na te wysokie zakłady, które obejmują aktywa i instrumenty. Oferują formę dywersyfikacji,. która różni się od większości akcji, co czyni je atrakcyjnymi dla inwestorów poszukujących ochrony przed globalnymi wydarzeniami finansowymi, które mogą ogólnie obniżyć stopy zwrotu z akcji i obligacji. Zazwyczaj indywidualny inwestor miał trudności z odtworzeniem tego rodzaju strategii ze względu na wymagany kapitał i złożoność związaną z zarządzaniem wszystkimi pozycjami w różnych klasach aktywów i platformach. Z drugiej strony globalne fundusze hedgingowe makro mają wysokie progi inwestycyjne i jeszcze wyższe opłaty. Fundusze giełdowe (ETF) umożliwiły również inwestorom tworzenie podobnie szerokich zakładów rynkowych bez ponoszenia takich samych opłat.

##Przegląd najważniejszych wydarzeń

• Udziały w funduszach są często pozycjonowane wokół określonego wyniku międzynarodowych kwestii gospodarczych lub politycznych, ale udziały można również utworzyć tak, aby fundusz czerpał zyski z ogólnej zmienności rynku.

• Globalne strategie makro są związane z walutą, stopami procentowymi lub indeksami akcji lub akcji.

• Globalne fundusze hedgingowe makro dokonują wyborów inwestycyjnych w oparciu o szerokie perspektywy gospodarcze i polityczne dla różnych krajów.

• Pozycje mogą być pozycjami długimi lub krótkimi na różnych rynkach akcji, instrumentów o stałym dochodzie, walut, towarów lub kontraktów terminowych.

• Globalne fundusze hedgingowe makro obejmują kategorie uznaniowe, doradcze w zakresie obrotu towarowego i systemowe.