Empréstimo Balão

O que é um empréstimo de balão

Um empréstimo balão é um tipo de empréstimo que não amortiza totalmente ao longo de seu prazo. Uma vez que não é totalmente amortizado, é necessário um pagamento de balão no final do prazo para amortizar o saldo do principal remanescente do empréstimo. Empréstimos de balão podem ser atraentes para mutuários de curto prazo porque normalmente carregam taxas de juros mais baixas do que empréstimos com prazos mais longos. No entanto, o mutuário deve estar ciente dos riscos de refinanciamento, pois existe o risco de o empréstimo ser redefinido com uma taxa de juros mais alta.

Como funciona um empréstimo balão

As hipotecas são os empréstimos mais comumente associados a pagamentos de balão. As hipotecas de balão geralmente têm prazos curtos que variam de cinco a sete anos. No entanto, os pagamentos mensais neste curto prazo não são configurados para cobrir todo o reembolso do empréstimo. Em vez disso, os pagamentos mensais são calculados como se o empréstimo fosse uma hipoteca tradicional de 30 anos.

Dito isso, a estrutura de pagamento de um empréstimo balão é muito diferente de um empréstimo tradicional. Eis o porquê: no final do prazo de cinco a sete anos, o mutuário pagou apenas uma fração do saldo principal, e o restante é devido de uma só vez. Nesse ponto, o mutuário pode vender a casa para cobrir o pagamento do balão ou fazer um novo empréstimo para cobrir o pagamento, refinanciando efetivamente a hipoteca. Alternativamente, eles podem fazer o pagamento em dinheiro.

A inadimplência de um empréstimo balão afetará negativamente a classificação de crédito do mutuário.

Exemplo de um empréstimo de balão

Digamos que uma pessoa faça uma hipoteca de $ 200.000 com prazo de sete anos e uma taxa de juros de 4,5%. Seu pagamento mensal por sete anos é de $ 1.013. No final do prazo de sete anos, eles devem um pagamento balão de $ 175.066.

Considerações Especiais para um Empréstimo Balão

Alguns empréstimos balão, como uma hipoteca balão de cinco anos, têm uma opção de redefinição no final do prazo de cinco anos que permite uma redefinição da taxa de juros, com base nas taxas de juros atuais, e um recálculo do cronograma de amortização,. com base em um novo termo. Se um empréstimo de balão não tiver uma opção de redefinição, o credor espera que o mutuário pague o pagamento de balão ou refinancie o empréstimo antes do final do prazo original.

Se as taxas de juros são muito altas e, digamos, para uma hipoteca, o mutuário não planeja ficar naquele local por muito tempo, um empréstimo de balão pode fazer sentido. Mas vem com alto risco quando o prazo do empréstimo termina. Além disso, se as taxas de juros estiverem baixas ou se houver expectativa de aumento, elas podem ser mais altas quando o mutuário precisar refinanciar.

Prós e Contras dos Empréstimos de Balão

Para alguns compradores, um empréstimo de balão tem vantagens claras.

• pagamentos mensais muito mais baixos do que um empréstimo amortizado tradicional porque muito pouco do principal está sendo reembolsado; isso pode permitir que um indivíduo tome emprestado mais do que poderia

• se as taxas de juros forem altas, não sentindo o impacto total delas porque, como observado acima, o pagamento é reduzido, dado o pagamento limitado do principal

• se as taxas de juros forem altas, não se comprometer com décadas de pagamento a essa taxa; o prazo é provavelmente de cinco a sete anos, após os quais o mutuário pode refinanciar, possivelmente a uma taxa de juros mais baixa.

Mas ter um empréstimo com um pagamento de balão gigante da maior parte ou de todo o principal também tem desvantagens claras.

• inadimplência no empréstimo se o mutuário não conseguir convencer seu credor atual ou outra entidade a financiar o pagamento do balão - e não puder levantar os fundos para pagar o saldo principal

• se os valores da propriedade caíram, não sendo possível vender a propriedade a um preço alto o suficiente para pagar o pagamento do balão e, em seguida, inadimplir o empréstimo

• poder refinanciar com sucesso o empréstimo balão, mas com uma taxa de juros mais alta, aumentando os pagamentos mensais (isso será ainda mais verdadeiro se o novo empréstimo for amortizado e incluir o pagamento do principal)

Há também um risco subjacente de optar por um empréstimo de balão: é fácil ser enganado pela pequenez do pagamento mensal original de apenas juros (ou principalmente) para pedir emprestado mais dinheiro do que um indivíduo pode emprestar confortavelmente. Esse também é um caminho potencial para a ruína financeira.