Empréstimo da Coroa
O que é um empréstimo da coroa?
Um empréstimo da coroa é um empréstimo sem juros sem data de vencimento. Normalmente, é feito por um adulto em uma faixa de imposto de alta renda para uma pessoa em uma faixa de imposto baixa ou mÃnima – como um filho menor ou outro parente – para evitar ou diminuir o imposto sobre os fundos. Em 1984, o Congresso e a Suprema Corte dos Estados Unidos fecharam as brechas que tornavam tais empréstimos atraentes.
Como funciona um empréstimo da coroa
Os empréstimos da coroa recebem o nome de Henry Crown, um rico industrial e renomado filantropo de Chicago que primeiro fez uso de empréstimos à vista como forma de transferir riqueza para seus filhos e netos.
Os empréstimos à vista não têm data de vencimento definida, pelo que o seu reembolso só é devido a pedido do mutuante. Os indivÃduos que usavam esses empréstimos normalmente o faziam para aproveitar as diferentes taxas de imposto que seus filhos ou netos pagariam sobre os ganhos de investimento do dinheiro emprestado.
No ambiente atual da legislação tributária, as vantagens de um empréstimo da coroa sem juros desapareceram; na verdade, o destinatário poderia enfrentar impostos por receber "dÃvidas perdoadas".
A estrutura financeira tÃpica de tal acordo envolvia o empréstimo de fundos a um filho ou neto. Esses fundos seriam então investidos em um ativo ou instrumento financeiro que oferecesse uma alta taxa de juros ou taxa de retorno.
Como o mutuário geralmente ocupava uma faixa de imposto mais baixa do que o credor, o valor do imposto devido sobre os ganhos do investimento seria muito menor. Como os fundos representavam um empréstimo em vez de uma doação, o credor poderia evitar o pagamento de impostos sobre doações sobre o valor do empréstimo, e o credor poderia evitar a exposição a impostos sobre juros exigindo apenas o pagamento do principal.
Desafios aos Empréstimos da Coroa
O Internal Revenue Service (IRS) dos EUA começou a observar os empréstimos da Coroa na década de 1960. Em 1973, procurou impor um imposto sobre doações sobre US$ 18 milhões desses empréstimos feitos a fundos estabelecidos para crianças e outros parentes próximos por ninguém menos que Lester Crown, um dos filhos de Henry Crown.
Lester Crown contestou o imposto no Tribunal de Impostos e ganhou: Embora o IRS tenha apelado, o Tribunal de Apelações dos EUA para o Sétimo Circuito, em Crown v. Commissioner, manteve a decisão do Tribunal de Impostos.
No entanto, alguns anos depois, o IRS prevaleceu em outro caso. Em 1984, em Dickman v. Commissioner, a Suprema Corte confirmou uma decisão do 11º Circuito avaliando um imposto sobre doações sobre empréstimos sem juros feitos por Paul e Esther Dickman a seus filhos e a uma empresa familiar de capital fechado.
Essa decisão, juntamente com legislação adicional para fechar brechas fiscais sobre empréstimos com taxas de juros abaixo do mercado na Lei de Reforma Tributária de 1984, removeu efetivamente o incentivo financeiro para fazer empréstimos da Coroa.
Tratamento Fiscal Atual de Empréstimos da Coroa
Embora ainda existam, um indivÃduo rico que procura se beneficiar dos empréstimos da coroa hoje provavelmente não acharia a prática vantajosa em termos de impostos. De acordo com os termos da Seção 7872 do Código da Receita Federal, o IRS geralmente pode considerar tais empréstimos (e empréstimos de demanda em geral) como empréstimos abaixo do mercado ou empréstimos para presentes, dependendo da taxa de juros cobrada e da natureza dos pagamentos de juros renunciados por o credor.
Tecnicamente, isso significa que parte ou todo o empréstimo - o principal e/ou o valor dos juros cobrados - é considerado "perdoado" e as dÃvidas perdoadas por um credor são tributáveis como cancelamento da receita da dÃvida. A linha de fundo, em termos práticos: empréstimos sem juros em geral, e empréstimos da coroa em particular, ficam sujeitos a impostos.
Destaques
Um empréstimo da coroa é um empréstimo sem juros e sem data de vencimento feito entre alguém em uma faixa de imposto de renda alta e alguém em uma faixa de imposto mais baixa com o objetivo de reduzir o imposto sobre os fundos.
Em 1984, o Congresso e a Suprema Corte dos Estados Unidos fecharam as brechas que possibilitavam tais empréstimos.
Os empréstimos da coroa receberam o nome de Henry Crown, um rico industrial de Chicago.
Crown teve a ideia usando empréstimos à vista como meio de transferir sua riqueza para seus filhos.
A estrutura financeira dos empréstimos envolvia o empréstimo de recursos a um filho ou neto que seriam investidos em um ativo de alto retorno. Os ganhos sobre o investimento seriam tributados menos por causa da faixa de imposto mais baixa em que o filho ou neto estava.
