Prêmio padrão

O que é o Premium Padrão?

Um prêmio de inadimplência é um valor adicional que um mutuário deve pagar para compensar um credor por assumir o risco de inadimplência. Todas as empresas ou mutuários pagam indiretamente um prêmio de inadimplência, embora a taxa na qual eles devem pagar a obrigação varie.

Como funciona o Premium padrão

Normalmente, o único mutuário nos Estados Unidos que não pagaria um prêmio de inadimplência seria o governo dos EUA. No entanto, em tempos tumultuados, até o Tesouro dos EUA teve que oferecer rendimentos mais altos para empréstimos. Além disso, empresas com títulos de grau inferior (ou seja, junk ou non-investment-grade) e indivíduos com baixo crédito pagam prêmios de inadimplência.

Os títulos corporativos recebem classificações de agências importantes, como Moody's, S&P e Fitch. Essas classificações são baseadas nas receitas que os emissores podem gerar para cumprir os pagamentos de principal e juros, juntamente com quaisquer ativos (equipamentos ou ativos financeiros) que possam prometer para garantir o(s) título(s). Quanto maior a classificação de crédito, menor o prêmio de inadimplência da empresa. Para emissões com classificação mais alta, os investidores não receberão um rendimento tão alto.

Quanto mais receita uma empresa puder gerar, ou quanto mais segurança ela puder oferecer, maior será sua classificação de crédito.

Os investidores geralmente medem o prêmio de inadimplência como o rendimento de uma emissão acima de um rendimento de títulos do governo de cupom e vencimento semelhantes. Por exemplo, se uma empresa emitir um título de 10 anos, um investidor pode compará-lo a um título do Tesouro dos EUA com vencimento de 10 anos.

Pontuações de crédito individual e premium padrão

Indivíduos com crédito ruim devem pagar taxas de juros mais altas para pedir dinheiro emprestado ao banco. Esta é uma forma de prêmio de inadimplência, uma vez que os credores acreditam que esses indivíduos têm um risco maior de não conseguir pagar suas dívidas. Pode haver uma quantidade significativa de discriminação no mercado de empréstimos individuais, como evidenciado pelos empréstimos consignados.

Considerações Especiais

Um empréstimo do dia de pagamento é uma solução de empréstimo de curto prazo em que um credor concederá um crédito com juros muito altos, com base na renda e no perfil de crédito do mutuário. Os fatores que compõem uma pontuação de crédito individual incluem o histórico de pagamento de dívidas, incluindo conclusão e pontualidade, tamanho das dívidas, número de dívidas e possivelmente informações adicionais, como histórico de emprego.

Muitos credores do payday abrirão negócios em bairros mais pobres com populações que já são vulneráveis a choques financeiros. Embora a Lei Federal da Verdade em Empréstimos exija que os credores do dia de pagamento divulguem seus encargos financeiros muitas vezes desproporcionais, muitos mutuários ignoram os custos, pois precisam de fundos rapidamente . Muitas vezes, esses empréstimos podem ser rolados para despesas financeiras ainda maiores. Muitos mutuários são clientes recorrentes .

Destaques

• Os credores buscam prêmios de inadimplência para garantir o risco de inadimplência.

• O empréstimo consignado costuma ser um empréstimo predatório com taxas e taxas de juros extremamente altas.

• Empresas com crédito ruim pagam prêmios de inadimplência como resultado.