СПК Форма Т-1

Что такое форма SEC T-1?

Форма SEC T-1 — это заявление о соответствии требованиям корпоративного доверительного управляющего, которое должно быть подано в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC). В форме описывается право организации выступать в качестве доверенного лица в соответствии с соглашением об эмиссии — письменным соглашением — с эмитентом долговых ценных бумаг, таких как облигации. Доверительный управляющий представляет тех, кто инвестирует в эти ценные бумаги. Заставляя доверительного управляющего «записывать» и предлагать информацию о себе, форма T-1 является шагом к защите прав держателей ценных бумаг.

Понимание формы SEC T-1

Для защиты прав держателей облигаций эмитенты долговых инструментов (таких как облигации, векселя или долговые обязательства) в соответствии с Законом о доверительном управлении от 1939 года (TIA) должны иметь доверительного управляющего. TIA — это закон, регулирующий размещение векселей, облигаций, долговых обязательств, свидетельств долга и процентных сертификатов, который запрещает выпуск облигаций на сумму более 10 миллионов долларов (теперь обновленный до 50 миллионов долларов) выставлять на продажу без официального письменного соглашения или договор Большинство выпусков корпоративных облигаций на сумму более 5 миллионов долларов должны включать договор о доверительном управлении.

Несмотря на то, что существует несколько видов долговых обязательств, один из наиболее распространенных касается инвестиций, связанных с долговыми обязательствами. В частности, это письменное соглашение между эмитентом облигаций, векселей или долговых обязательств и доверительным управляющим по этим выпускам, который выступает в качестве представителя держателей ценных бумаг. В соглашении также указываются условия долговых ценных бумаг, включая процентную ставку, срок погашения, любые условия погашения, сроки и способы оплаты, ковенанты, случаи дефолта и любые другие специально оговоренные условия. В нем также излагаются обязанности эмитента и доверительного управляющего.

Кто может подать форму SEC T-1?

Форма Т-1 подается эмитентом облигаций (или долговых ценных бумаг). Он похож на SEC Form T-2 и SEC Form T-3,. за исключением того, что он используется для корпоративных доверительных управляющих, а не для индивидуальных.

Финансовые учреждения — обычно банк или трастовая компания — нанимаются эмитентами в качестве сторонних доверительных управляющих для своих выпусков облигаций. Лицо, выступающее в качестве доверительного управляющего, действует от имени инвесторов в облигации или других ценных бумаг и соблюдает дополнительные процессуальные гарантии.

Форма SEC T-1 содержит основную операционную и персональную информацию о предлагаемом доверительном управляющем, а также о его отношениях с эмитентом долга и андеррайтерами, например, владеет ли эмитент или какой -либо андеррайтер какими-либо ценными бумагами доверительного управляющего и владеет ли доверительный управляющий какими-либо ценными бумагами. ценные бумаги эмитента или любого андеррайтера.

Как заполнить форму SEC T-1

Эмитент подает форму T-1 в качестве приложения к общему регистрационному заявлению при официальной подаче публичного предложения долговых ценных бумаг в SEC.

Вы можете выполнить обязательство SEC по подаче заявок, только отправив необходимую информацию в электронном виде, используя веб-сайт SEC EDGAR Online Forms Management.

Загрузите форму SEC T-1 здесь

Вы можете получить представление о том, как выглядит форма T-1 и что требуется, загрузив ее здесь. Однако, как отмечалось выше, фактическая форма должна быть подана в электронном виде.

Особенности

• Этот доверительный управляющий, обычно банк или трастовая компания, заключил письменное соглашение с эмитентом долга, чтобы представлять инвесторов, которые покупают облигации или долговые ценные бумаги.

• Эмитент подает форму T-1 в качестве приложения к общему регистрационному заявлению при официальной подаче публичного предложения долговых ценных бумаг в SEC.

• Форма Т-1 содержит основную оперативную и кадровую информацию о предполагаемом доверительном управляющем, а также о его взаимоотношениях с эмитентом долга и андеррайтерами.

• Форма SEC T-1 представляет собой заявление о соответствии требованиям корпоративного доверительного управляющего, которое должно быть подано в Комиссию по ценным бумагам и биржам США при выпуске новых облигаций или других долговых ценных бумаг.

• Публичная регистрация и предоставление информации о доверительном управляющем по форме T-1 является шагом к защите прав держателей ценных бумаг.