Investor's wiki

Регулирующий орган индустрии ценных бумаг (SIRA)

Регулирующий орган индустрии ценных бумаг (SIRA)

Что такое Регуляторный орган индустрии ценных бумаг (SIRA)?

Управление по регулированию индустрии ценных бумаг (SIRA), теперь называемое Управлением по регулированию финансовой индустрии (FINRA), было названием органа, объединившего регулирующие подразделения Национальной ассоциации дилеров по ценным бумагам (NASD) и Нью-Йоркской фондовой биржи (NYSE). SIRA была создана для регулирования деловой практики между брокерами по ценным бумагам и инвесторами, регулируя как своих членов, так и аффилированный рынок.

Как работала SIRA

Корни SIRA как саморегулируемой организации ( СРО) можно увидеть в регулирующих дочерних компаниях как NASD, так и NYSE. Цель объединения двух независимых регулирующих органов заключалась в устранении дублирующих функций и несоответствий в правилах, а также в снижении неэффективности затрат двух независимых СРО. В 2007 году от SIRA отказались в пользу FINRA.

Хотя регулирующая надзорная роль SIRA продолжается и по сей день под названием FINRA, название SIRA просуществовало особенно недолго — всего около трех недель. После того, как новое имя было обнародовано в превью, регулирующему органу стало известно, что имя «SIRA» может «создать путаницу или даже может быть сочтено некоторыми оскорбительными из-за его сходства с арабским термином, используемым для обозначения традиционных биографий. Мухаммеда», — говорится в заявлении, сделанном тогдашним председателем и генеральным директором NASD Мэри Шапиро.

«Сира», которое относится к биографическим текстам о Мухаммеде, побудило NASD и NYSE пересмотреть название из-за опасений, что оно может быть воспринято как культурно нечувствительный.

Особые соображения

NASD был основан в 1939 году в ответ на введение правил Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), которые позволяли создавать саморегулируемые организации. Подъем современных саморегулируемых организаций, таких как SIRA (и FINRA), можно увидеть в принятии электронных торговых систем, таких как запуск NASD фондового рынка Автоматизированных котировок Национальной ассоциации дилеров по ценным бумагам (NASDAQ) в 1971 году.

В 1998 году произошло слияние фондовых рынков NASD и AMEX, после чего в 2000 году от NASD отделилась NASDAQ. В 2007 году SEC поддержала новую SRO, которая пришла на смену NASD. SIRA/FINRA была создана в результате слияния регулирующего подразделения NASD с правоприменительным, арбитражным и регулирующим подразделениями NYSE. FINRA объявила о начале своей деятельности 30 июля 2007 г. Это крупнейшая неправительственная регулирующая организация для брокеров и дилеров по ценным бумагам в США.

SIRA теперь относится к регулирующему органу индустрии безопасности правительства Дубая, Агентству по регулированию индустрии безопасности, которое было создано в 2017 году для надзора за кибербезопасностью и другими вопросами безопасности.

Особенности

  • SIRA стремилась объединить NASD и NYSE, чтобы устранить дублирующие функции и несоответствия правил,

  • Регуляторный орган индустрии ценных бумаг (SIRA) с 2007 года именуется Регулирующим органом финансовой индустрии (FINRA).

  • Название SIRA использовалось всего три недели, прежде чем регулирующему органу стало известно, что название «SIRA» может вызвать путаницу или быть сочтено оскорбительным.

  • Роль SIRA заключалась в снижении неэффективности затрат двух независимых саморегулируемых организаций (СРО).