Förskottsbetalning straff

Funderar du på att sälja din bostad, refinansiera ditt bolån eller göra extra bolånebetalningar? Vilken som helst av dessa åtgärder kan potentiellt utlösa en förskottsbetalning från din hypotekslångivare, vilket kan sätta tillbaka tusentals dollar om du inte är försiktig.

• Vad är en förskottsbetalning?

• Vilka typer av bolån har förskottsbetalning?

– Hur en förskottsbetalning fungerar

• Hur mycket kostar förskottsbetalning?

• Typer av förskottsbetalningspåföljder

• Exempel på förskottsbetalning

• Hur du vet om ditt bolån har förskottsbetalning

• Hur man undviker en förskottsbetalning

Vad är en förskottsbetalning?

Definition av förskottsbetalning

En förskottsbetalning är en avgift som tas ut av en långivare för att avskräcka en låntagare från att betala mer än sin planerade periodiska betalning eller att helt betala av sitt lån enligt villkoren i låneavtalet.

Den goda nyheten är att de flesta låntagare inte är föremål för en förskottsbetalningsstraff nuförtiden, men det är viktigt att se om du är föremål för en sådan innan du får eller refinansierar ett bolån, listar ditt hem till salu eller försöker betala av ditt bolån i förtid .

Bolåneinstitut och banker tjänar mer pengar när du betalar av ditt lån över en längre period, till exempel med ett 30-årigt bolån. Det beror på att räntan löper på ett låns löptid. Om du betalar av ditt lån i förtid genom att sälja ditt hem, refinansiera till ett nytt lån eller göra extra betalningar mot din huvudman, kommer långivaren inte tjäna lika mycket på det lånet.

"Att göra det berövar långivaren den förväntade räntan under lånets löptid, och det förkortar också lånets löptid", säger Charles Gallagher, en advokat i St. Petersburg, Florida.

"Långivare använder förskottsbetalningar för att uppmuntra människor att behålla lånet i mer än bara ett eller två år", säger Kate Bulger, chef för affärsutveckling för Money Management International i Atlanta.

Vilka typer av bolån har förskottsbetalning?

Lyckligtvis är förskottsbetalningar mindre vanliga än för år sedan.

"De är förknippade med bolån som inte uppfyller kraven - lån som inte säljs eller försäkras av statligt sponsrade företag som Fannie Mae eller Freddie Mac - och de gäller inte för konventionella, FHA, VA eller USDA bostadslån", säger Anna DeSimone , New York City-baserad privatekonomiexpert och författare till "Housing Finance 2020."

DeSimone tillägger att en förskottsbetalning inte nödvändigtvis är en dålig sak. Du kan ha varit tvungen att ta ett lån som kommer med en förskottsbetalning för att få finansiering. Till exempel, om du är egenföretagare och driver ett litet företag med mindre än två års historia som krävs av konventionella långivare, kan du behöva få en icke-kvalificerad inteckning som kommer med en förskottsbetalning.

Gallagher tillägger att Dodd-Frank Act förbjuder de flesta förskottsbetalningar för nuvarande bostadslån, men de är fortfarande tillåtna för lån som verkställdes före den 10 januari 2014.

Hur en förskottsbetalning fungerar

Dodd-Frank-lagen fastställde begränsningar för förskottsbetalningar. I dag kan en förskottsbetalning på bolån endast bedömas under de första tre åren av lånetiden. Dessutom är påföljderna maximerade till 2 procent av lånesaldot för de första två åren och 1 procent av lånesaldot för det tredje året.

"Straffet avslöjas alltid med din bostadsränta när du letar efter ett lån," säger DeSimone. "Vanligtvis kommer du att se ett uttalande som "förskottsbetalning straffavgift motsvarande tre månader" ränta ska betalas i händelse av att bolånet avslutas inom 12 månader."

När du bedöms en förskottsbetalning debiteras den av och betalas som en engångsavgift till långivaren. Det bedöms vid refinansiering eller försäljning av ditt hem och samlas vanligtvis in från avslutande intäkter.

Hur mycket är förskottsbetalning?

Även om påföljder för förskottsbetalning är sällsynta idag, kan avgiften vara hög när det är tillämpligt. Straffet kan vara 2 procent av ditt lånesaldo inom lånets två första år och 1 procent av ditt lånesaldo år tre.

Låt oss till exempel säga att du vill sälja din bostad bara ett år efter att du tog ett icke-konformt bolån för att köpa det. Anta att ditt återstående saldo är 300 000 USD. Vid stängning kommer du sannolikt att debiteras en förskottsbetalning på $6 000, vilket uppgår till 2 procent.

"Före Dodd-Frank Act var straffavgifterna för förskottsbetalning ännu värre - ofta mellan 3 och 5 procent", säger Gallagher.

Typer av förskottsbetalningspåföljder

Det finns två typer av förskottsbetalningspåföljder: mjuka och hårda.

"En mjuk förskottsbetalning bedöms först när du refinansierar ditt hem. Och det skulle överensstämma med språket i en överenskommen procentuell straffavgift som finns i dina hypotekslån, säger Gallagher.

En hård straff uppstår när du säljer din bostad eller refinansierar. Du kan också drabbas av en förskottsbetalning om du försöker betala av mer än 20 procent av ditt lånesaldo under ett givet år.

"Att göra några extra betalningar till din huvudman eller betala lite extra varje månad är vanligtvis inte tillräckligt för att utlösa en förskottsbetalning," säger Bulger.

Exempel på en förskottsbetalning

Här är ett annat scenario för förskottsbetalning. Säg att du köpte ett hus för 19 månader sedan och lånade 200 000 USD via ett bolån som inte uppfyller kraven för att finansiera det. Nu har räntorna sjunkit mycket lägre, och du vill refinansiera för att sänka dina månatliga betalningar.

"I det här fallet, eftersom du refinansierar inom de första två åren av lånet, skulle du debiteras en straffavgift på 4 000 $ - motsvarande 2 procent av ditt saldo", säger Bulger.

Ett annat exempel: Föreställ dig att du ärver ett oväntat oväntat och bestämmer dig för att använda $30 000 av det för att hjälpa till att betala av ditt $200,000-bolån snabbare.

"I det här scenariot skulle du inte debiteras en förskottsbetalning," säger Bulger. "Det beror på att din snabba betalning på 30 000 $ är mindre än de 20 procent som din långivare kommer att tillåta årligen som ett förskottsbelopp."

Hur vet du om ditt bolån har en förskottsbetalning

Om du inte är säker på om en förskottsbetalning gäller för ditt nuvarande bolån, rekommenderar Bulger att du ringer din hypotekslångivare eller serviceföretag för att fråga. En annan metod är att kontrollera det finstilta på ditt månadsutdrag eller avslutande dokument.

Hur man undviker en förskottsbetalning

Det bästa sättet att undvika en förskottsbetalning är att ta ett pass på lån som tar ut avgiften.

"Handla marknaden noggrant med mer än en långivare och fråga om olika låneprodukter," säger Gallagher. "Begär ett lån utan förskottsbetalning, och läs igenom villkoren för ditt lån och pappersarbete noggrant innan du undertecknar det vid stängning."

Om du får reda på att du kan bli föremål för en förskottsbetalning, ta reda på alla detaljer. Försök att tajma en hemförsäljnings-, refinansierings- eller accelererad betalningsstrategi noggrant så att du kan undvika att betala några straffavgifter.

"Ring också din långivare och försök att förhandla fram en lägre straffavgift för förskottsbetalning," säger Bulger. "De är inte skyldiga att sänka straffavgiften, men under vissa omständigheter kan de gå med på ett lägre belopp."

Höjdpunkter

• Bolånegivare är skyldiga att avslöja förskottsbetalningsavgifter vid tidpunkten för stängning av ett nytt bolån.

• Förskottsbetalningsstraff fungerar som skydd för långivare mot att förlora ränteintäkter.

– En förskottsklausul säger att vite kommer att bedömas om låntagaren väsentligt betalar av eller betalar av bolånet, vanligtvis inom de första fem åren av lånet.