درجات المخاطر (RG)

ماذا تعني درجات المخاطرة؟

RiskGrades (RG) هي طريقة مسجلة كعلامة تجارية لحساب مخاطر الأصول. تعتبر RiskGrades مقياسًا موحدًا لتقييم تقلب الأصول عبر مجموعة متنوعة من فئات الأصول. يبدأ المقياس من الصفر وهو التصنيف الأقل خطورة. يساوي التصنيف 1000 مخاطر السوق القياسية لمؤشر الأسهم العالمية الموزونة لرأس المال السوقي المتنوع. تتغير درجات المخاطر بمرور الوقت لتعكس ليس فقط المخاطر غير المنتظمة للاستثمار ولكن أيضًا تزيد من المخاطر المنهجية الشاملة في السوق. تستند درجات المخاطر إلى نهج التباين المشترك الذي يقيس تقلب الأصول أو محافظ الأصول باعتبارها الانحرافات المعيارية المتدرجة للعائدات.

تسمح حسابات RiskGrades الأكثر تعقيدًا ببعض المفاهيم الإضافية. لحساب RG لأحد الأصول ، استخدم الصيغة التالية:

$\ start & amp؛ \ text _i = \ frac {s_i \ div 12} {0.2} \ & amp ؛ \ textbf \ & amp؛ s_i = \ text {الانحراف المعياري الشهري للأصل} \ \ end$

يتم حساب معدل النمو الحقيقي لمحفظة مكونة من أصلين بالصيغة التالية:

$\ begin & amp؛ \ text ^ 2_p = (W ^ 2_1 \ times \ text ^ 2_1) + ( W ^ 2_2 \ times \ text ^ 2_2) \ + \ & amp؛ \ phantom {\ text ^ 2_p =} 2 \ مرات W_1 \ مرات W_2 \ مرات r_ {12} \ t imes \ text _1 \ times \ text _2 \ & amp؛ \ textbf \ & amp؛ W = \ text \ \ end$ × W 2 × r 1 2 × RG 1 × RG 2 حيث: W = وزن الأصل هو تحميل مجاني!

تستخدم درجة المخاطر غير المتنوعة (URG) لنفس المحفظة الصيغة التالية:

$start & amp؛ text _p = (W_1 \ times \ text _1) + (W_2 \ times \ text _2) \ & amp؛ \ textbf \ & amp؛ W = \ text {ترجيح الأصول} \ \ end$

لتحديد الفائدة من التنويع ، يمكننا استخدام RiskGrades لتحديد فائدة التنويع:

$\ start \ text _p = \ text _p - \ text _p \ \ end$

فهم درجات المخاطر (RG)

تم تطوير RiskGrades بواسطة JPMorgan. يمكنك استخدام RiskGrades لتحديد مستوى المخاطر في محفظتك بناءً على الأرقام التالية:

من المتوقع أن يكون RGof للأصل الخالي من المخاطر صفراً.

من المتوقع أن يكون معدل النمو الحقيقي للأصل منخفض المخاطر من صفر إلى 100.

يجب أن يكون للأسهم / المؤشرات العادية معدل نمو من 100 إلى 300.

تعتبر الأسهم ذات معدل النمو الإجمالي من 100 إلى 800 مخاطرة عالية.

الاكتتابات العامة معدل نمو أعلى من 800.