Verkauf ohne Rückgriff
Was ist ein Verkauf ohne Rückgriff?
Verkauf ohne Rückgriff bezieht sich auf den Verkauf eines Vermögenswerts, bei dem der Käufer das Risiko übernimmt, dass ein Vermögenswert mangelhaft ist. Es bezieht sich oft auf den Verkauf unbezahlter Schulden durch einen Kreditgeber an einen Dritten, der dann versuchen kann, durch die erfolgreiche Beitreibung der Restschuld zu profitieren.
Verkäufe ohne Rückgriff verstehen
Ein Verkauf ohne Rückgriff ist eine Transaktion zwischen einem Käufer und einem Verkäufer, bei der der Käufer die Haftung für einen Mangel des verkauften Vermögenswerts übernimmt. Der Begriff wird im Allgemeinen verwendet, um die Bedingungen eines Kreditvertrags zu beschreiben, kann sich aber auch auf den Verkauf uneinbringlicher Forderungen eines Kreditgebers an einen Dritten, z. B. einen Schuldeneintreiber, beziehen.
Der Dritte kauft die Schuld mit einem erheblichen Abschlag auf den Nennwert der Schuld und kann von der Transaktion profitieren, wenn er die Schuld erfolgreich eintreiben kann. Wenn dies nicht gelingt, kann der Dritte nicht versuchen, den verkaufenden Kreditgeber einzutreiben. Nach Angaben des IRS hängen die steuerlichen Auswirkungen von Schulden davon ab, ob es sich um einen Rückgriff oder keinen Rückgriff handelte. Der Kreditnehmer haftet nicht persönlich für Schulden ohne Rückgriff.
Immobilienverkäufe ohne Regress
Bei Immobilien bezieht sich Regress auf die Fähigkeit eines Kreditgebers, nach einer Zwangsvollstreckung die Rückzahlung von einem Kreditnehmer zu verlangen. Wenn ein Kreditnehmer mit den Hypothekenzahlungen nicht Schritt hält, hat der Kreditgeber das Recht, die Zwangsvollstreckung einzuleiten, indem er die Kontrolle über die Immobilie übernimmt. Oft verkauft der Kreditgeber die Immobilie dann, um das Darlehen zurückzuzahlen, aber dieser Verkauf deckt die ausstehenden Schulden möglicherweise nicht vollständig ab.
Die Differenz zwischen dem Erlös aus einer Zwangsversteigerung und der ausstehenden Forderung wird als Fehlbetrag bezeichnet. Wenn das Darlehen in einem regresslosen Zustand geschlossen wurde, kann der Darlehensgeber den Mangel nicht vom Darlehensnehmer geltend machen. In einem Regress-Zustand könnte der Kreditgeber die endgültige Rückzahlung durch Beschlagnahme von Eigentum oder Barvermögen vom Kreditnehmer verlangen. Diese Unterscheidung bedeutet für einen Kreditgeber bei einer Transaktion ohne Rückgriff ein zusätzliches Risiko.
Die Rückgriffsgesetze sind von Staat zu Staat unterschiedlich, insbesondere in Bezug auf das Ausmaß, in dem der Schuldner die Rückforderung vom Kreditnehmer geltend machen kann. One-Action-Recourse-Staaten wie Kalifornien erlauben dem Schuldner, einen Versuch zu unternehmen, im Allgemeinen eine Zwangsvollstreckung oder Klage. Andere Bundesstaaten wie Florida haben Verjährungsfristen für Sammelbemühungen erlassen.
Diese Regeln sollen den Kreditnehmer vor Belästigungen oder aggressiven Inkassomaßnahmen schützen. In einigen Non-Recourse-Staaten sind nur Kaufgelddarlehen geschützt. Refinanzierte Hypotheken oder Home-Equity-Kreditlinien (HELOCs) können regresspflichtig sein.
Kredite ohne Rückgriffsmöglichkeit sind für Kreditnehmer attraktiver, haben jedoch tendenziell höhere Zinssätze, um das vom Kreditgeber übernommene Risiko auszugleichen.
Beispiel für einen Verkauf ohne Rückgriff
Priya kauft für 200.000 US-Dollar ein Haus in einer netten Nachbarschaft und nimmt bei ihrer örtlichen Bank einen Kredit ohne Rückgriffsrecht über 160.000 US-Dollar auf. Doch nach drei Jahren verliert sie ihren Job und kann die Hypothekenzahlungen nicht mehr leisten. Sie kommt bald darauf mit dem Darlehen in Verzug.
Inzwischen sind die Immobilienpreise für die Nachbarschaft eingebrochen und ihr Haus ist nur noch 150.000 Dollar wert. Priyas Bank sperrt das Haus, verkauft es für 150.000 Dollar und ist gezwungen, den Verlust von 10.000 Dollar zu tragen.
Höhepunkte
In einigen Non-Recourse-Staaten sind nur Kaufgelddarlehen geschützt. Refinanzierte Hypotheken oder Home-Equity-Kreditlinien (HELOCs) können regresspflichtig sein.
Der Begriff Verkauf ohne Rückgriff bezieht sich häufig auf die Bedingungen eines Darlehensvertrags, kann sich aber auch auf den Verkauf uneinbringlicher Forderungen eines Kreditgebers an einen Dritten, z. B. ein Inkassounternehmen, beziehen.
Die Rückgriffsgesetze sind von Staat zu Staat unterschiedlich, insbesondere in Bezug auf den Umfang, in dem der Schuldner die Rückforderung vom Kreditnehmer geltend machen kann.
Kredite ohne Rückgriffsmöglichkeit sind für Kreditnehmer attraktiver, haben jedoch tendenziell höhere Zinssätze, um das Risiko des Kreditgebers zu kompensieren.
Ein regressloser Verkauf ist der Verkauf eines Vermögenswerts, bei dem der Käufer das Risiko übernimmt, dass ein Vermögenswert mangelhaft ist.
