Operaciones manuales
驴Qu茅 es el comercio manual?
El comercio manual es un proceso comercial que involucra la toma de decisiones humanas para ingresar y salir de los comercios.
Esto contrasta con el comercio automatizado que emplea programas inform谩ticos que originan operaciones basadas en criterios algor铆tmicos o instruidos por humanos.
Comprender el comercio manual
Los comerciantes manuales a menudo emplean programas de computadora para consolidar la informaci贸n. En algunos casos, tambi茅n pueden establecer indicadores autom谩ticos para alertarlos sobre posibles oportunidades comerciales. Sin embargo, en todos los casos, se requiere la participaci贸n humana para autorizar operaciones cuando se trata de operaciones manuales.
Existe un debate en curso sobre si el comercio automatizado es aconsejable o no. Algunos comerciantes creen que el comercio manual es superior ya que se requiere el juicio humano para medir las tendencias del mercado y controlar el riesgo. Sienten que el lugar adecuado para la automatizaci贸n es monitorear datos y consolidarlos para la interpretaci贸n humana.
Los defensores del comercio automatizado argumentan que este m茅todo es superior ya que elimina el comportamiento humano irracional de la ecuaci贸n. El comercio automatizado tambi茅n se basa en reglas y estad铆sticas, mientras que el comercio manual puede basarse m谩s en la emoci贸n. Sin embargo, este no siempre tiene que ser el caso, ya que un comerciante manual puede basar su estrategia en una l贸gica s贸lida, estad铆sticas y disciplina.
Trading manual vs. automatizado
Los sistemas de negociaci贸n automatizados, tambi茅n conocidos como sistemas de negociaci贸n mec谩nica, negociaci贸n algor铆tmica , negociaci贸n automatizada o negociaci贸n de sistema, permiten a los operadores establecer reglas espec铆ficas tanto para las entradas como para las salidas comerciales que, una vez programadas, se pueden ejecutar autom谩ticamente a trav茅s de una computadora.
Los sistemas automatizados a煤n deben ser construidos por un ser humano, lo que significa que a煤n son propensos a errores humanos, excepto que los errores ocurren en el c贸digo de programaci贸n y no en la ejecuci贸n del c贸digo. El comercio automatizado generalmente reduce la cantidad de errores, como los errores de dedo gordo que son m谩s frecuentes en el comercio manual, pero a煤n ocurren errores en la programaci贸n o implementaci贸n de un sistema automatizado.
El tiempo dir谩 si las computadoras son superiores a los humanos en la asignaci贸n de capital. Mientras tanto, muchos inversores se sienten m谩s c贸modos con un ser humano ejecutando 贸rdenes de compra y venta manualmente. Las fallas repentinas son un doloroso recordatorio de que entregar las decisiones de inversi贸n a las computadoras no est谩 exento de riesgos. El ejemplo m谩s obvio es el desplome repentino de mayo de 2010. En cuesti贸n de minutos, 铆ndices populares como S&P 500, Dow Jones Industrial Average y Nasdaq Composite colapsaron un 5-6% y se recuperaron muy r谩pidamente. Durante el desplome repentino, las transacciones de ciertas acciones individuales se ejecutaron por un centavo o menos, mientras que otras cotizaron hasta $ 100,000, antes de que los precios volvieran a la normalidad.
A ra铆z de este episodio, los comerciantes y los reguladores culparon a los sistemas de negociaci贸n automatizados por computadora creados para ejecutar 贸rdenes de compra y venta r谩pidas. Desde entonces, los inversores y los administradores de dinero no han olvidado el potencial de mercado desestabilizador de las estrategias de inversi贸n impulsadas por computadora.
Estrategias comerciales manuales
Cualquier estrategia que implique que un humano coloque 贸rdenes de compra y venta es una estrategia comercial manual. Algunos estilos populares de negociaci贸n implican comprar y mantener. Esto es cuando un inversionista compra inversiones que cree que aumentar谩n su valor a largo plazo. Dado que los intercambios son poco frecuentes, a menudo se realizan manualmente cuando surge una oportunidad. El inversionista puede vender a un precio predeterminado, o cuando un indicador t茅cnico o un indicador fundamental cambia para indicar que es hora de salir.
El comercio de swing puede ser manual o automatizado e implica realizar operaciones que duran desde unos pocos d铆as hasta unos pocos meses. La idea general es capturar la mayor parte de un movimiento de precio esperado, durante una tendencia o rango de precios,. y luego salir y pasar a la siguiente oportunidad.
El comercio diario puede ser manual o automatizado e implica realizar m煤ltiples transacciones por d铆a, aprovechando los movimientos de precios intrad铆a.
Ejemplo de comercio manual
Jim es un comerciante de tendencias. Busca oportunidades para ingresar a acciones con tendencias fuertes alrededor del promedio m贸vil (MA) de 100 d铆as, y luego tambi茅n usa el MA de 100 d铆as como su salida. Esto requiere un comercio manual ya que hay cierta subjetividad involucrada cuando ingresa a un comercio. La subjetividad no se traduce muy bien en un sistema automatizado.
Por ejemplo, a Jim a menudo le gusta ver que una acci贸n en alza cae por debajo de la media m贸vil de 100 d铆as, pero solo un poco, y luego vuelve a subir por encima, lo que activa su operaci贸n larga. Una vez que est谩 en la operaci贸n, sale cuando el precio vuelve a cruzar por debajo de los 100 d铆as. El precio tampoco puede moverse hacia los lados. Tiene que estar en una tendencia alcista. Esto ayuda a evitar los escenarios irregulares que ocurren cuando el precio se mueve de un lado a otro a trav茅s de la MA a medida que se mueve hacia los lados.
En 2017, Netflix (NFLX) estaba en alza. Cay贸 brevemente por debajo de los 100 d铆as, creando un poco de espacio debajo de la l铆nea, y luego volvi贸 a subir. Jim compr贸. Hacia el final de ese a帽o, Jim vendi贸 cuando el precio volvi贸 a cruzar por debajo de los 100 d铆as.
Poco despu茅s de vender, el precio encontr贸 soporte en el de 100 d铆as y luego comenz贸 a subir. Jim compr贸 de nuevo. Esta operaci贸n dur贸 la mayor parte del a帽o hasta que el precio volvi贸 a caer por debajo de los 100 d铆as. Jim vendi贸 su posici贸n.
No mucho despu茅s, el precio, a煤n en tendencia alcista, volvi贸 a cruzar por encima de la media m贸vil y Jim fue largo. Tuvo que vender unos d铆as despu茅s, ya que las acciones de Netflix continuaron cayendo. En este punto, la tendencia alcista estaba en duda y el precio estaba golpeando a la media m贸vil.
Esta es una situaci贸n que a Jim le gusta evitar y, por lo tanto, opt贸 por no intercambiar ninguno de los cruces que ocurrieron en el resto de 2018 y 2019. Este tipo de toma de decisiones subjetivas es muy dif铆cil de programar en una computadora. Por lo tanto, a Jim le gusta colocar todas sus operaciones manualmente.
Reflejos
El comercio manual y el comercio automatizado tienen pros y contras y depende de cada persona decidir qu茅 funciona para ellos.
El comercio manual implica la toma de decisiones humanas para ingresar y salir de los comercios, en lugar de depender de computadoras y algoritmos.
Los comerciantes manuales a menudo a煤n cuentan con la asistencia de programas y tecnolog铆a para tomar sus decisiones comerciales.
