Depósito a plazo

¿Qué es un depósito a plazo?

Un depósito a plazo es una inversión a plazo fijo que incluye el depósito de dinero en una cuenta en una institución financiera. Las inversiones en depósitos a plazo generalmente tienen vencimientos a corto plazo que van desde un mes hasta algunos años y tendrán niveles variables de depósitos mínimos requeridos.

El inversionista debe entender al comprar un depósito a plazo que puede retirar sus fondos solo después de que finalice el plazo. En algunos casos, el titular de la cuenta puede permitir que el inversionista termine anticipadamente, o se retire, si notifica con varios días de antelación. Además, se aplicará una sanción por terminación anticipada.

Los ejemplos de depósitos a plazo incluyen certificados de depósito (CD) y depósitos a plazo.

Depósito a plazo explicado

Cuando el titular de una cuenta deposita fondos en un banco, el banco puede usar ese dinero para prestar a otros consumidores o empresas. A cambio del derecho a utilizar estos fondos para préstamos, pagarán al depositante una compensación en forma de intereses sobre el saldo de la cuenta. Con la mayoría de las cuentas de depósito de esta naturaleza, el propietario puede retirar su dinero en cualquier momento. Esto dificulta que el banco sepa de antemano cuánto puede prestar en un momento dado.

Para superar este problema, los bancos ofrecen cuentas de depósito a plazo. Un cliente depositará o invertirá en una de estas cuentas, aceptando no retirar sus fondos durante un período fijo a cambio de una tasa de interés más alta pagada en la cuenta.

El interés devengado en una cuenta de depósito a plazo es ligeramente más alto que el que se paga en las cuentas de ahorro estándar o corrientes que devengan intereses. La tasa aumentada se debe a que el acceso al dinero está limitado por el plazo del depósito a plazo.

Los depósitos a plazo son una inversión extremadamente segura y, por lo tanto, son muy atractivos para inversores conservadores y de bajo riesgo. Los instrumentos financieros son vendidos por bancos, instituciones de ahorro y cooperativas de crédito. Los depósitos a plazo vendidos por los bancos están asegurados por la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC). La Administración Nacional de Cooperativas de Ahorro y Crédito (NCUA, por sus siglas en inglés) proporciona cobertura para los que venden las cooperativas de ahorro y crédito.

Cómo utiliza un banco un depósito a plazo

Si un cliente coloca dinero en un depósito a plazo, el banco puede invertir el dinero en otros productos financieros que paguen una tasa de rendimiento (RoR) más alta que la que el banco le está pagando al cliente por el uso de sus fondos. El banco también puede prestar el dinero a sus otros clientes, recibiendo así una tasa de interés más alta de los prestatarios en comparación con lo que el banco paga en intereses por el depósito a plazo.

Por ejemplo, un prestamista puede ofrecer una tasa del 2% para depósitos a plazo con vencimiento a dos años. Los fondos depositados luego se estructuran como préstamos a los prestatarios a quienes se les cobra un interés del 7% sobre esos pagarés. Esta diferencia en las tasas significa que el banco obtiene un rendimiento neto del 5%. La diferencia entre la tasa que el banco paga a sus clientes por los depósitos y la tasa que cobra a sus prestatarios se denomina margen de interés neto. El margen de interés neto es una métrica de rentabilidad para los bancos.

Los bancos son negocios, como tales, quieren pagar la tasa más baja posible por los depósitos a plazo y cobrar una tasa mucho más alta a los prestatarios por los préstamos. Esta práctica aumenta sus márgenes o rentabilidad. Sin embargo, hay un saldo que el banco debe mantener. Si paga muy poco interés, no atraerá nuevos inversores a las cuentas de depósito a plazo. Además, si cobran una tasa demasiado alta por los préstamos, no atraerá a nuevos prestatarios.

Depósitos a Plazo y Tasas de Interés

En períodos de aumento de las tasas de interés, es más probable que los consumidores compren depósitos a plazo, ya que el mayor costo de los préstamos hace que los ahorros sean más atractivos. Además, con tasas de interés de mercado más altas, la institución financiera deberá ofrecer al inversionista una tasa de interés más alta, para que el inversionista también gane más.

Cuando las tasas de interés bajan, se anima a los consumidores a pedir prestado y gastar más, estimulando así la economía. En un entorno de tipos de interés bajos, la demanda de depósitos a plazo puede disminuir, ya que los inversores normalmente pueden encontrar vehículos de inversión alternativos que paguen un tipo de interés más alto.

Por lo general, las tasas de interés deben ser proporcionales al tiempo hasta el vencimiento y al monto mínimo de capital prestado a la cooperativa de ahorro y crédito o al banco. En otras palabras, un depósito a plazo de seis meses probablemente pagará una tasa de interés más baja que un depósito a plazo de dos años. Los inversores no solo reciben una tasa más alta por guardar su dinero en el banco durante períodos prolongados, sino que también deberían ganar una tasa más alta por depósitos grandes. Por ejemplo, un CD jumbo,. que es un depósito a plazo superior a $100,000, recibirá una tasa de interés más alta que un CD de $1,000.

Apertura o cierre de un depósito a plazo

Los depósitos a plazo también se denominan certificados de depósito. Los clientes pueden consultar las condiciones del depósito a plazo a través de un extracto en papel. Esta declaración incluye el monto de capital mínimo requerido, la tasa de interés pagada y la duración (o tiempo hasta el vencimiento), según lo acordado por el banco y el depositante.

Si un cliente desea cerrar un depósito a plazo antes del final del plazo o vencimiento, el cliente estará sujeto a una penalidad. Esta sanción puede incluir la pérdida de cualquier interés pagado en la cuenta de depósito hasta ese momento. Cerrar el CD antes de que finalice el plazo le permite al cliente recuperar el monto principal invertido pero con la pérdida del interés ganado.

La sanción por retirarse antes de tiempo o en contra del convenio se establece al momento de abrir un depósito a plazo, tal como lo exige la Ley de Veracidad en el Ahorro.

A veces, si las tasas de interés han aumentado considerablemente, podría valer la pena que un cliente cierre el depósito a plazo anticipadamente, acepte la multa por el retiro anticipado y reinvierta los fondos en otro lugar a una tasa más alta. Es importante asegurarse de que la tasa alternativa sea lo suficientemente alta como para compensar con creces la tasa original del depósito a plazo más el costo de la multa.

Cuando un depósito a plazo se acerca a su fecha de vencimiento, el banco que mantiene el depósito generalmente enviará una carta notificando al cliente sobre el próximo vencimiento. En la carta, el banco preguntará si el cliente quiere que el depósito se renueve nuevamente por el mismo plazo hasta el vencimiento. Es probable que la reinversión se realice a una tasa diferente según la tasa de interés del mercado en ese momento. Alternativamente, el cliente tiene la opción de colocar los fondos en otro producto financiero.

Los inversores que tengan certificados de depósito para la jubilación deben hablar con un planificador financiero o un asesor fiscal que pueda explicar las diferentes reglamentaciones involucradas en el retiro anticipado de estas inversiones.

Inflación y Depósitos a Plazo

Desafortunadamente, los depósitos a plazo no siguen el ritmo de la inflación. La tasa de inflación es una medida de cuánto suben los precios en un año determinado. Si la tasa de un depósito a plazo es del 2 % y la tasa de inflación en EE. UU. es del 2,5 %, en teoría, el cliente no está ganando lo suficiente para compensar los aumentos de precios en la economía.

Estrategia de escalera

En lugar de invertir una gran suma global en un depósito a plazo, un inversionista puede usar una estrategia que distribuya los fondos entre varios CD. Esta estrategia para invertir utilizando depósitos a plazo consiste en distribuir una inversión de manera uniforme durante un número determinado de años con vencimientos a intervalos regulares. Esta estrategia de inversión escalonada bloquea las tasas de interés con los CD a plazos más largos que tienen tasas más altas que aquellos con plazos más cortos. A medida que vencen los CD, el cliente puede optar por utilizar el dinero para obtener ingresos retirando los fondos o transfiriendo esos fondos a otro CD para continuar la escalera. El método permite al inversor tener acceso a los fondos a medida que maduran.

Por ejemplo, un inversionista puede depositar $3,000 cada uno en un depósito a plazo de cinco, cuatro, tres, dos y un año. Uno de los CD vence cada año, lo que le permite al cliente retirar el dinero para gastos o transferir los fondos a una nueva cuenta. El nuevo depósito a plazo tendrá una tasa basada en la tasa de mercado actual. Este método es popular entre los jubilados que necesitan retirar una cantidad fija de ingresos cada año de sus ahorros para pagar los gastos de manutención.

La estrategia se puede utilizar mientras se invierte con la misma cooperativa de crédito o banco, o en varias instituciones diferentes. El inversor puede retirar el capital y los intereses al vencimiento o reinvertir los fondos si no los necesita.

TTT

Ejemplo de depósitos a plazo

Wells Fargo Bank (WFC) es uno de los bancos de consumo más grandes de los EE. UU. y ofrece varios tipos de depósitos a plazo. A continuación se muestran algunos de los CD del banco junto con las tasas de interés pagadas a los depositantes a partir del 19 de marzo de 2022:

• Un CD a seis meses con un depósito mínimo de $2,500 paga 0.01%.

• Un CD a un año con un depósito mínimo de $2,500 paga 0.01%.

Tenga en cuenta que las tasas de interés que ofrece el banco pueden cambiar en cualquier momento para los nuevos CD y pueden ser diferentes según el estado en el que se encuentre la sucursal.

Reflejos

• Los depósitos a plazo suelen ser depósitos a corto plazo con vencimientos que van desde un mes hasta algunos años.

• Un depósito a plazo es un tipo de cuenta de depósito mantenida en una institución financiera donde el dinero está bloqueado por un período de tiempo determinado.

• Por lo general, los depósitos a plazo ofrecen tasas de interés más altas que las cuentas de ahorro líquidas tradicionales, por lo que los clientes pueden retirar su dinero en cualquier momento.