Avance sur police

Qu'est-ce qu'une avance sur police ?

Une avance sur police est émise par une compagnie d'assurance et utilise la valeur de rachat de la police d' assurance-vie d'une personne comme garantie. Parfois, on parle de « prêt d'assurance-vie ». Alors qu'ils étaient traditionnellement connus pour leurs faibles taux d'intérêt, ce n'est plus toujours le cas.

Comprendre une avance sur police

Besoin d'un accès d'urgence à de l'argent ? Une avance sur police, qui accède à la valeur de rachat d'une police d'assurance-vie, peut être une option. Cela ne fonctionne que lorsque la police est une assurance vie permanente, disponible sous forme d'assurance vie entière ou d'assurance vie universelle.

Contrairement à l'assurance-vie temporaire, qui n'accumule pas de valeur de rachat, les polices d'assurance vie universelle et entière ont une composante en espèces qui croît pendant la durée de la police. Au cours des premières années de la police, la prime sert principalement à financer la prestation d'indemnisation, mais la valeur de rachat continue d'augmenter à mesure que la police arrive à échéance.

Au fur et à mesure que la valeur de rachat s'accumule dans une police d'assurance vie entière, les titulaires peuvent emprunter sur les fonds accumulés non imposés. Il est difficile de prédire quand la valeur de rachat d'une police d'assurance vie entière sera disponible pour un prêt, car les assureurs peuvent ne pas être en mesure d'estimer comment la valeur de rachat augmentera. Une règle empirique est qu'au moins 10 ans doivent s'écouler avant qu'une avance sur police ne soit disponible.

Les assureurs ont des exigences variables sur la valeur de rachat devant être accumulée avant qu'une police soit éligible et sur le pourcentage qui peut être prêté. Dans une avance sur police, vous ne retirez pas réellement la valeur de rachat. Il est simplement utilisé comme garantie sur le prêt.

Une avance sur police est un moyen d'obtenir de l'argent en cas d'urgence, mais elle comporte le risque de réduire votre prestation de décès.

Avantages et inconvénients d'une avance sur police

Obtenir une avance sur police est généralement simple et rapide. Vous n'avez pas à passer par un processus d'approbation, car vous empruntez sur vos propres actifs. Vous pouvez utiliser les fonds comme bon vous semble. De plus, l'argent que vous recevez n'est pas imposable tant qu'il est égal ou inférieur aux primes d'assurance-vie que vous avez payées. Enfin, vous n'avez pas de calendrier de remboursement ni de date de remboursement. En effet, vous n'avez pas à le rembourser du tout.

Cependant, si le prêt n'est pas remboursé avant le décès, la compagnie d'assurance réduira le capital assuré de la police d'assurance de ce qui reste dû au moment du versement de la prestation de décès.

Les options de remboursement comprennent des paiements périodiques du principal avec des paiements annuels d'intérêts, le paiement d'intérêts annuels uniquement ou la déduction des intérêts de la valeur de rachat. Les taux d'intérêt peuvent atteindre 7 % ou 8 %.

Si une avance sur police n'est pas remboursée, les intérêts peuvent réduire le capital-décès, ce qui peut faire en sorte que la police risque de ne pas fournir d'argent aux bénéficiaires. En tant que tel, il est judicieux d'effectuer au moins des paiements d'intérêts, de sorte que l'avance sur police n'augmente pas.

Dans le pire des cas, si les intérêts ajoutés augmentent la valeur du prêt au-delà de la valeur de rachat de votre assurance, votre police d'assurance-vie pourrait expirer et être résiliée par la compagnie d'assurance. Dans un tel cas, le solde du prêt sur police plus les intérêts est considéré comme un revenu imposable par l'IRS, et la facture pourrait être lourde.

Points forts

• Si vous ne remboursez pas une avance sur police, les intérêts et le montant de l'emprunt peuvent réduire la prestation de décès.

• Diverses options s'offrent à vous pour rembourser votre prêt, y compris ne payer que les intérêts annuels ou effectuer des versements périodiques.

• Les avances sur police peuvent être consenties lorsque vous avez accumulé une valeur de rachat dans une police d'assurance vie universelle ou entière.

• Bien que les avances sur police soient assorties de restrictions, elles offrent généralement un accès rapide à des liquidités.

FAQ

Quels sont quelques avantages d'une avance sur police ?

Ils offrent un accès facile aux liquidités pour ceux qui ont des polices d'assurance-vie permanentes. Les emprunteurs n'ont pas à passer par le processus d'approbation habituel, puisqu'ils empruntent sur leurs propres actifs. Les fonds peuvent être utilisés à n'importe quelle fin et ils ne sont pas imposables tant que le montant est égal ou inférieur aux primes d'assurance-vie payées. Les emprunteurs n'ont pas de calendrier de remboursement ni de date de remboursement. En effet, vous n'avez pas à le rembourser du tout.

Quels sont les inconvénients d'une avance sur police ?

Si une avance sur police n'est pas remboursée, les intérêts peuvent réduire le capital-décès, ce qui peut exposer la police au risque de ne pas fournir d'argent aux bénéficiaires. De plus, les taux d'intérêt ont grimpé ces dernières années et se situent maintenant autour de 7 % ou 8 %.