डिफ़ॉल्ट नुकसान (एलजीडी)

लॉस गिवेन डिफॉल्ट (एलजीडी) क्या है?

डिफॉल्ट लॉस (एलजीडी) एक अनुमानित राशि है जो एक बैंक या अन्य वित्तीय संस्थान खो देता है जब कोई उधारकर्ता ऋण पर चूक करता है। LGD को डिफ़ॉल्ट के समय कुल एक्सपोजर के प्रतिशत या संभावित नुकसान के एक डॉलर मूल्य के रूप में दर्शाया गया है। एक वित्तीय संस्थान के कुल एलजीडी की गणना संचयी नुकसान और जोखिम का उपयोग करके सभी बकाया ऋणों की समीक्षा के बाद की जाती है।

डिफॉल्ट के कारण हुए नुकसान को समझना (एलजीडी)

बैंक और अन्य वित्तीय संस्थान वास्तविक ऋण चूक का विश्लेषण करके ऋण हानि का निर्धारण करते हैं। नुकसान की मात्रा का निर्धारण जटिल हो सकता है और इसके लिए कई चरों के विश्लेषण की आवश्यकता होती है। किसी कंपनी के वित्तीय विवरणों पर क्रेडिट हानियों का लेखा-जोखा कैसे किया जाता है, इसमें क्रेडिट हानियों के लिए भत्ता और संदिग्ध खातों के लिए भत्ता दोनों का निर्धारण शामिल है ।

विचार करें कि क्या बैंक ए कंपनी एक्सवाईजेड को $ 2 मिलियन उधार देता है, और कंपनी चूक जाती है। जरूरी नहीं कि बैंक A का घाटा $2 मिलियन हो। अन्य कारकों पर विचार किया जाना चाहिए जैसे संपार्श्विक की राशि, किस्त भुगतान किया गया है, और क्या बैंक कंपनी एक्सवाईजेड से पुनर्मूल्यांकन के लिए अदालत प्रणाली का उपयोग करता है। इन और अन्य कारकों पर विचार करने के साथ, बैंक ए को, वास्तव में, शुरुआती $ 2 मिलियन के ऋण की तुलना में बहुत कम नुकसान हुआ है।

अधिकांश जोखिम मॉडल में नुकसान की मात्रा का निर्धारण एक महत्वपूर्ण और काफी सामान्य पैरामीटर है। एलजीडी बेसल मॉडल ( बेसल II ) का एक अनिवार्य घटक है, जो अंतरराष्ट्रीय बैंकिंग नियमों का एक समूह है, क्योंकि इसका उपयोग आर्थिक पूंजी,. अपेक्षित नुकसान और नियामक पूंजी की गणना में किया जाता है। अपेक्षित हानि की गणना ऋण के एलजीडी के रूप में की जाती है, जो इसकी डिफ़ॉल्ट (पीडी) की संभावना और वित्तीय संस्थान के डिफ़ॉल्ट (ईएडी) पर जोखिम दोनों से गुणा करती है ।

संपार्श्विक के साथ ऋण, जिसे सुरक्षित ऋण के रूप में जाना जाता है, ऋणदाता को बहुत लाभान्वित करता है और कम ब्याज दरों के माध्यम से उधारकर्ता को लाभान्वित कर सकता है।

LGD की गणना कैसे करें

LGD की गणना करने के कई तरीके हैं।

एक सामान्य भिन्नता जोखिम और वसूली दर पर जोखिम पर विचार करती है। डिफॉल्ट पर एक्सपोजर एक अनुमानित मूल्य है जो किसी बैंक द्वारा ऋण पर चूक करने पर बैंक को होने वाले नुकसान की मात्रा का अनुमान लगाता है। पुनर्प्राप्ति दर परिणाम की संभावना के आधार पर डिफ़ॉल्ट को सही आकार देने के लिए एक जोखिम-समायोजित उपाय है।

एलजीडी (डॉलर में) = जोखिम पर एक्सपोजर (ईएडी) * (1 - रिकवरी रेट)

एक अन्य बुनियादी भिन्नता संभावित शुद्ध संग्रहणीय आय की तुलना बकाया ऋण से करती है। यह सूत्र इस बात का सामान्य अनुपात प्रदान करता है कि ऋण के किस भाग के नष्ट होने की संभावना है:

एलजीडी (प्रतिशत के रूप में) = 1 - (संभावित बिक्री आय / बकाया ऋण)

इन दो विधियों में से, पहले सूत्र का उपयोग करना अधिक सामान्य है क्योंकि यह अधिकतम संभावित नुकसान को प्रतिबिंबित करने के लिए अधिक रूढ़िवादी दृष्टिकोण है। यह आकलन करना अक्सर मुश्किल हो सकता है कि संभावित बिक्री आय विशेष रूप से कई संपार्श्विक संपत्तियों, स्वभाव लागत, भुगतान का समय, और प्रत्येक संपत्ति की तरलता पर विचार कर रही है।

डिफॉल्ट पर नुकसान (एलजीडी) बनाम एक्सपोजर एट डिफॉल्ट (ईएडी)

डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर एक ऋण का कुल मूल्य है जो एक बैंक के सामने तब आता है जब कोई उधारकर्ता चूक करता है। उदाहरण के लिए, यदि कोई उधारकर्ता $ 100,000 के लिए ऋण लेता है और दो साल बाद ऋण पर शेष राशि $ 75,000 है, और उधारकर्ता चूक करता है, तो डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर $ 75,000 है।

डिफ़ॉल्ट जोखिम का विश्लेषण करते समय , बैंक अक्सर ऋण पर ईएडी की गणना करेंगे क्योंकि इसका उद्देश्य यह अनुमान लगाना है कि जब कोई उधारकर्ता चूक करता है तो बैंक के सामने आने वाली राशि का अनुमान लगाया जाएगा। डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर लगातार बदलता रहता है क्योंकि एक उधारकर्ता अपने ऋण का भुगतान करता है।

ऋण के आधार पर, जैसे कि बंधक या छात्र ऋण, भुगतान के बिना अलग-अलग दिन बीत जाते हैं जो डिफ़ॉल्ट के रूप में गिना जाता है। सुनिश्चित करें कि आप अपने विशिष्ट ऋण के आंकड़े से अवगत हैं।

एलजीडी और ईएडी के बीच मुख्य अंतर यह है कि एलजीडी डिफ़ॉल्ट पर किसी भी वसूली को ध्यान में रखता है। इस कारण से, ईएडी अधिक रूढ़िवादी माप है क्योंकि यह उच्च आंकड़ा है। एलजीडी अधिक बार सबसे अच्छा मामला है जो कई मान्यताओं पर निर्भर करता है।

उदाहरण के लिए, यदि कोई उधारकर्ता अपने शेष कार ऋण पर चूक करता है, तो ईएडी उस ऋण की राशि है जिस पर उन्होंने चूक की है। अब, यदि कोई बैंक उस कार को बेच सकता है और ईएडी की एक निश्चित राशि की वसूली कर सकता है, जिसे एलजीडी की गणना के लिए ध्यान में रखा जाएगा।

डिफॉल्ट दिए गए नुकसान का उदाहरण (एलजीडी)

कल्पना कीजिए कि एक उधारकर्ता एक कॉन्डो के लिए $400,000 का ऋण लेता है। कुछ वर्षों के लिए ऋण पर किस्त भुगतान करने के बाद, उधारकर्ता को वित्तीय कठिनाइयों का सामना करना पड़ता है। यह अनुमान है कि उधारकर्ता के पास डिफ़ॉल्ट का 80% है। बकाया ऋण शेष राशि $300,000 है, और बैंक फोरक्लोज़र पर कोंडो को $200,000 में बेचने में सक्षम होगा।

डॉलर में LGD की गणना करने के लिए, जोखिम की राशि की तुलना डिफ़ॉल्ट की संभावना से करें। इस स्थिति में, ऋणदाता डिफ़ॉल्ट के जोखिम पर $ 240,000 की व्याख्या करता है।

LGD (संपार्श्विक को छोड़कर डॉलर में) = $300,000 * (1 - 80%) = $240,000

वैकल्पिक रूप से, LGD की गणना उस प्रतिशत के रूप में की जा सकती है जिसमें आमतौर पर संपार्श्विक का मूल्य शामिल होता है। हालांकि उपरोक्त सूत्र की गणना करना आसान है, लेकिन डिफ़ॉल्ट होने की स्थिति में यह कॉन्डो के स्वभाव आय में कारक नहीं था। दूसरी भिन्नता का उपयोग करते हुए, ऋणदाता को अपनी पूंजी का 33% खोने का अनुमान लगाना चाहिए यदि कोंडो मालिक डिफ़ॉल्ट है संपार्श्विक मूल्य पर विचार करते समय।

एलजीडी (संपार्श्विक सहित प्रतिशत के रूप में) = 1 - ($200,000 / $300,000) = 33.33%

तल - रेखा

ऋण देते समय, बैंक जितना हो सके अपने जोखिम को कम करते हैं। वे एक उधारकर्ता का मूल्यांकन करते हैं और उस उधारकर्ता को उधार देने के जोखिम कारकों का निर्धारण करते हैं, जिसमें उनके द्वारा ऋण पर चूक करने की संभावना और बैंक द्वारा चूक करने पर बैंक को कितना नुकसान होता है। डिफॉल्ट का नुकसान (एलजीडी), डिफॉल्ट की संभावना (पीडी) और डिफॉल्ट पर एक्सपोजर (ईएडी) ऐसी गणनाएं हैं जो बैंकों को अपने संभावित नुकसान की मात्रा निर्धारित करने में मदद करती हैं।

हाइलाइट्स

• किसी दिए गए ऋण की अपेक्षित हानि की गणना एलजीडी द्वारा डिफ़ॉल्ट की संभावना और डिफ़ॉल्ट रूप से जोखिम दोनों से गुणा करके की जाती है।

• डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर एक उधारकर्ता के चूक के समय ऋण का कुल मूल्य है।

• एलजीडी अंतरराष्ट्रीय बैंकिंग नियमों का एक सेट, बेसल मॉडल (बेसल II) का एक अनिवार्य घटक है।

• किसी भी वित्तीय संस्थान के लिए एक महत्वपूर्ण आंकड़ा सभी बकाया ऋणों पर अपेक्षित नुकसान की संचयी राशि है।

• डिफॉल्ट दिया गया नुकसान (एलजीडी) वित्तीय संस्थानों के लिए एक महत्वपूर्ण गणना है, जो उधारकर्ताओं द्वारा ऋणों पर चूक करने के कारण उनके अपेक्षित नुकसान का अनुमान लगाते हैं।

सामान्य प्रश्न

ईएडी और एलजीडी में क्या अंतर है?

ईएडी डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर है और एक ऋण के मूल्य का प्रतिनिधित्व करता है जो एक बैंक को उस समय खोने का जोखिम होता है जब एक उधारकर्ता अपने ऋण पर चूक करता है। डिफॉल्ट दिया गया नुकसान एक ऋण का मूल्य है जो एक बैंक को खोने के जोखिम में है, संपत्ति की बिक्री से आय लेने के बाद, कुल एक्सपोजर के प्रतिशत के रूप में दर्शाया जाता है।

पीडी और एलजीडी क्या हैं?

LGD डिफ़ॉल्ट रूप से दिया गया नुकसान है और यह उस राशि को संदर्भित करता है जो एक बैंक ऋण पर चूक करता है जब एक बैंक खो देता है। पीडी डिफ़ॉल्ट की संभावना है, जो संभावना को मापता है, या संभावना है कि एक उधारकर्ता अपने ऋण पर चूक करेगा।

डिफॉल्ट दिए गए नुकसान का क्या मतलब है?

डिफॉल्ट का नुकसान (एलजीडी) वह राशि है जो एक वित्तीय संस्थान खो देता है जब एक उधारकर्ता ऋण पर चूक करता है, किसी भी वसूली को ध्यान में रखते हुए, नुकसान के समय कुल एक्सपोजर के प्रतिशत के रूप में दर्शाया जाता है।

क्या डिफॉल्ट को देखते हुए नुकसान शून्य हो सकता है?

जब कोई वित्तीय संस्थान LGD की मॉडलिंग कर रहा हो तो डिफ़ॉल्ट रूप से दिया गया नुकसान सैद्धांतिक रूप से शून्य हो सकता है। अगर मॉडल का मानना है कि कर्ज की पूरी वसूली संभव है तो एलजीडी जीरो हो सकता है। हालांकि आमतौर पर ऐसा नहीं होता है।

उपयोग क्या डिफ़ॉल्ट दिया गया है?

डिफॉल्ट का उपयोग डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर के लिए एक और शब्द है, जो कि उधारकर्ता के चूक होने पर ऋण पर बचा हुआ कुल मूल्य है।