नियामक लेखा सिद्धांत (आरएपी)

नियामक लेखा सिद्धांत क्या हैं?

नियामक लेखा सिद्धांतों (आरएपी) को पूर्व फेडरल होम लोन बैंक बोर्ड (एफएचएलबीबी) द्वारा बचत और ऋण उद्योग (बचत) के लिए पेश किया गया था, जिसे 1 9 80 के दशक में विनाशकारी परिणामों के साथ देखा गया था। कम निवल मूल्य की बचत और पूंजी आवश्यकताओं को पूरा करने वाले ऋण संघों की सहायता के लिए नियामक लेखांकन सिद्धांत बनाए गए थे । FHLBB ने जिन दोषपूर्ण लेखांकन प्रक्रियाओं को उदारतापूर्वक उपयोग करने की अनुमति दी थी, उन्हें 1980 के दशक के अंत में बचत और ऋण उद्योग की हार के अंतर्निहित कारणों में से एक के रूप में इंगित किया गया था।

नियामक लेखा सिद्धांतों को समझना (आरएपी)

आरएपी के शिथिल नियमों ने कई अन्यथा दिवालिया संस्थानों को कृत्रिम रूप से अपने कथित मुनाफे और निवल मूल्य में वृद्धि करने में सक्षम बनाया। मितव्ययिता को लागू करने की अनुमति देने वाले कुछ प्रमुख लेखांकन सिद्धांत थे:

बंधक ऋण की बिक्री से होने वाली हानि को एक परिसंपत्ति के रूप में दर्ज करना जिसे बंधक के शेष जीवन पर परिशोधित किया जा सकता है। 1980 के दशक में, थ्रिफ्ट्स ने अपनी बैलेंस शीट पर लागत पर किए गए दीर्घकालिक बंधक के बड़े पोर्टफोलियो रखे। दशक के दौरान ब्याज दरों में तेज वृद्धि के कारण इन बंधकों के बाजार मूल्य में बुक वैल्यू से काफी नीचे गिरावट आई, फिर भी आरएपी ने नुकसान को संपत्ति के रूप में वर्गीकृत करने की अनुमति दी। इसके अलावा, घाटे के आस्थगन ने मितव्ययिता को 3% की पूंजी की आवश्यकता पर संपत्ति का लाभ उठाने और वास्तविक नुकसान के परिशोधन से कर ढाल उत्पन्न करने की अनुमति दी।

• निर्माण ऋण शुल्क से आय की संपूर्ण और तत्काल पहचान। 1980 के दशक में अचल संपत्ति बाजार में सक्रिय, मितव्ययिता ऋण की उत्पत्ति में होने वाली लागत से मेल खाने के लिए आंशिक मान्यता के बजाय पूरी तरह से प्रारंभिक निर्माण ऋण से शुल्क (ऋण राशि का 2.5%) बुक करने में सक्षम थी और फिर शेष राशि के लिए उचित रूप से ऋण के जीवन पर शुल्क।

• नियामक निवल मूल्य की गणना के लिए "मूल्यांकित इक्विटी पूंजी" को शामिल करना। मूल्यांकित इक्विटी पूंजी, एक नई अवधारणा, वह राशि थी जिसे पीपी एंड ई जैसी कुछ पूंजीगत संपत्तियों ने अपने बुक वैल्यू से ऊपर सराहा था। मितव्ययिता को चयनात्मक होने की अनुमति दी गई थी, केवल पूंजीगत परिसंपत्तियों के लिए इन अप्राप्त प्रशंसा लाभों को रिकॉर्ड करना, जिनका बाजार मूल्य बही मूल्यों से ऊपर बढ़ गया था; ऐसी संपत्तियां जिनका बाजार मूल्य बही मूल्यों से नीचे गिर गया, को नजरअंदाज किया जा सकता है।

अधिग्रहीत मितव्ययिता का चालीस वर्षीय सद्भावना परिशोधन । परेशान मितव्ययिता जो अधिग्रहित की गई थी, वह महत्वपूर्ण मात्रा में बंधक संपत्ति को बुक वैल्यू से काफी नीचे ले गई। ऐसी संपत्तियों के साथ भारी छूट (उचित बाजार मूल्य घटा पुस्तक मूल्य) पर एक और बचत खरीदकर, बचत 10 वर्षों के ब्याज-विधि के आधार पर संपत्ति के अनुमानित जीवन पर आय रिकॉर्ड करने में सक्षम थी। दूसरी ओर, सद्भावना परिशोधन, 40 वर्षों में फैलाया जा सकता है, जिसका अर्थ है कि अधिग्रहण के बाद 10 साल की अवधि के दौरान, अधिग्रहणकर्ता मुनाफा बुक कर सकता है क्योंकि वार्षिक सद्भावना परिशोधन व्यय 10 साल की आवश्यकता के मुकाबले बहुत कम था। आरएपी के कार्यान्वयन से पहले।

बचत और ऋण संकट के बाद, कांग्रेस ने FHLBB और इसके साथ, RAP को समाप्त कर दिया। रिजॉल्यूशन ट्रस्ट कॉरपोरेशन की स्थापना की गई थी और जो बचत बची थी उसे जीएएपी नियमों का उपयोग शुरू करने के लिए मजबूर किया गया था ।