Регулятивные принципы бухгалтерского учета (РПБУ)
Что такое принципы регулирующего учета?
Принципы нормативного учета (RAP) были введены бывшим Советом Федерального банка жилищного кредита (FHLBB) для сберегательно-кредитной отрасли (сберегательных организаций), за которой он наблюдал в 1980-х годах, что привело к катастрофическим результатам. Регулятивные принципы бухгалтерского учета были созданы, чтобы помочь сберегательно-кредитным ассоциациям с небольшим собственным капиталом выполнять требования к капиталу. Несовершенные процедуры бухгалтерского учета, которые FHLBB позволила сберегательным организациям свободно использовать, были указаны как одна из основных причин краха сберегательно-кредитной индустрии в конце 1980-х годов.
Понимание принципов регулирующего учета (RAP)
Смягченные правила RAP позволили многим неплатежеспособным учреждениям искусственно увеличить заявленную прибыль и собственный капитал. Некоторые из вопиющих принципов бухгалтерского учета, которые было разрешено применять бережливым, были:
Учет убытка от продажи ипотечного кредита как актива, который может быть амортизирован в течение оставшегося срока действия ипотечного кредита. В 1980-х годах сберегательные кассы держали большие портфели долгосрочных ипотечных кредитов, учитываемых по себестоимости на своих балансах. Резкий рост процентных ставок в течение десятилетия привел к падению рыночной стоимости этих ипотечных кредитов значительно ниже балансовой стоимости,. однако РПБУ позволил классифицировать убытки как активы. Более того, отсрочка покрытия убытков позволила сберегательным организациям продолжать использовать активы при требовании к капиталу в размере 3% и создавать налоговые щиты за счет амортизации реализованных убытков.
Полное и немедленное признание доходов от комиссий по строительным кредитам. Активно работая на рынке недвижимости в 1980-х годах, сберегательные кассы могли учитывать комиссию (2,5% от суммы ссуды) за выдачу ссуды на строительство полностью авансом вместо частичного признания, чтобы соответствовать затратам, понесенным при выдаче ссуды, а затем пропорционально остатку. комиссия в течение всего срока кредита.
Включение «оценки акционерного капитала» для расчета регулятивной чистой стоимости. Оцененный акционерный капитал, новая концепция, представлял собой сумму, которую некоторые капитальные активы, такие как основные средства, оценили выше их балансовой стоимости. Сбережениям разрешалось быть избирательными, регистрируя только эти нереализованные приросты стоимости капитальных активов, рыночная стоимость которых превысила балансовую стоимость; активы, рыночная стоимость которых упала ниже балансовой стоимости, можно было игнорировать.
Сорокалетняя амортизация деловой репутации приобретенных сбережений. Приобретенные проблемные сбережения содержали значительные суммы ипотечных активов намного ниже балансовой стоимости. Купив еще одну сберегательную кассу с такими активами с большой скидкой (справедливая рыночная стоимость минус балансовая стоимость), сберегательная касса смогла зафиксировать доход в течение предполагаемого срока службы активов на основе процентного метода в 10 лет. Амортизация деловой репутации, с другой стороны, может быть распределена на 40 лет, а это означает, что в течение 10-летнего периода после приобретения покупатель может отражать прибыль, поскольку ежегодные расходы на амортизацию деловой репутации были намного меньше, чем при существовавшем 10-летнем периоде. до реализации ПДП.
После ссудно-сберегательного кризиса Конгресс ликвидировал FHLBB, а вместе с ним и RAP. Была создана Resolution Trust Corporation,. и уцелевшие сберегательные кассы были вынуждены начать использовать правила GAAP.
