एसईसी फॉर्म 10-डी

एसईसी फॉर्म 10-डी क्या है?

एसईसी फॉर्म 10-डी सिक्योरिटीज एंड एक्सचेंज कमीशन (एसईसी) के साथ एक फाइलिंग है, जिसे एसेट-समर्थित जारीकर्ता वितरण रिपोर्ट भी कहा जाता है। कुछ परिसंपत्ति-समर्थित सुरक्षा (ABS) जारीकर्ता इसका उपयोग नियामकों और निवेशकों को ब्याज, लाभांश और पूंजी वितरण को सूचित करने के लिए करते हैं।

एक परिसंपत्ति-समर्थित सुरक्षा एक वित्तीय सुरक्षा है जिसमें अन्य संपत्तियों का एक पूल होता है, जैसे कि बंधक या कार ऋण, इसके अंतर्निहित संपार्श्विक के रूप में।

एसईसी फॉर्म 10-डी को समझना

एसईसी फॉर्म 10-डी में परिसंपत्ति-समर्थित प्रतिभूतियों से पिछले या आगामी वितरण के आसपास के सहायक विवरण शामिल हैं। इस फॉर्म की जानकारी में वितरण का कुल मूल्य, वितरण का समय और परिसंपत्ति-समर्थित सुरक्षा के तहत निवेश का परिसमापन शामिल है। 2007 में सबप्राइम मेल्टडाउन के बाद एसईसी फॉर्म 10-डी निवेशकों और सरकारी अधिकारियों के लिए अधिक महत्वपूर्ण हो गया है। यह फॉर्म इच्छुक पार्टियों को परिसंपत्ति-समर्थित बॉन्ड से वितरण को बेहतर ढंग से समझने में मदद करता है।

हालांकि एसईसी फॉर्म 10-डी परिसंपत्ति-समर्थित प्रतिभूतियों पर मूल्यवान डेटा प्रदान करता है, निवेशकों को सूचना के अन्य स्रोतों पर भी विचार करना चाहिए।

एसईसी फॉर्म 10-डी . के लाभ

एसईसी फॉर्म 10-डी निवेशकों को परिसंपत्ति-समर्थित प्रतिभूतियों पर समय पर और आम तौर पर सटीक जानकारी प्रदान करता है। चूंकि ये एसईसी को जमा किए गए हस्ताक्षरित दस्तावेज हैं, इसलिए निवेशकों का उनमें उच्च स्तर का विश्वास हो सकता है। यह परिसंपत्ति-समर्थित प्रतिभूतियों के लिए विशेष रूप से महत्वपूर्ण है, जहां यह जानना महत्वपूर्ण है कि क्या भौतिक संपत्ति वास्तव में मौजूद है।

जबकि एसईसी फॉर्म 10-डी में दी गई कुछ जानकारी, जैसे कि वितरण की आवृत्ति, कहीं और प्राप्त करना आसान है, अन्य डेटा को खोजना मुश्किल हो सकता है। वितरण रिपोर्ट और परिसंपत्ति-स्तर की जानकारी में विवरण, या उनकी कमी, जानकार लेखाकारों को संभावित धोखाधड़ी के संकेत खोजने में मदद कर सकती है ।

एसईसी फॉर्म 10-डी की आलोचना

सभी सरकारी आवश्यकताओं की तरह, एसईसी फॉर्म 10-डी व्यवसायों पर लागत लगाता है। इन लागतों को अंततः निवेशकों को कम रिटर्न के रूप में पारित किया जाता है। इसके अलावा, नियमों का पालन करने में निहित लागतें हैं जो फॉर्म भरने में खर्च की गई धनराशि से कहीं अधिक हैं। सबसे विशेष रूप से, फर्म कुछ ऋण बिल्कुल भी नहीं कर सकते हैं क्योंकि संपार्श्विक के रूप में दी जाने वाली संपत्तियां नियामक अनुपालन को और अधिक प्रबंधनीय बनाने के लिए डिज़ाइन किए गए आंतरिक मानकों को पूरा नहीं करती हैं।

स्वाभाविक रूप से, उद्यमी निवेशक यह निष्कर्ष निकाल सकते हैं कि एसईसी फॉर्म 10-डी और अन्य नियामक लागतों से निपटने के बजाय सीधे संपत्ति-समर्थित ऋण बनाना अधिक लाभदायक है। हालाँकि, उस पथ के लिए पर्याप्त ज्ञान और अनुभव के साथ-साथ बहुत सारे काम की आवश्यकता होती है।

एसईसी फॉर्म 10-डी की आवश्यकताएं

एसईसी फॉर्म 10-डी जारीकर्ता और वितरण पर कुछ बुनियादी जानकारी के साथ शुरू होता है। इसमें वितरण की आवृत्ति, आमतौर पर मासिक या त्रैमासिक बताने के लिए परिसंपत्ति-समर्थित प्रतिभूतियों के जारीकर्ताओं की आवश्यकता होती है। इसके अलावा, जारीकर्ताओं को वैध कमीशन फ़ाइल नंबर, केंद्रीय सूचकांक कुंजी संख्या, और जारीकर्ता का सटीक नाम जैसा कि इसके चार्टर में दिया गया है, प्रदान करना होगा। एसईसी फॉर्म 10-डी को फाइलिंग पर सवाल उठने पर संपर्क करने के लिए किसी व्यक्ति के नाम और टेलीफोन नंबर और एक नियोक्ता पहचान संख्या (ईआईएन) की भी आवश्यकता होती है। अंत में, जारीकर्ताओं को अपने ज़िप कोड और कार्यालयों के लिए एक टेलीफोन के साथ अपने प्रमुख कार्यकारी कार्यालयों का पता देना होगा। यदि अंतिम रिपोर्ट के बाद जारीकर्ता का नाम या पता बदल गया है, तो उन्हें पिछला नाम और पता भी देना होगा।

एसईसी फॉर्म 10-डी के भाग एक में वास्तविक वितरण जानकारी है। पहली और सबसे महत्वपूर्ण आवश्यकता यह है कि वितरण रिपोर्ट जो कंपनी अपने ट्रस्टियों और सुरक्षा धारकों को भेजती है, उसे प्रदर्शनी के साथ संलग्न किया जाना चाहिए। इसके अलावा, कुछ जानकारी अलग से प्रदान की जानी चाहिए यदि यह निवेशकों को भेजी गई रिपोर्ट में शामिल नहीं है। जारीकर्ता को एसईसी फॉर्म 10-डी पर परिसंपत्ति-स्तर की जानकारी भी देनी होगी। अंत में, फॉर्म में परिसंपत्ति प्रतिनिधित्व समीक्षक और निवेशक संचार शामिल होना चाहिए।

एसईसी फॉर्म 10-डी का भाग दो अन्य जानकारी के लिए है। यहां, जारीकर्ता कानूनी कार्यवाही, प्रतिभूतियों की बिक्री और आय के उपयोग, और वरिष्ठ प्रतिभूतियों पर चूक का वर्णन करते हैं, यदि इनमें से कोई भी घटना हुई है। पूल परिसंपत्तियों के महत्वपूर्ण दायित्वों के लिए आइटम भी हैं , प्रतिभूतियों में प्रायोजक की रुचि में बदलाव, प्रदाता की जानकारी में वृद्धि, एसईसी फॉर्म 8-के द्वारा आवश्यक जानकारी जो रिपोर्ट नहीं की गई थी, और अन्य प्रदर्शन।

भाग दो के बाद, एसईसी फॉर्म 10-डी को आधिकारिक बनाने के लिए अंत में दिनांकित हस्ताक्षर की आवश्यकता होती है।

हाइलाइट्स

• फॉर्म 10-डी में परिसंपत्ति-समर्थित प्रतिभूतियों से पिछले या आगामी वितरण के आसपास के सहायक विवरण शामिल हैं।

• एसईसी फॉर्म 10-डी की आवश्यकता है कि जारीकर्ता एसईसी को वितरण रिपोर्ट प्रदान करते हैं जो वे ट्रस्टियों और प्रतिभूतियों के धारकों को भेजते हैं, साथ ही परिसंपत्ति-स्तर की जानकारी भी।

• एसईसी फॉर्म 10-डी सिक्योरिटीज एंड एक्सचेंज कमीशन (एसईसी) के साथ एक फाइलिंग है, जिसे एसेट-समर्थित जारीकर्ता वितरण रिपोर्ट भी कहा जाता है।