Borang SEC 10-D

Apakah Borang SEC 10-D?

Borang SEC 10-D ialah pemfailan dengan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC), juga dikenali sebagai Laporan Pengagihan Penerbit Bersandarkan Aset. Penerbit keselamatan bersandarkan aset (ABS) tertentu menggunakannya untuk memberitahu pengawal selia dan pelabur tentang faedah, dividen dan pengagihan modal.

Keselamatan bersandarkan aset ialah keselamatan kewangan yang mempunyai kumpulan aset lain, seperti gadai janji atau pinjaman kereta, sebagai cagaran asasnya.

Memahami Borang SEC 10-D

Borang SEC 10-D mengandungi butiran sokongan yang mengelilingi pengagihan sebelumnya atau akan datang daripada sekuriti bersandarkan aset. Maklumat pada borang ini termasuk jumlah nilai pengagihan, masa pengagihan dan pembubaran pelaburan yang mendasari keselamatan bersandarkan aset. Borang SEC 10-D telah menjadi lebih penting bagi pelabur dan pegawai kerajaan berikutan krisis subprima pada tahun 2007. Borang ini membantu pihak yang berminat untuk lebih memahami pengagihan daripada bon bersandarkan aset.

Walaupun Borang SEC 10-D menyediakan data berharga tentang sekuriti bersandarkan aset, pelabur juga harus mempertimbangkan sumber maklumat lain.

Manfaat Borang SEC 10-D

Borang SEC 10-D menyediakan pelabur maklumat yang tepat pada masanya dan secara amnya tepat mengenai sekuriti bersandarkan aset. Memandangkan ini adalah dokumen yang ditandatangani yang diserahkan kepada SEC, pelabur boleh mempunyai tahap keyakinan yang tinggi terhadapnya. Ini amat penting untuk sekuriti bersandarkan aset, di mana ia adalah penting untuk mengetahui sama ada aset fizikal itu benar-benar wujud.

Walaupun beberapa maklumat yang diberikan dalam Borang SEC 10-D, seperti kekerapan pengedaran, mudah diperoleh di tempat lain, data lain mungkin lebih sukar dicari. Butiran, atau kekurangannya, dalam laporan pengedaran dan maklumat peringkat aset, boleh membantu akauntan yang berpengetahuan mencari tanda-tanda kemungkinan penipuan.

Kritikan terhadap Borang SEC 10-D

Seperti semua keperluan kerajaan, Borang SEC 10-D mengenakan kos ke atas perniagaan. Kos ini akhirnya diserahkan kepada pelabur dalam bentuk pulangan yang lebih rendah. Tambahan pula, terdapat kos tersirat dalam mematuhi peraturan yang jauh melebihi dana yang dibelanjakan untuk mengisi borang. Paling ketara, firma mungkin tidak membuat pinjaman tertentu sama sekali kerana aset yang ditawarkan sebagai cagaran tidak memenuhi piawaian dalaman yang direka untuk menjadikan pematuhan kawal selia lebih terurus.

Sememangnya, pelabur yang berdaya usaha mungkin membuat kesimpulan bahawa adalah lebih menguntungkan untuk membuat pinjaman bersandarkan aset secara langsung daripada berurusan dengan Borang SEC 10-D dan kos kawal selia yang lain. Walau bagaimanapun, laluan itu memerlukan pengetahuan dan pengalaman yang besar, serta banyak kerja.

Keperluan Borang SEC 10-D

Borang SEC 10-D bermula dengan beberapa maklumat asas tentang pengeluar dan pengedaran . Selain itu, pengeluar mesti memberikan nombor fail komisen yang sah, nombor kunci indeks pusat dan nama tepat pengeluar seperti yang diberikan dalam piagamnya. Borang SEC 10-D juga memerlukan nama dan nombor telefon seseorang untuk dihubungi jika timbul soalan mengenai pemfailan, dan Nombor Pengenalan Majikan (EIN). Akhir sekali, penerbit perlu memberikan alamat pejabat eksekutif utama mereka bersama-sama dengan kod pos dan telefon untuk pejabat tersebut. Jika nama atau alamat pengeluar berubah selepas laporan terakhir, mereka juga mesti memberikan nama dan alamat sebelumnya.

Bahagian satu Borang SEC 10-D mengandungi maklumat pengedaran sebenar. Keperluan pertama dan paling penting ialah laporan pengedaran yang dihantar oleh syarikat kepada pemegang amanah dan pemegang keselamatannya mesti dilampirkan pada pameran. Tambahan pula, maklumat tertentu mesti disediakan secara berasingan jika ia tidak disertakan dalam laporan yang dihantar kepada pelabur. Pengeluar juga mesti memberikan maklumat peringkat aset pada Borang 10-D SEC. Akhir sekali, borang tersebut perlu memasukkan penyemak perwakilan aset dan komunikasi pelabur.

Bahagian kedua Borang SEC 10-D adalah untuk maklumat lain. Di sini, penerbit menerangkan prosiding undang-undang, penjualan sekuriti dan penggunaan hasil, dan mungkir pada sekuriti senior, jika mana-mana peristiwa ini berlaku. Terdapat juga item untuk obligor penting bagi aset kumpulan, perubahan dalam kepentingan penaja dalam sekuriti, maklumat pembekal peningkatan, maklumat yang diperlukan oleh Borang SEC 8-K yang tidak dilaporkan dan pameran lain.

Selepas bahagian dua, Borang SEC 10-D memerlukan tandatangan bertarikh pada akhir untuk menjadikannya rasmi.

Sorotan

Borang 10-D mengandungi butiran sokongan sekitar pengagihan sebelumnya atau akan datang daripada sekuriti bersandarkan aset.
Borang SEC 10-D memerlukan penerbit menyediakan laporan pengedaran kepada SEC yang mereka hantar kepada pemegang amanah dan pemegang sekuriti, serta maklumat peringkat aset.
Borang SEC 10-D ialah pemfailan dengan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC), juga dikenali sebagai Laporan Pengagihan Penerbit Bersandarkan Aset.