Samstæða

Hvað þýðir Coterminous?

Með samfelldum lánum er átt við viðbótarlán með gjalddaga sem er sá sami og eldri skuld, eða upphaflegt lán . Coterminous er oftast notað til að lýsa húsnæðislánum, svo sem lántakendum til íbúða- og atvinnuhúsnæðis.

Skilningur á Coterminous

Þó að viðbótarlán geti haft gjalddaga sem á sér stað eftir upphafslánið (oft kallað „ósamkvæmt“), kjósa flestir lánveitendur til annars húsnæðis eða millilána að láta bæði lánin gjalddaga á sama degi. Þannig getur lántaki valið að endurfjármagna bæði lánin í eitt stærra, helst hjá sama lánveitanda.

Að hafa sama dagsetningu fyrir uppgjör auðveldar lántakendum einnig að ákvarða hvort endurfjármögnun upprunalegu og samsettu lánanna veitir verulegan sparnað. Lánveitendur njóta einnig góðs af því að hafa sömu uppgjörsdagsetningar vegna þess að það felur í sér minni vanskilaáhættu samanborið við veð sem ekki er samfellt millihæð.

Annar kostur við að hafa sama uppgjörsdag fyrir tvö lán er að stefnan tryggir að lánin samræmist ríkjandi vöxtum. Auk þess verður auðveldara að ákvarða vexti á meðan lánin eru endurfjármögnuð eða pakkað saman í einn skuldagerning við lok þeirra skilmála.

Hvernig samfelld lán eru uppbyggð

Í sumum tilfellum eru millilán fjármögnuð með fjárfestingarfyrirtækjum sem eru byggð upp sem hlutafélög.

Lánveitendur sem bjóða upp á samfelld lán geta haft ýmsar takmarkanir og takmarkanir. Þetta getur falið í sér ákvæði um að sami lánveitandi verði að þjónusta öll eldri veðlán fyrir lántaka. Lánveitandi gæti ekki leyft að taka samfellt viðbótarlán stuttu eftir að upphaflegt lán hefur verið samþykkt. Lántaki gæti þurft að bíða í að minnsta kosti eitt ár fram í upphaflega lánstímann áður en hann leitar eftir þessari viðbótarfjármögnun. Lánveitendur gætu krafist þess að upphaflega lánið verði að hafa lágmarkstíma eftir - til dæmis fimm ár - á tíma sínum áður en samsett lán er samþykkt.

Samfellt veð getur haft lágmarksfjárhæð sem þarf að taka að láni. Um samfelld atvinnuhúsnæðislán gætu einnig verið ákvæði um eignina sjálfa.

Til dæmis geta verið umráðakröfur sem lántaki þarf að uppfylla og viðhalda til að eiga rétt á viðbótarveði. Byggingin gæti þurft að vera 85% líkamlega upptekin í að minnsta kosti 90 daga fyrir lokun veðsins. Heimilt er að falla frá innheimtu varasjóðs á samfelldu viðbótarveðláni; þó yrði áfram innheimt varaforða í upphaflegu veðinu. Heimilt er að krefjast nýrrar úttektar á eigninni sem og nýrrar eignartryggingar.

Þessi tegund fjármögnunar gæti höfðað til lántakenda vegna þess að hún býður upp á leið fyrir mörg húsnæðislán að hafa eina dagsetningu þegar búist er við að eignin sé ókeypis og skýr. Hugsanlegt er að lántakendur treysti lán sín með endurfjármögnun þegar vextir verða hagstæðari til að lækka heildarskuldbindingar sínar.

Dæmi um samfellt lán

Samsett lán eru almennt notuð við fjármögnun bygginga. Til dæmis, ef byggingaraðili er að byggja íbúðarblokk, þá getur hann tekið fyrsta lán til að hefja byggingu. Upphafsgreiðslur sem tengjast því fyrsta veðláni munu standa undir höfuðstólnum sem lánuð er. Í kjölfarið geta þeir tekið annað samfellt lán til að greiða af fyrra láninu og fjármagna frekari framkvæmdir.

Þessi stefna kemur bæði byggingaraðilanum og fjármögnunarstofnuninni til góða. Byggingaraðili fær viðbótarfjármögnun fyrir verkefnið sitt í formi annars láns og fjármögnunarstofnanir geta metið framvindu verksins áður en annað lán er gefið út. Venjulega eru skuldsetningarfjárhæðir fyrir samfelld lán reiknuð sem hlutfall af LTV eða lánshlutfalli. Því hærra sem LTV er, því meiri áhætta.

Hápunktar

• Samráðslán eru algeng til fjármögnunar byggingar og eignarhalds fasteigna.

• Samtímalán eru viðbótarlán með gjalddaga sem er sá sami og eldri lán.

• Samhliða lánum fylgja almennt takmarkanir á fjárhæð og greiðslutíma.