Hlutabundin varabankastarfsemi
Hvað er Fractional Reserve Banking?
Hlutabundin varabankastarfsemi er kerfi þar sem aðeins brot af bankainnistæðum er tryggt með raunverulegu reiðufé á hendi og hægt að taka út. Þetta er gert til að stækka hagkerfið fræðilega með því að losa fjármagn til útlána.
Skilningur á Fractional Reserve Banking
Bankar þurfa að hafa við höndina og tiltæka til að taka út ákveðna upphæð af því reiðufé sem innstæðueigendur gefa þeim. Ef einhver leggur inn $100 getur bankinn ekki lánað út alla upphæðina.
Bankar þurfa heldur ekki að hafa alla upphæðina við höndina. Margir seðlabankar hafa í gegnum tíðina krafist þess að bankar undir þeirra verkstjórn eigi að halda 10% af innlánum, kallaðir varasjóðir. Þessi krafa er sett í Bandaríkjunum af Seðlabankanum og er eitt af verkfærum seðlabankans til að innleiða peningastefnu. Aukin bindiskylda tekur peninga út úr hagkerfinu á meðan lækkun bindiskyldu setur peninga inn í hagkerfið.
Sögulega séð er bindihlutfall á reikninga sem ekki eru viðskipti (eins og geisladiska) núll, en krafan um innlán í viðskiptum (td tékkareikninga) er 10 prósent. Eftir nýlegar tilraunir til að örva hagvöxt hefur seðlabankinn hins vegar lækkað bindiskylduna í núll fyrir viðskiptareikninga líka.
Fractional Reserve Requirements
Innlánsstofnanir verða að tilkynna viðskiptareikningum sínum, tíma- og sparnaðarinnstæðum, reiðufé og öðrum áskiljanlegum skuldbindingum til Fed annað hvort vikulega eða ársfjórðungslega. Sumir bankar eru undanþegnir því að eiga forða, en allir bankar fá greiddir vextir af forða sem kallast "vextir af forða" (IOR) eða "vextir af umfram forða " (IOER). Þetta hlutfall virkar sem hvati fyrir banka til að halda umframforða.
Bankar með minna en $16,3 milljónir í eignum þurfa ekki að halda varasjóði. Bankar með eignir undir 124,2 milljónum dollara en meira en 16,3 milljónir dollara eru með 3% bindiskyldu og þeir bankar sem eru með meira en 124,2 milljónir dollara í eignum hafa 10% bindiskyldu.
Hlutabankastarfsemi miðar að því að stækka hagkerfið með því að losa fjármagn til útlána.
Fractional Reserve Margfaldaráhrif
„Blutavarasjóður“ vísar til hluta innlána sem geymdar eru í forða. Til dæmis, ef banki á $500 milljónir í eignum, verður hann að halda $50 milljónum, eða 10%, í varasjóði.
Sérfræðingar vísa til jöfnu sem vísað er til sem margföldunarjöfnu þegar þeir meta áhrif bindiskyldunnar á hagkerfið í heild. Jafnan gefur áætlun um peningaupphæðina sem myndast með brotaforðakerfinu og er reiknuð með því að margfalda upphafsinnstæðuna með einum deilt með bindiskyldunni. Með því að nota dæmið hér að ofan er útreikningurinn $500 milljónir margfaldað með einum deilt með 10%, eða $5 milljarða.
Þetta er ekki hvernig peningar eru í raun búnir til heldur aðeins leið til að tákna hugsanleg áhrif brotaforðakerfisins á peningamagnið. Sem slíkt, þó að það sé gagnlegt fyrir hagfræðiprófessorar, er það almennt álitið sem ofureinföldun af stefnumótendum.
Aðalatriðið
Hlutabundin varabankastarfsemi hefur kosti og galla. Það gerir bönkum kleift að nota fjármuni (meginhluta innlána) sem annars væru ónotaðir til að skila ávöxtun í formi vaxta á lánum - og til að gera meira fé tiltækt til að vaxa hagkerfið. Það gæti hins vegar líka lent í skort á banka í sjálfheldu skelfingu bankaáhlaups.
Margir bandarískir bankar neyddust til að leggja niður í kreppunni miklu vegna þess að of margir viðskiptavinir reyndu að taka út eignir á sama tíma. Engu að síður er brotabankastarfsemi viðurkennd viðskiptavenja sem er í notkun hjá bönkum um allan heim.
##Hápunktar
Sumir bankar eru undanþegnir gjaldeyrisforða, en allir bankar fá greiddan vexti af forða.
Oft þurfa bankar að halda einhverjum hluta innlána við höndina, sem er þekktur sem varasjóður bankans.
Bankar þurfa að hafa ákveðna upphæð við höndina af því reiðufé sem innstæðueigendur gefa þeim, en bankar þurfa ekki að hafa alla upphæðina við höndina.
