Kenney regla

Hvað er Kenney reglan?

Kenney reglan vísar til hlutfalls sem setur markmið um óunnið iðgjöld á móti afgangi vátryggingataka vátryggjenda upp á 2 á móti 1. Hann var hannaður af Roger Kenney og hjálpar til við að ákvarða og draga úr hættu á gjaldþroti tryggingafélags. Reglan er almennt notuð af fyrirtækjum sem skrifa eigna- og slysatryggingar. Eftirlitsaðilar geta notað Kenney regluna til að getu vátryggjenda til að greiða út kröfur og vera gjaldfær.

Að skilja Kenney regluna

Kenney reglan er kennd við Roger Kenney, sérfræðing í vátryggingafjármálum sem gaf út bókina Fundamentals of Fire and Casualty Insurance Strength árið 1949. Á meðan áhersla Kenney beindist að því að undirrita eignatryggingar, hefur reglan verið aðlöguð að vátryggjendum sem undirrita aðrar tegundir vátrygginga, þar á meðal ábyrgðartryggingar.

Þessi regla, einnig kölluð Kenney hlutfallið, er leiðarljós sem tryggingafélög nota. Hlutfallið er breytilegt eftir tryggingagreinum og er enn almennt notað í eigna- og slysahluta greinarinnar. Venjulega er almennt hlutfall talið vera 2 á móti 1 af hreinum iðgjöldum á móti afgangi. Sérstakir hlutar, svo sem ábyrgðartryggingar, nota aðeins mismunandi hlutfall - 3-til-1.

En hvað þýðir þetta allt saman? Kenney reglan segir að hlutfall afgangs vátryggingartaka af óunnnum iðgjaldavarasjóði sé vísbending um styrk eins tryggingafélags miðað við annað. Afgangur vátryggingartaka táknar hreina eign vátryggjanda, sem samanstendur af eigin fé, varasjóði og afgangi.

Óunnið iðgjald táknar þá skuld sem vátryggjandinn hefur enn ekki gert grein fyrir. Að hafa hærri afgang vátryggingataka miðað við óunnið iðgjald þýðir að vátryggjandinn er sterkari fjárhagslega. Lægri afgangur vátryggingataka í samanburði við óunnið iðgjöld þýðir hið gagnstæða — að félagið er fjárhagslega óstöðugt.

Að hafa hlutfall sem er of hátt getur bent til þess að tryggingafélag sé ekki að skapa næg viðskipti.

Sérstök atriði

Það er enginn einn staðall fyrir Kenney regluhlutfall sem er talið gott eða ásættanlegt. Tegund stefnu ákvarðar hvað er litið á sem heilbrigt Kenney regluhlutfall. Auðveldara er að gera grein fyrir tryggingum sem ekki veita aukna tryggingu eða þær sem ekki eru með leiðrétta tryggingadagsetningu vegna þess að atvik sem eiga sér stað fyrir eða eftir gildistíma vátrygginga eru ekki lengur tryggð.

Tryggingafélög vilja tryggja að þau hafi nægan púða til að standa straum af öllum skuldbindingum sem tengjast tryggingunum sem þau undirrita. En það þýðir ekki að hátt Kenney hlutfall sé alltaf góð hugmynd. Það er vegna þess að mjög hátt hlutfall afgangs á móti skuldbindingu táknar fórnarkostnað - ávinninginn sem fyrirtækið gæti misst af því að hafa of mikið reiðufé á hendi í varasjóðnum. Hér er hvers vegna.

Ef vátryggjandinn er í tiltölulega áhættulítilli umhverfi og undirritar ekki margar vátryggingar, getur það haft hátt hlutfall og verið að hætta við framtíðarviðbætur við afgang sinn. Þetta er vegna þess að það er ekki að taka við nýjum viðskiptum.

Helst ætti vátryggjandi að leitast við að ná hlutfalli sem nær fullkomnu jafnvægi þar á milli, skapa viðskipti og viðhalda rekstrarvexti á sama tíma og hann safnar nægilegum púði til að verja þá gegn hugsanlegum kröfum. Aftur er nákvæmlega hlutfallið breytilegt eftir því hvers konar stefnu er um að ræða.

Hápunktar

• Kenney reglan setur markmið um óunnið iðgjöld til afgangs vátryggingataka vátryggjenda sem nemur 2 á móti 1 hlutfalli.

• Hærri afgangur vátryggingartaka miðað við óunnið iðgjald þýðir að vátryggjandi er fjárhagslega sterkur.

• Kenny reglan segir að hlutfall afgangs vátryggingartaka af óunnnum iðgjaldavarasjóði gefur til kynna styrk eins tryggingafélags miðað við annað.